Analise de Demonstracoes Financeiras DRE Balanço e Fluxo de Caixa - Power Point

A D M E M P DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS E SUAS ANÁLISES OBJETIVOS DO CAPÍTULO Utilizar os índices das demonstrações financeiras para analisar a liquidez e a atividade de uma empresa E como essas demonstrações afetam o valor da empresa Cap 02 Guitman 2010 A D M E M P DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS Equivalem a um conjunto de informações apuradas e divulgadas pelas empresas revelando os vários resultados de um exercício social Através das demonstrações é possível obter conclusões sobre a efetiva situação da empresa Assaf Lima 2009 p 168 A D M E M P DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS DRE Balanço Patrimonial Demonstração de Fluxo de Caixa A D M E M P Demonstrativo de Resultado DRE Sua finalidade exclusiva é apurar o lucro ou prejuízo de exercício Depois esse resultado é incluído nos lucros ou prejuízos acumulados O DRE engloba as receitas as despesas os ganhos e os prejuízos apurados por regime de competência A D M E M P Receita bruta venda de bens e serviços Margem de Lucro Bruto Margem de Lucro Op MLO Margem de Lucro Líq MLL Impostos pagos sobre venda da MPinsumos IPI ICMS ISS Devoluções Descontos comerciais e Abatimentos Receita Líquida Custos dos produtos e serviços vendidos Lucro bruto Despesas Operacionais Vendas Depreciação Leasing Administrativas prólabore sócios Lucro Operacional Líquido Receitas não operacionais Despesas financeiras juros Lucro Líq antes do IR Provisão para o IR Lucro após IR Dividendos preferenciais Lucro disponível aos acionistas ordinários LLE LPA D R E A D M E M P Exemplo Custos dos produtos e serviços vendidos Você está comprando matériaprima e insumos para confeccionar uma bola de basquete no estado do RN onde os impostos sobre vendas somam 075 A bola de basquete custa R 5000 Quanto é o custo total dela incluindo o imposto sobre as vendas Converta o imposto sobre vendas da porcentagem para a forma decimal 075 tornase 00075 Multipliqueo R 5000 x 00075 0375 assim o custo total será de 50375 A D M E M P Diferença entre lucro x pró labore DRE Receita bruta vendas Custo diretamente ligado a produção Lucro operacional bruto Despesas Operacionais Financeiras Vendas Administrativas prólabore sócios Lucro Operacional Líquido Lucro é a remuneração do capital investido pelo acionista após debitado os custos e despesas Montante a ser reinvestido na empresa Pró labore É o valor que a empresa remunera os acionistas quando estes exercem atividade nela A D M E M P Destinação do Lucro líquido A Lei das Sociedades por Ações exige que a empresa apresente em suas demonstrações financeiras devidamente contabilizadas as propostas de destinação do lucro líquido quer quanto as parcelas que devem ficar retidas em reserva quer quanto as que devem ser pagas em dividendos Os prejuízos devem ser igualmente contabilizados e informados se este for o caso DPA Total de dividendos pagos nº de ações existentes A D M E M P Fluxo de caixa Os fluxos de caixa tidos como o sangue que corre pelas veias da empresa são o foco principal do gestor financeiro Demonstração dos recebimentos e pagamentos feitos pela empresa em caixa bem como suas atividades de investimento e financiamento Descreve num certo período demonstração dinâmica as entradas e saídas de ativo circulante em caixa mormente dinheiro A D M E M P Fluxos de caixa de uma empresa A D M E M P F L U X O DE CA I X A A D M E M P Balanço Patrimonial É uma descrição da posição financeira da empresa em uma certa data posição estática Equilibra os bens e direitos ativos ou seja aquilo que ela possui x obrigações passivo ou seja contra o seu financiamento que pode ser de capital próprio dos sócios patrimônio líquido eou de capital de terceiros dívidas A D M E M P Para que serve o Balanço Patrimonial Analisar o comportamento financeiro de um negócio Compreender o trajeto dos recursos financeiros da empresa Ser utilizado como base para a elaboração do planejamento estratégico Ajudar na composição do planejamento tributário identificando tributos pagos e meios de reduzilos Tomar decisões financeiras mais assertivas Apresentar dados financeiros e contábeis a possíveis investidores A D M E M P Em economia um bem do termo latino bene é tudo o que tem utilidade podendo satisfazer uma necessidade Tipicamente um bem econômico é algo tangível e tem de ser acessível Como tal pode ser comprado e vendido Por exemplo uma maçã é um bem tangível httpsptwikipediaorgwikiBemeconomia Para a contabilidade direitos são os recursos que a empresa tem a receber e que gerarão benefícios presentes ou futuros É o poder de exigir alguma coisa Exemplos de direitos duplicatas a receber salários a receber aluguéis a receber contas a receber títulos a receber etc httpswwwsocontabilidadecombr As obrigações são dívidas valores a serem pagos a terceiros