Indicadores de Liquidez- Conceitos e Fórmulas-Contabilidade

INDICADORES DE LIQUIDEZ Professor Lucas Pazolini Dias Rodrigues INDICADORES DE LIQUIDEZ Os indicadores de liquidez evidenciam a situação financeira de uma empresa frente a seus diversos compromissos financeiros ASSAF NETO 2010 São utilizados para avaliar a capacidade da empresa em saldar seus compromissos Essa capacidade pode ser avaliada considerando o longo prazo o curto prazo ou prazo imediato MARION 2010 LIQUIDEZ INDICADORES DE LIQUIDEZ Indicadores Tradicionais Liquidez Imediata Liquidez Seca Liquidez Corrente Liquidez Geral INDICADORES DE LIQUIDEZ Liquidez Imediata Demonstra o quanto a empresa possui de recursos financeiros imediatamente disponíveis para saldar obrigações de curto prazo Disponibilidade Caixa Bancos Aplicações de Curtíssimo Prazo Passivo Circulante INDICADORES DE LIQUIDEZ Liquidez Seca Busca responder a seguinte questão Se a empresa sofresse uma total paralisação de suas vendas ou se seu estoque se tornasse obsoleto quais seriam as chances de pagar suas dívidas Demonstra a porcentagem das dívidas a curto prazo em condições de serem saldadas mediante a utilização de itens monetários de maior liquidez do ativo circulante INDICADORES DE LIQUIDEZ Liquidez Seca Determina a capacidade de curto prazo de pagamento da empresa mediante a utilização das contas do disponível e valores à receber Ativo Circulante Estoques Passivo Circulante INDICADORES DE LIQUIDEZ Liquidez Corrente Mostra a capacidade de pagamento da empresa no curto prazo Indica o quanto existe de ativo circulante para cada R 100 de obrigações de curto prazo Ativo Circulante Passivo Circulante INDICADORES DE LIQUIDEZ Liquidez Geral Mostra a capacidade da empresa de pagamento a longo prazo considerando tudo o que ela converterá em dinheiro no curto e longo prazos e as obrigações que ela já assumiu no curto e longo prazos A liquidez geral é utilizada como medida de segurança financeira da empresa a longo prazo revelando sua capacidade de saldar todos seus compromissos INDICADORES DE LIQUIDEZ Liquidez Geral Este indicador revela a liquidez no curto e longo prazos Ativo Circulante Realizável a Longo Prazo Passivo Circulante Exigível a Longo Prazo INDICADORES DE LIQUIDEZ PASSIVO E PATRIMÔNIO LÍQUIDO 31122020 31122019 Passivo Circulante Fornecedores 2611752 1279936 Obrigações Tributárias 4634097 4878982 Contas a Pagar 1069308 916009 Empréstimos e Financiamentos 0 16021 Contas Provisionadas 4262443 4644551 Valores a Disposição dos Acionistas 0 13150939 Outros Passivos 0 136789 Total do Passivo Circulante 12577599 25023227 Passivo Não Circulante Fornecedores 0 0 Obrigações Tributárias 2708099 3034397 Contas a Pagar 0 0 Empréstimos e Financiamentos 0 0 Contas Provisionadas 79930 68271 Passivo de Descomissionamento 828552 0 Outros Passivos 0 0 Total do Passivo Circulante 3616581 3102668 Patrimônio Líquido Capital Social 27700000 27700000 Reserva Legal 3723666 2525343 Reservas de Lucros 11273106 280323 Reservas de Capital 0 0 Reservas de Incentivos Fiscais 13264590 5003021 Ajuste de Avaliação Patrimonial 5189840 5810655 Lucros ou Prejuizos Acumulados 0 0 Total do Passivo Circulante 61151202 41319342 Total do Passivo e Patrimônio Líquido 77345382 69445237 ATIVO 31122020 31122019 Ativo Circulante Caixa e Equivalentes de Caixa 16160899 15465263 Contas a Receber 10441084 5829311 Impostos a Recuperar 2398459 8644935 Adiantamentos e Empréstimos 815930 320140 Estoques 15171383 10003549 Despesas Antecipadas 60379 148449 Outros Ativos 0 0 Total do Ativo Circulante 45048134 40411647 Ativo Não Circulante Depósitos Judiciais 29357 28540 Impostos a Recuperar 364688 0 Tributos Diferidos 0 204334 Estoques 1359203 1539555 Imobilizado 63495135 61725737 Imobilizado Depreciação e Exaustão Acumuladas 32951134 34464577 Outros Ativos 0 0 Total do Ativo