Valor Recuperavel e Valor Justo

1 TÍTULO Redução ao Valor Recuperável e Mensuração do Valor Justo 2 CENÁRIO Analise este exemplo Uma indústria do setor metalúrgico localizada no interior do estado de São Paulo especializada na fabricação de equipamentos industriais com mais de 25 anos de atuação acumulou diversos ativos imobilizados incluindo máquinas de grande porte veículos e instalações industriais Nos últimos anos a empresa enfrentou uma queda nas vendas devido à crise econômica e ao avanço da tecnologia que tornou parte de seus equipamentos obsoletos Diante desse cenário a equipe contábil decidiu avaliar a necessidade de reconhecer uma redução ao valor recuperável impairment de seus ativos e verificar a mensuração do valor justo de alguns itens específicos Agora imaginem uma situação similar em uma empresa que o próprio aluno deverá escolher e investigar Descreva o cenário completo Qual empresa Área de atuação Tempo de atuação Quais os principais Ativos Imobilizados desta empresa O que motivou a necessidade de impairment 3 DESAFIO Os estudantes deverão com base nas informações estruturais da empresa escolhida para o estudo eleger quais ativos necessitam de ajuste contábil Feito isso os estudantes deverão levantar O Valor Contábil O Valor Justo avaliado no mercado O Valor em Uso fluxo de caixa futuro estimado Realizar os testes de impairment Apresentar os novos valores que seriam evidenciados no balanço patrimonial 4 TEORIA NA PRÁTICA PEREIRA Diego Guimarães Teste de Impairment Estudo de Caso em uma empresa de comércio de cereais Faculdade Cruz Alta RS 2017 Disponível em httpshomeunicruzedubrwpcontentuploads201711DiegoGuimaraesPereirapdf acesso em 04 de março de 2025 MUNDSTOCK Igor Exemplo de Goodwill Impairment no resultado Youtube 24 de janeiro de 2024 Disponível em httpsyoutubeIMZtDvY2sYsiP2D8JVEzgqQzmXDV Acesso em 04 de março de 2025 QUINTINO Professor Teste de recuperabilidade Redução ao valor recuperável Valor em uso Valor contábilValor justo Youtube 25 de abril de 2024 Disponível em httpsyoutubeFKpcLBRYgQsiVTtMYpvIPpg1XG8 Acesso em 17 de março de 2025 Teconcursos Mensuração a Valor Justo Youtube 16 de outubro de 2022 Disponível em httpsyoutube4FuPYTYWgRMsiV51iA5ScQ2rMsz5 Acesso em 17 de março de 2025 MIELDAZIS A A S Contabilidade Empresarial Unidade 1 Redução ao Valor Recuperável e Mensuração do Valor Justo AVA UniFecaf 04 de março de 2025 5 LEVANTAMENTO DE SOLUÇÕES Para o desenvolvimento desta atividade considere estas diretrizes 1 Quais ativos precisam de reconhecimento de impairment 2 Qual será o novo valor contábil após o ajuste para redução ao valor recuperável 3 Como a mensuração do valor justo impacta a tomada de decisão na empresa 4 Quais os principais desafios enfrentados pela empresa ao realizar o teste de impairment 5 Quais os critérios para reconhecer essa transação no balanço patrimonial 5 ENTREGÁVEL A entrega deverá ser em arquivo PDF Roteiro do estudante 1 Leia o cenário Sua primeira tarefa é se tornar um detetive Use os recursos que fornecemos mas também não tenha medo de sair em busca de suas próprias informações adicionais Queremos que você compreenda o tópico e explore o problema a fundo 2 Encare o desafio Muita atenção para não perder o foco durante o estudo Você precisa compreender qual é o desafio para não perder isso de vista durante todo o processo 3 Teoria na prática Este é o momento de pesquisar o que já existe no mercado e ler todas as indicações que o professor fizer Afinal antes de pensar em resolver o desafio é preciso reunir as ferramentas necessárias e reconhecer o que já existe no mercado de trabalho da sua profissão para lidar com esse tipo de situação Não esqueça de trazer um exemplo concreto de uma solução já existente 4 Levante hipóteses para resolver o problema Depois de reunir todas as suas informações é hora de se tornar uma verdadeiroa analista Busque identificar padrões relações causas e efeitos Procure contradições ou conflitos de informação Seja crítico e questione o que você encontrou durante sua investigação 