empresa ou pessoa física Fazem parte do PASSIVO Quando se compra um bem a prazo ele integrase ao patrimônio a partir do momento que o fornecedor o entrega Como foi uma venda a prazo a empresa passa a ter uma obrigação com o fornecedor representada por uma conta a pagar equivalente ao preço do bem Assim como aumenta de um lado o Ativo bem da empresa de outro lado aumenta o Passivo obrigação da empresa httpswwwsocontabilidadecombr A D M E M P O Registro Contábil é obrigatório De acordo com as normas do Conselho Federal de Contabilidade CFC o Relatório Contábil e o registro dos fatos contábeis e financeiros são obrigatórios a todas as empresas incluindo as optantes do Simples Nacional exceto MEI Microempreendedores Individuais A D M E M P Os ativos circulantes e passivos circulantes se caracterizam pelo curto prazo Isso significa que devem ser convertidos em caixa ativo circulante ou pagos passivo circulante dentro de um ano Todos os demais ativos e passivos juntamente com o patrimônio líquido são considerados de longo prazo A D M E M P Principais Componentes do Balanço Patrimonial Ativo Circulante Ativo Imobilizado Passivo Circulante Dívidas de Longo Prazo Patrimônio líquido Ou Total do Ativo Passivo Total Patrimônio líquido A D M E M P Patrimônio Líquido O Patrimônio Líquido é composto pela soma de todos os recursos próprios da empresa Para chegar a esse resultado são considerados os valores investidos pelos sócios o capital social reservas de lucros prejuízos acumulados etc Em uma explicação simplória o Patrimônio Líquido indica o retorno financeiro que sócios e acionistas obtiveram com o negócio ao final de determinado período Ativo Em 31 de dezembro 2009 2008 Ativo circulante Caixa 363 288 Títulos negociáveis 68 51 Contas a receber de clientes 503 365 Estoques 289 300 Ativo total circulante 1223 1004 Ativo imobilizado bruto ao custoa Terrenos e edificações 2072 1903 Máquinas e equipamentos 1866 1693 Móveis e utensílios 358 316 Veículos 275 314 Outros inclusive arrendamento mercantil 98 96 Ativo total imobilizado bruto ao custo 4669 4322 Menos depreciação acumulada 2295 2056 Ativo imobilizado líquido 2374 2266 Ativo total 3597 3270 Passivo e patrimônio líquido Passivo circulante Fornecedores 382 270 Títulos a pagar a bancos 79 99 Despesas a pagar 159 114 Passivo total circulante 620 483 Dívidas de longo prazo incluindo arrendamento mercantilb 1023 967 Passivo total 1643 1450 Patrimônio líquido Ações preferenciais dividendos de 5 cumulativos valor nominal de 100 2 mil ações autorizadas e emitidasc 200 200 Ações ordinárias valor nominal de 250 100 mil ações autorizadas ações emitidas em 2009 76262 em 2008 76244 191 190 Ágio na venda de ações ordinárias 428 418 Lucros retidos 1135 1012 Total do patrimônio líquido 1954 1820 Passivo total e patrimônio líquido 3597 3270 A D M E M P SITUAÇÃO LÍQUIDA PATRIMONIAL Sendo patrimônio o conjunto de Bens Direitos e Obrigações com terceiros e capital próprio a equação fundamental do patrimônio é assim definida Bens Direitos Obrigações Situação Líquida Patrimonial TOTAL DO ATIVO TOTAL DO PASSIVO PL Já sabemos que bens os direitos e as obrigações que compõe o patrimônio devem ser avaliados em moeda aspecto quantitativo Assim somando os valores dos bens e direitos teremos o total do ATIVO da mesma forma somando os valores das obrigações teremos o total do PASSIVO A D M E M P Situação líquida Patrimonial Ao final de um período quando compararmos os valores do ATIVO com o PASSIVO podemos obter três situações aAtivo maior que Passivo A P Esta é uma situação Líquida Positiva pois os valores componentes ao ativo permitem solver as obrigações e ainda apresentam saldo Essa diferença positiva é lançada contabilmente como lucro ao exercício no grupo contábil Patrimônio Líquido A D M E M P ATIVO PASSIVO Bens R100 Obrigações R70 Direitos R50 Situação Líquida R 80 Total R150 Total R150 Balanço Patrimonial Ativo Passivo deve ser o mesmo valor A D M E M P Situação líquida Patrimonial b Ativo menor que Passivo A P Essa situação nos proporciona uma situação Líquida Negativa pois os valores componentes do ativo não são suficientes para cobrir as obrigações Essa diferença negativa é lançada como prejuízo ao exercício no grupo contábil patrimônio líquido Quando ocorre essa situação contabilmente dizemos que a empresa apresenta um passivo a descoberta Balanço Patrimonial ATIVO PASSIVO ATIVO PASSIVO Bens R100 Obrigações R250 Bens R100 Obrigações R250 Direitos R50 Direitos R50 S Líquida R100 Total R150 Total R250 Total R150 Total R150 A D M E M P Situação líquida Patrimonial c Ativo igual ao Passivo A P Essa situação nos proporciona uma situação Líquida Nula pois os valores do ativo cobrem tão somente o montante das obrigações A D M E M P ATIVO PASSIVO Bens R30 Obrigações R40 Direitos R10 Total R40 Total R40 ATIVO PASSIVO Bens R30 Obrigações R40 Direitos R10 S Líquida R0 Total R40 Total R40