Analise das Demonstrações Contábeis

Análise das Demonstrações Contábeis Vence 6 de outubro de 2024 às 2359 Instruções Análises Vertical Horizontal e de Indicadores de uma empresa listada na B3 escolhida em dupla ou individual A Análise devera ser feita dos anos 2022 e 2023 Os índices para o trabalho encontramse no quadro resumo de índices no material de aula Empresa consultada Lojas Renner SA Balanço Patrimonial com Análise Horizontal e Vertical Descrição 31122022 AH AV 31122023 AH AV Ativo Total R 2114889200 10000 10000 R 2049063800 9689 10000 Ativo Circulante R 1304340500 10000 6167 R 1219164400 9347 5950 Caixa e Equivalentes de Caixa R 284835100 10000 1347 R 253218700 8890 1236 Aplicações Financeiras R 65513100 10000 310 R 57165500 8726 279 Aplicações Financeiras Avaliadas a Valor Justo através do Resultado R 65513100 10000 310 R 57165500 8726 279 Títulos Designados a Valor Justo R 65513100 10000 310 R 57165500 8726 279 Contas a Receber R 625483200 10000 2958 R 663918800 10614 3240 Clientes R 652483200 10000 3085 R 663918800 10175 3240 Estoques R 183694700 10000 869 R 177420900 9658 866 Tributos a Recuperar R 100384900 10000 475 R 54617200 5441 267 Tributos Correntes a Recuperar R 100384900 10000 475 R 54617200 5441 267 Outros Ativos Circulantes R 17429500 10000 082 R 12823300 7357 063 Outros R 17429500 10000 082 R 12823300 7357 063 Instrumentos financeiros derivativos R 820400 10000 004 R 22200 271 000 Outros ativos R 16609100 10000 079 R 12801100 7707 062 Ativo Não Circulante R 810548700 10000 3833 R 829899400 10239 4050 Ativo Realizável a Longo Prazo R 101566600 10000 480 R 128444400 12646 627 Tributos Diferidos R 55559500 10000 263 R 79961000 14392 390 Imposto de Renda e Contribuição Social Diferidos R 55559500 10000 263 R 79961000 14392 390 Outros Ativos Não Circulantes R 46007100 10000 218 R 48483400 10538 237 Tributos a recuperar R 23472600 10000 111 R 37711100 16066 184 Outros ativos R 22534500 10000 107 R 10772300 4780 053 Investimentos R 1036500 10000 005 R 2599600 25081 013 Participações Societárias R 1036500 10000 005 R 2599600 25081 013 Imobilizado R 544028900 10000 2572 R 528635300 9717 2580 Imobilizado em Operação R 193326200 10000 914 R 280315600 14500 1368 Direito de Uso em Arrendamento R 260950500 10000 1234 R 239668700 9184 1170 Imobilizado em Andamento R 89752200 10000 424 R 8651000 964 042 Intangível R 163916700 10000 775 R 170220100 10385 831 Intangíveis R 140291400 10000 663 R 148874600 10612 727 Demais intangíveis R 140291400 10000 663 R 148874600 10612 727 Goodwill R 23625300 10000 112 R 21345500 9035 104 Descrição 31122022 AH AV 31122023 AH AV Passivo Total R 2114889200 10000 3313 R 2049063800 9689 10000 Passivo Circulante R 700557900 10000 144 R 749255300 10695 3657 Obrigações Sociais e Trabalhistas R 30506200 10000 046 R 32312600 10592 158 Obrigações Sociais R 9678400 10000 046 R 10317800 10661 050 Encargos sociais R 9678400 10000 098 R 10317800 10661 050 Obrigações Trabalhistas R 20827800 10000 098 R 21994800 10560 107 Salários a pagar R 20827800 10000 805 R 21994800 10560 107 Fornecedores R 170293000 10000 691 R 179029000 10513 874 Fornecedores Nacionais R 146073300 10000 653 R 153989800 10542 752 Fornecedores Nacionais R 138188500 10000 037 R 153989800 11143 752 Obrigações Risco Sacado R 7884800 10000 115 R 000 000 000 Fornecedores Estrangeiros R 24219700 10000 268 R 25039200 10338 122 Obrigações Fiscais R 56689100 10000 141 R 41108800 7252 201 Obrigações Fiscais Federais R 29911300 10000 070 R 15142800 5063 074 Imposto de Renda e Contribuição Social a Pagar R 14761700 10000 072 R 9416300 6379 046 Demais Obrigações Federais R 15149600 10000 124 R 5726500 3780 028 Obrigações Fiscais Estaduais R 26174700 10000 003 R 25012900 9556 122 Obrigações Fiscais Municipais R 603100 10000 333 R 953100 15803 005 Empréstimos e Financiamentos R 70417500 10000 308 R 109073100 15489 532 Empréstimos e Financiamentos R 65060300 10000 275 R 54183000 8328 264 Em Moeda Nacional R 58137100 10000 033 R 48877700 8407 239 Em Moeda Estrangeira R 6923200 10000 025 R 5305300 7663 026 Debêntures R 5357200 10000 1722 R 54890100 102460 268 Outras