5 Aponte a melhor solução Agora é o momento de se tornar uma solucionadora de problemas Com base no que você descobriu e analisou dentre as hipóteses qual você escolheu como uma solução para o problema Chegou o momento de explicar em detalhes por que essa é a melhor solução neste cenário Use seus conhecimentos para argumentar 6 Crie um plano de ação Depois de desenvolver sua solução é hora de mostrar a viabilidade e a aplicabilidade dela Explique em detalhes como o problema será resolvido o passo a passo em quanto tempo e quais as implicações disso Lembrese de que sua comunicação deve ser clara e eficaz para que todos entendam sua proposta Nesta etapa você terá que apresentar sua solução Use a sua criatividade para apresentála da melhor maneira possível Como seu trabalho será avaliado Sua avaliação será baseada em uma série de critérios com uma pontuação total de até 40 pontos Lembrese o objetivo aqui não é apenas obter a pontuação máxima mas aprender durante o processo Aproveite essa jornada UNIFECAF Faculdade de Ciências Contábeis Redução ao Valor Recuperável e Mensuração do Valor Justo Aluno Raiane Silva Barbosa Disciplina Contabilidade Empresarial Curso Ciências Contábeis Março de 2025 Sumário 1 Introdução 3 2 Cenário da Empresa 4 3 Teste de Impairment Ajuste de Valor Recuperável 5 4 Impacto no Valor dos Ativos 6 5 Métodos de Mensuração do Valor Justo 7 6 Ajustes no Balanço Patrimonial 8 7 Conclusão e Relevância dos Ajustes 9 Referências 9 1 Introdução A redução ao valor recuperável impairment e a mensuração do valor justo são conceitos fundamentais na contabilidade financeira e nas práticas de avaliação de ativos Esses mecanismos são utilizados por empresas para ajustar o valor contábil dos ativos em face de mudanças nas condições de mercado no desempenho econômico e na realidade financeira da organização No contexto da Embraer um dos maiores fabricantes de aeronaves do mundo esses ajustes se tornam ainda mais cruciais dado o impacto significativo das crises econômicas globais as flutuações nos preços do petróleo as mudanças no setor de aviação e as tensões comerciais internacionais Este trabalho realiza uma análise detalhada sobre os testes de impairment e a mensuração do valor justo de ativos da Embraer levando em consideração o impacto da pandemia de COVID19 e a crise econômica mundial nos resultados financeiros da empresa A análise será enriquecida com dados financeiros específicos considerando os efeitos de flutuações nas avaliações de ativos e como esses ajustes refletem a real capacidade de geração de caixa da empresa 2 Cenário da Empresa A Embraer fundada em 1969 e com sede em São José dos Campos SP é um dos maiores fabricantes de aeronaves comerciais e executivas do mundo No entanto em 2020 a empresa enfrentou uma severa queda na demanda de aeronaves devido à pandemia de COVID19 e à desaceleração econômica mundial As condições desafiadoras também foram agravadas pela intensificação da concorrência especialmente com gigantes como Boeing e Airbus A Embraer em resposta iniciou um processo de reavaliação de seus ativos imobilizados incluindo aeronaves fábricas e equipamentos de pesquisa A reavaliação foi conduzida com base nos princípios contábeis de impairment e de mensuração do valor justo ajustando os valores contábeis dos ativos de acordo com as novas perspectivas de geração de caixa e os preços de mercado 3 Teste de Impairment Ajuste de Valor Recuperável O conceito de impairment referese à redução do valor contábil de um ativo quando o valor recuperável deste ativo é inferior ao valor contábil registrado nos livros da empresa A avaliação do valor recuperável pode ser realizada com base no valor justo ou no valor em uso e o teste de impairment visa identificar se algum ativo sofreu perda de valor devido a mudanças no ambiente econômico no setor de atuação ou na empresa A Embraer realizou um teste de impairment para avaliar se os ativos imobilizados especialmente suas aeronaves de teste e máquinas de produção precisavam ser ajustados A empresa teve