Análise das Demonstrações Contábeis Tropicalidade LTDA - Estudo de Caso

NÚCLEO DE EDUCAÇÃO A DISTÂNCIA NEAD Análise das Demonstrações Contábeis da companhia Tropicalidade LTDA APLICAÇÃO PRÁTICA REFERENTE AS UNIDADES 5 E 6 Turma Análise das demonstrações contábeis Professor Adriana Greco Ferreira Semestre 20231 Contextualização As companhias precisam monitorar sua saúde econômico e financeira para maximizar seus resultados e perpetuar suas atividades no mercado Para isso é vital que as empresas analisem suas demonstrações contábeis e seus indicadores para terem informações que subsidiarão a tomada de decisão dos gestores para adquirir vantagem competitiva e resultados positivos As empresas precisam avaliar suas necessidades de capital de giro analisando corretamente os prazos de pagamento e seu ciclo de caixa e assim conhecer as características do ativo circulante o conceito de capital circulante líquido e as transações que afetam o capital circulante líquido Por fim é importante o monitoramento da estrutura de capital das entidades a fim de manter uma posição patrimonial e financeira segura para conseguir manter a sua operação ao longo do tempo e alcançar uma boa posição no mercado Proposta de Trabalho A companhia Tropicalidade LTDA está no mercado há 15 anos Ela produz e vende roupas de cama mesa e banho Hoje ela possui uma fábrica e uma loja na cidade do Rio de Janeiro Ao longo dos anos ela melhorou seu processo de apuração da contabilidade e conta com uma equipe especializada Em 31 de março de 2023 apurou Balanço Patrimonial e Demonstração do Resultado do Exercício a seguir Agora chegou sua vez de colocar em prática o que estudamos na disciplina A seguir proposta uma atividade para você aprofundar seus estudos Vamos lá Balanço Patrimonial da Companhia Tropicalidade LTDA Valores em reais 31032022 31032023 31032022 31032023 ATIVO CIRCULANTE 60517911 72173285 PASSIVO CIRCULANTE 57171837 44606699 Caixa e bancos 10268977 12526583 Fornecedores 4549183 3296562 Duplicatas a receber 18842360 17617206 Impostos a recolher 27343595 28796058 Estoques 26419898 37115520 Salários a pagar 16800668 4763334 Despesas antecipadas 4986676 4913976 Empréstimos e financiamentos 8478390 7750745 ATIVO NÃO CIRCULANTE 92081932 121947920 PASSIVO NÃO CIRCULANTE 8477775 7665975 Realizável a longo prazo 3687719 5854640 Empréstimos e financiamentos 8477775 7665975 Investimento 15559349 19505328 PATRIMÔNIO LÍQUIDO 86950231 141848531 Imobilizado 59196609 73869680 Capital Social 15374385 14374455 Intangível 13638255 22718272 Reservas de Lucros 71575846 127474076 ATIVO TOTAL 152599843 194121205 TOTAL PASSIVO E PATRIMÔNIO LÍQUIDO 152599843 194121205 Demonstração do Resultado do Exercíco da Companhia Tropicalidade LTDA Valores em reais 31032022 31032023 Receita operacional líquida 175114854 183655082 Custo das mercadorias vendidas 39400842 38567567 Resultado bruto 135714012 145087515 Despesas comerciais 21013782 22038610 Despesas gerais e administrativas 19787979 20202059 Outras despesas 13133614 16528957 Resultado antes das receitas e despesas financeiras 81778637 86317889 Receita e Despesa financeiras 1356298 1623600 Resultado antes do Imposto de renda e Contribuição Social 80422339 84694289 Despesa com IR e CSLL 27343595 28796058 Lucro líquido do exercício 53078744 55898230 Orientações 1 Pesquise no conteúdo da disciplina sobre análise dinâmica do capital de giro e indicadores de endividamento e rentabilidade 2 Depois da pesquisa compreenda o cálculo e a utilidade da análise dinâmica do capital de giro e dos indicadores de endividamento e rentabilidade 3 Agora com base na pesquisa elabore um relatório demonstrando os cálculos da análise dinâmica do capital de giro capital de giro e necessidade de capital de giro e dos indicadores de endividamento e rentabilidade índice de endividamento dívida do patrimônio e retorno sobre o patrimônio líquido da Companhia Tropicalidade LTDA em 31 de março de 2022 e 31 de