Circulante 32297248 29033590 Total do Ativo 77345382 69445237 INDICADORES DE LIQUIDEZ Liquidez Imediata Liquidez Seca Liquidez Corrente Liquidez Geral INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO QUANTIDADE DA DÍVIDA Por meio destes indicadores é analisado o nível de endividamento da empresa Política de financiamento Deve ser detectada duas características deste indicador 1 Empresas que recorrem a dívidas como complemento dos Capitais Próprios para realizar aplicações produtivas em seu Ativo ex ampliação expansão e modernização 2 Empresas que recorrem a dívidas para pagar outras dívidas que estão vencendo QUANTIDADE DA DÍVIDA A opção 1 para endividamento é sadio visto que mesmo sendo mais elevado as aplicações produtivas deverão gerar recursos para saldar as obrigações assumidas A opção 2 não gera recursos para saldar as obrigações visto que as empresas recorrem a empréstimos sucessivos e com a permanência dessa situação poderá vir à falência QUALIDADE DA DÍVIDA A análise da composição do endividamento em relação ao tempo também é significativa O endividamento de curto prazo geralmente é utilizado para financiar o Ativo Circulante O endividamento de longo prazo normalmente é utilizado para financiar o Ativo Não Circulante INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO Indicadores Participação de Capital de Terceiros PCT Composição do Endividamento CE Imobilização do Patrimônio Líquido IPL Imobilização dos Recursos Não Correntes IRNC Índice de Endividamento Geral IEG Índice de Cobertura de Juros ICJ INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO Participação de Capital de Terceiros PCT Este índice apresenta o percentual de Capital de Terceiros em relação ao Patrimônio Líquido Retrata o quão dependente a empresa é em relação ao capital externo INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO Participação de Capital de Terceiros PCT Este índice demonstra como é composta a estrutura de capital da empresa Passivo Circulante Exigível de Longo Prazo Patrimônio Líquido INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO Composição de Endividamento CE Indica o quanto das obrigações Passivo deverão ser quitadas no Curto Prazo Passivo Circulante Passivo Circulante Exigível de Longo Prazo INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO Imobilização do Patrimônio Líquido IPL Este indicador demonstra o quanto do Patrimônio Líquido está investido no Ativo Permanente Pode evidenciar a maior ou menor dependência de recursos de terceiros para manutenção dos negócios INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO Imobilização do Patrimônio Líquido IPL Ativo Permanente recursos aplicados em todos os bens ou direitos de permanência duradoura destinados ao funcionamento normal da sociedade e do seu empreendimento assim como os direitos exercidos com essa finalidade O Ativo Permanente é composto por 4 subgrupos Investimentos Imobilizado Intangível e Diferido INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO Imobilização do Patrimônio Líquido IPL Investimentos bens e direitos em participações permanente em outras empresas ou sociedades e direitos de qualquer natureza Imobilizado bens tangíveis destinados à manutenção da atividade final da empresa Intangível bens incorpóreos destinados à atividade fim da empresa marcas e patentes Diferido gastos que contribuem para a formação do resultado de exercícios futuros gastos com implantação de sistemas e métodos reestruturação e pesquisa e desenvolvimento INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO Imobilização do Patrimônio Líquido IPL Fórmula Ativo Permanente Patrimônio Líquido INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO Imobilização dos Recursos Não Correntes IRNC Indica a proporção de Recursos Não Correntes que a empresa aplicou no Ativo Permanente