que analisar cada ativo com base em duas abordagens principais o valor justo e o valor em uso Valor Justo É o valor de um ativo baseado em transações no mercado ou quando não há transações diretas por meio de um modelo baseado em mercado por exemplo comparando o ativo com outros semelhantes No caso das aeronaves de teste da Embraer o valor justo foi ajustado devido à queda nas demandas de aviação especialmente no setor de aviação comercial impactando o valor de mercado dos ativos Valor em Uso Representa a soma dos fluxos de caixa futuros esperados gerados pelo ativo A Embraer considerou as projeções de vendas e os custos operacionais esperados para determinar a capacidade de geração de caixa de suas aeronaves de teste e fábricas 4 Impacto no Valor dos Ativos O valor contábil das aeronaves de teste por exemplo foi inicialmente de R 600 milhões No entanto devido à crise do setor de aviação e à obsolescência de tecnologia o valor justo foi ajustado para R 500 milhões uma redução de 1667 Este tipo de ajuste é fundamental para garantir que os ativos da empresa reflitam sua real capacidade de geração de caixa principalmente em momentos de incerteza no mercadoOutro ativo significativo avaliado foi o maquinário de produção cujos valores contábeis foram ajustados para refletir a perda de valor devido à desatualização tecnológica A empresa revisou seus fluxos de caixa esperados para as fábricas considerando a redução da demanda e a obsolescência de parte de suas instalações 5 Métodos de Mensuração do Valor Justo Para a mensuração do valor justo a Embraer seguiu os princípios estabelecidos pela IFRS 13 que define o valor justo como o preço de venda de um ativo ou passivo em uma transação normal entre participantes de mercado na data de mensuração A mensuração do valor justo pode envolver diferentes abordagens como Abordagem de Mercado Quando há transações ativas de ativos semelhantes no mercado Abordagem de Custo Quando o custo de substituição ou reprodução do ativo é considerado Abordagem de Rendimento Quando os fluxos de caixa futuros esperados são descontados 6 Ajustes no Balanço Patrimonial Após os testes de impairment a Embraer registrou uma redução significativa em seus ativos imobilizados As aeronaves de teste por exemplo passaram a ter um valor de mercado ajustado de R 500 milhões o que refletiu uma perda de valor de 1667 Esse ajuste foi registrado no balanço patrimonial da empresa resultando em uma redução no patrimônio líquidoEsse tipo de ajuste contábil embora negativo para o patrimônio da empresa no curto prazo é essencial para manter a integridade financeira da Embraer Sem a realização desses ajustes os ativos da empresa poderiam ser superavaliados levando a uma percepção errônea de sua verdadeira capacidade financeira 7 Conclusão e Relevância dos Ajustes A realização do teste de impairment e a mensuração do valor justo dos ativos da Embraer foram fundamentais para refletir de maneira precisa a situação financeira da empresa durante um período de crise Esses ajustes permitiram que a Embraer alinhasse suas demonstrações financeiras à realidade do mercado melhorando a transparência e a tomada de decisão para investidores e gestoresAlém disso a mensuração do valor justo ajudou a Embraer a adaptarse às mudanças no mercado de aviação ajustando suas expectativas de fluxo de caixa futuro e garantindo que os valores contábeis de seus ativos refletissem de forma mais precisa o impacto da crise econômica mundial Referências 1 Embraer 2020 Embraer realiza ajuste na sua estrutura para enfrentar impactos da COVID19 e do cancelamento da parceria com a Boeing Disponível em httpsembraercombrptnoticiasslug1206789embraer realizaajustenasuaestruturaparaenfrentarimpactosdacovid19edo cancelamentodaparceriacomaboeing 2 Gomes S B Baran R 2024 Análise dos efeitos da pandemia no valor de mercado das aeronaves financiadas pelo BNDES Revista do BNDES 3058 143189 3 Embraer 2021 Demonstrações financeiras em 31 de dezembro de 2020 Disponível em httpsstaticpoder360combr202011Embraer3T2020pdf