Obrigações R 364144200 10000 1722 R 378049200 10382 1845 Outros R 364144200 10000 075 R 378049200 10382 1845 Dividendos e JCP a Pagar R 15868400 10000 137 R 29786100 18771 145 Outras obrigações R 28873900 10000 001 R 20588700 7131 100 Participações Estatutárias R 228200 10000 1166 R 4100 180 000 Obrigações com Administradoras de Cartões R 246496800 10000 003 R 252649800 10250 1233 Instrumentos financeiros derivativos R 694000 10000 340 R 1688300 24327 008 Arrendamentos a pagar R 71982900 10000 040 R 73332200 10187 358 Provisões R 8507900 10000 040 R 9682600 11381 047 Provisões Fiscais Previdenciárias Trabalhistas e Cíveis R 8507900 10000 015 R 9682600 11381 047 Provisões Cíveis R 3237600 10000 025 R 2965400 9159 014 Provisões Trabalhistas R 5270300 10000 1918 R 6717200 12745 033 Passivo Não Circulante R 405579800 10000 804 R 295086400 7276 1440 Empréstimos e Financiamentos R 170120000 10000 332 R 83616900 4915 408 Empréstimos e Financiamentos R 70182800 10000 310 R 33624800 4791 164 Em Moeda Nacional R 65488100 10000 022 R 33624800 5134 164 Em Moeda Estrangeira R 4694700 10000 473 R 000 000 000 Debêntures R 99937200 10000 1088 R 49992100 5002 244 Outras Obrigações R 230173500 10000 1088 R 206526300 8973 1008 Outros R 230173500 10000 045 R 206526300 8973 1008 Outras obrigações R 9435000 10000 1036 R 3796400 4024 019 Arrendamentos a pagar R 219008100 10000 008 R 200894500 9173 980 Fornecedores Nacionais R 1730400 10000 002 R 1835400 10607 009 Tributos Diferidos R 361800 10000 002 R 000 000 000 Imposto de Renda e Contribuição Social Diferidos R 361800 10000 023 R 000 000 000 Provisões R 4924500 10000 023 R 4943200 10038 024 Provisões Fiscais Previdenciárias Trabalhistas e Cíveis R 4924500 10000 016 R 4943200 10038 024 Provisões Fiscais R 3432200 10000 001 R 3386500 9867 017 Provisões Cíveis R 127300 10000 006 R 157300 12357 001 Provisões Trabalhistas R 1365000 10000 4770 R 1399400 10252 007 Patrimônio Líquido Consolidado R 1008751500 10000 4266 R 1004722100 9960 4903 Capital Social Realizado R 902227700 10000 205 R 902227700 10000 4403 Reservas de Capital R 43343700 10000 056 R 3710700 856 018 Opções Outorgadas R 11937500 10000 261 R 12854500 10768 063 Ações em Tesouraria R 55281200 10000 654 R 16565200 2997 081 Reservas de Lucros R 138293900 10000 033 R 103451400 7481 505 Reserva Legal R 6887100 10000 259 R 10354700 15035 051 Reserva de Incentivos Fiscais R 54738800 10000 000 R 83013400 15165 405 Dividendo Adicional Proposto R 000 10000 363 R 000 000 Reserva para Investimento e Expansão R 76668000 10000 055 R 10083300 1315 049 Outros Resultados Abrangentes R 11573600 10000 000 R 2753700 2379 013 DEMONSTRATIVO DO RESULTADO DO EXERCÍCIO 31122022 AH AV 31122023 AH AV 301 Receita de Venda de Bens eou Serviços R 1327113700 10000 10000 R 1364784900 10284 10000 30101 Receita líquida com vendas de mercadorias R 1152989600 10000 8688 R 1164325700 10098 8531 30102 Receita líquida com produtos e serviços financeiros R 174124100 10000 1312 R 200459200 11512 1469 302 Custo dos Bens eou Serviços Vendidos R 528632300 10000 3983 R 542724700 10267 3977 30201 Custo das vendas com mercadorias R 515659000 10000 3886 R 529425600 10267 3879 30202 Custo dos produtos e serviços financeiros R 12973300 10000 098 R 13299100 10251 097 303 Resultado Bruto R 798481400 10000 6017 R 822060200 10295 6023 304 DespesasReceitas Operacionais R 657741300 10000 4956 R 733152500 11147 5372 30401 Despesas com Vendas R 356341200 10000 2685 R 365815400 10266 2680 30402 Despesas Gerais e Administrativas R 153579800 10000 1157 R 172617600 11240 1265 30403 Perdas pela Não Recuperabilidade de Ativos R 99174200 10000 747 R 134327700 13545 984 30404 Outras Receitas Operacionais R 11867500 10000 089 R 19879700 16751 146 30405 Outras Despesas Operacionais R 60513600 10000 456 R 80271500 13265 588 305 Resultado Antes do Resultado Financeiro e dos Tributos R 140740100 10000 1060 R 88907700 6317 651 306 Resultado Financeiro R 2311600 10000 017 R 4841000 20942 035 30601 Receitas Financeiras R 70393900 10000 530 R 61061500 8674 447 30602 Despesas Financeiras R 72705500 10000 548 R 65902500 9064 483 307 