IRNC Ativo Permanente Patrimônio Líquido Exigível de Longo Prazo INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO Índice de Endividamento Geral IEG Mede a proporção do ativo total financiada pelos credores da empresa IEG Passivo Total Ativo Total INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO Índice de Endividamento Geral IEG Quanto mais elevado esse índice maior o grau de endividamento da empresa e maior sua alavancagem financeira INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO Índice de Cobertura de Juros ICJ Mede a capacidade da empresa de honrar seus pagamentos contratados de juros ICJ Lucro Antes de Juros e Imposto de Renda LAJIR Juros INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO Índice de Cobertura de Juros ICJ Quanto maior seu valor maior a capacidade da empresa de cumprir suas obrigações de pagamento de juros INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO PASSIVO E PATRIMÔNIO LÍQUIDO 31122020 31122019 Passivo Circulante Fornecedores 2611752 1279936 Obrigações Tributárias 4634097 4878982 Contas a Pagar 1069308 916009 Empréstimos e Financiamentos 0 16021 Contas Provisionadas 4262443 4644551 Valores a Disposição dos Acionistas 0 13150939 Outros Passivos 0 136789 Total do Passivo Circulante 12577599 25023227 Passivo Não Circulante Fornecedores 0 0 Obrigações Tributárias 2708099 3034397 Contas a Pagar 0 0 Empréstimos e Financiamentos 0 0 Contas Provisionadas 79930 68271 Passivo de Descomissionamento 828552 0 Outros Passivos 0 0 Total do Passivo Circulante 3616581 3102668 Patrimônio Líquido Capital Social 27700000 27700000 Reserva Legal 3723666 2525343 Reservas de Lucros 11273106 280323 Reservas de Capital 0 0 Reservas de Incentivos Fiscais 13264590 5003021 Ajuste de Avaliação Patrimonial 5189840 5810655 Lucros ou Prejuizos Acumulados 0 0 Total do Passivo Circulante 61151202 41319342 Total do Passivo e Patrimônio Líquido 77345382 69445237 ATIVO 31122020 31122019 Ativo Circulante Caixa e Equivalentes de Caixa 16160899 15465263 Contas a Receber 10441084 5829311 Impostos a Recuperar 2398459 8644935 Adiantamentos e Empréstimos 815930 320140 Estoques 15171383 10003549 Despesas Antecipadas 60379 148449 Outros Ativos 0 0 Total do Ativo Circulante 45048134 40411647 Ativo Não Circulante Depósitos Judiciais 29357 28540 Impostos a Recuperar 364688 0 Tributos Diferidos 0 204334 Estoques 1359203 1539555 Imobilizado 63495135 61725737 Imobilizado Depreciação e Exaustão Acumuladas 32951134 34464577 Outros Ativos 0 0 Total do Ativo Circulante 32297248 29033590 Total do Ativo 77345382 69445237 INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO DEMONSTRAÇÃO DOS RESULTADOS PARA OS EXERCÍCIOS FINDOS EM 31 DE DEZEMBRO DE 2020 E 31 DE DEZEMBRO DE 2019 Valores Expressos em R 31122020 31122019 Receita Bruta de Vendas 120482253 122341327 Impostos e Devoluções sobre Vendas 25058838 24764270 Receita Líquida de Vendas 95423416 97577057 Custo dos Produtos Vendidos 47467943 51235094 Lucro Bruto 47955472 46341964 Despesas Operacionais 11337632 13835729 Resultado Financeiro Líquido 515094 166827 Juros sobre o Capital Próprio 1505348 1983775 Receitas de Recuperação de Impostos 0 7378915 Receitas de Incentivos Fiscais 0 0 Outras Receitas Operacionais 1252523 226998 Outras Despesas Operacionais 5594902 636369 Reversão dos Juros sobre o Cap Próprio 1505348 1983775 Lucro Operacional 32790556 39642605 Provisão para IRPJ e CSLL 2071244 8441705 Lucro Líquido 30719312 31200899 Participação de Capital de Terceiros PCT Composição do Endividamento CE Imobilização do Patrimônio Líquido IPL Imobilização dos Recursos Não Correntes IRNC Índice de Endividamento Geral IEG Índice de Cobertura de Juros ICJ INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO Índice de Endividamento Geral IEG Índice de Cobertura de Juros ICJ INDICADORES DE ENDIVIDAMENTO