Resultado Antes dos Tributos sobre o Lucro R 138428500 10000 1043 R 84066700 6073 616 308 Imposto de Renda e Contribuição Social sobre o Lucro R 9258100 10000 070 R 13559200 14646 099 30801 Corrente R 18449200 10000 139 R 10522800 5704 077 30802 Diferido R 9191100 10000 069 R 24082000 26201 176 309 Resultado Líquido das Operações Continuadas R 129170400 10000 973 R 97625900 7558 715 311 LucroPrejuízo Consolidado do Período R 129170400 10000 973 R 97625900 7558 715 31101 Atribuído a Sócios da Empresa Controladora R 129170400 10000 973 R 97625900 7558 715 DEMONSTRATIVO DO RESULTADO DO EXERCICIO CÁLCULO DOS INDICADORES ESTRUTURA DE CAPITAL FÓRMULA 2022 2023 PARTICIPACAO DE CAPITAL DE TERCEIROS CTPL 10965 10394 COMPOSICAO DE ENDIVIDAMENTO PASSIVO CIRCULANTECAPITAL DE TERCEIROS 6333 7174 IMOBILIZACAO DO PATRIMONIO LIQUIDO ATIVO PERMANENTEPATRIMONIO LIQUIDO 8035 8260 IMOBILIZACAO DE RECURSOS NÃO CORRENTES ATIVO PERMANENTEPASSIVOEXIGIVEL LP PATRIMONIO LIQUIDO 5731 6385 INDICES DE LIQUIDEZ FÓRMULA 2022 2023 LIQUIDEZ GERAL ATIVO TOTAL PASSIVO CIRCULANTE PASSIVO EXIGIVEL LP 191 196 LIQUIDEZ CORRENTE ATIVO CIRCULANTEPASSIVO CIRCULANTE 186 163 LIQUIDEZ SECA ATIVO CIRCULANTE ESTOQUESPASSIVO CIRCULANTE 160 139 INDICADORES DE RENTABILIDADE FÓRMULA 2022 2023 GIRO DO ATIVO VENDAS LIQUIDASATIVO 5452 5682 MARGEM LIQUIDA LUCRO LIQUIDAVENDAS LIQUIDAS 1120 838 RENTABILIDADE DO ATIVO LUCRO LIQUIDOATIVO 611 476 RENTABILIDADE DO PATRIMONIO LIQUIDO LUCRO LIQUIDOPATRIMONIO LIQUIDO 1280 972 ANÁLISE A análise horizontal da empresa demonstra que houve uma redução no ativo circulante de 2023 para 2022 e consequentemente um aumento no ativo não circulante indicando que a empresa decidiu investir mais em ativos imobilizada A empresa aumentou seu passivo não circulante reduzindo o passivo circulante e o patrimônio líquido Confrontando o aumento do ativo não circulante com o passivo não circulante vemos que a empresa aumentou sua dívida de longo prazo de maneira correta Na DRE a análise horizontal aponta um aumento na receita liquida e na receita financeira e redução nas despesas financeiras porém o lucro reduziu de um ano para o outro muito em virtude do aumento das despesas Na análise vertical vemos que a maior participação de contas do ativo está no ativo circulante indicando que a empresa é extremamente dependente de capital de giro sua maior fonte de recursos está no passivo pouco mais de 50 em equilíbrio com o Patrimônio líquido Na DRE temos em torno de 8 de lucro em relação a receita o custo representa quase 40 e as despesas ficam em torno de 50 índice que deve ser trabalhado para reduzir Indicadores de estrutura de capital Participação de capital de terceiros A empresa é extremamente dependente de capital de terceiros para financiar a atividade o que é compreensível para uma empresa de varejo mostrando que a parcela de capital próprio é corretamente investida no ativo não circulante O endividamento aumentou de um ano para o outro devendo ser trabalhado para reduzir Cerca de 80 do patrimônio líquido está aplicado no ativo permanente demonstrado uma correta aplicação do recurso A empresa tem muita imobilização de recursos não correntes aumentando de 57 para 64 em 2023 Quanto aos índices de liquidez Liquidez Geral de 191 para 196 demonstrando que a empresa possui bens e direitos suficientes para cobrir todas a suas obrigações com terceiros Liquidez Corrente de 186 para 163 o que demonstra que a Renner tem recursos de curto prazo para cobrir as atividades de curto prazo embora tenha diminuído de um período para o outro Liquidez Seca desconsiderando os estoques que são altos em uma empresa de varejo a Renner se comportou muito bem tendo 160 em 2022 e 139 em 2023 Nos indiciadores de rentabilidade a empresa demonstra ter aumentado o giro do ativo o que se torna bom para a atividade A margem líquida teve queda nos períodos analisados causados principalmente pelo aumento das despesas A rentabilidade do ativo reduziu em virtude da queda do lucro da empresa e a rentabilidade do patrimônio líquido também reduziu estas duas são pontos de atenção da empresa mas explicáveis pela queda no lucro