março de 2023 Analise e explique os resultados encontrados 4 Utilize duas casas decimais por exemplo 7783 5 O trabalho poderá ser realizado nos seguintes formatos word pdf ou excel 6 O nome do arquivo enviado é o nome completo do aluno por exemplo ADRIANA GRECO FERREIRAxls 7 O trabalho poderá ser realizado em dupla ou individualmente 8 No caso de dupla os dois alunos deverão enviar o trabalho pelo ambiente virtual 9 Não será considerado o critério de utilização das Normas ABNT nesse trabalho pois o trabalho é quantitativo UNIVERSIDADE UNIGRANRIO ALUNO MATRÍCULA ANÁLISE DAS DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS DA COMPANHIA TROPICALIDADE LTDA Cidade 2023 PROPOSTA DE TRABALHO A companhia Tropicalidade LTDA está no mercado há 15 anos Ela produz e vende roupas de cama mesa e banho Hoje ela possui uma fábrica e uma loja na cidade do Rio de Janeiro Ao longo dos anos ela melhorou seu processo de apuração da contabilidade e conta com uma equipe especializada Em 31 de março de 2023 apurou Balanço Patrimonial e Demonstração do Resultado do Exercício a seguir Balanço Patrimonial da Companhia Tropicalidade LTDA Demonstração do Resultado do Exercíco da Companhia Tropicalidade LTDA Com base nos dados disponível nas demonstrações contábeis será realizado a análise dinâmica do capital de giro e indicadores de endividamento e rentabilidade com a finalidade de averiguar a situação financeira e econômica da Companhia Tropicalidade LTDA DESENVOLVIMENTO A análise dinâmica do capital de giro permite que as empresas compreendam o impacto das contas ciclicas ou seja as que estão ligadas diretamente a atividade operacional da empresa de modo a gerenciar o capital circulante visto que é um fator essencial para o sucesso ou fracasso de qualquer empresa sejam as que estão iniciando ou as que estão a anos no mercado Estudar o capital de giro possibilita que as empresas analise a situação financeira além de outros indicadores que pode ser utilzados como os indicadores de endividamento e rentabilidade Para realizar a análise dinâmica do capital de giro da Companhia Tropicalidade requer uma reclassificação das contas do balanço patrimonial adequandoas às atividades operacionais da empresa Portanto o ativo e passivo será reclassificado em contas cíclicas atividades operacionais errático atividades financeiras e não cíclicoativos e passivo permanentes Reclassificação do Balanço Patrimonial da Companhia Tropicalidade LTDA ATIVO CIRCULANTE 31032022 60517911 31032023 72173285 PASSIVO CIRCULANTE 31032022 57171837 31032023 44606699 Ativo Circulante Financeiro Errático 10268977 12526583 Passivo Circulante Financeiro Errático 8478390 7750745 Caixa e Bancos 10268977 12526583 Empréstimos e financiamentos 8478390 7750745 Ativo Circulante Operacional Ciclicos 50248934 59646702 Passivo Circulante Operacional Ciclicos 48693446 36855954 Duplicatas a receber 18842360 17617206 Fornecedores 4549183 3296562 Estoques 26419898 37115520 Impostos a recolher 27343595 28796058 Despesas antecipadas 4986676 4913976 Salários a pagar 16800668 4763334 ATIVO NÃO CIRCULANTE 92081932 121947920 PASSIVO NÃO CIRCULANTE 8477775 7665975 Realizável a longo prazo 3687719 5854640 Empréstimos e financiamentos 8477775 7665975 ATIVO PERMANENTE 88394213 116093280 PATRIMÔNIO LÍQUIDO 86950231 141848531 Investimento 15559349 19505328 Capital Social 15374385 14374455 Imobilizado 59196609 73869680 Reservas de Lucros 71575846 127474076 Intangível 13638255 22718272 ATIVO TOTAL 152599843 194121205 PASSIVO PL TOTAL 152599843 194121205 Com base na reclassificação do Balanço é possivel realizar os seguintes cálculos I Necessidade de Capital de Giro Passivos Circulantes Operacionais PCO Ativos Circulantes Operacionais ATO Necessidade de Capital de Giro Itens 31032022 31032023 ATO 50248934 59646702 PCO 48693446 36855954 NCG ATO PCO 1555488 22790748 II Saldos de Tesouraria T PassivosCirculantes Financeiros PCF Ativos Circulantes Financeiros ACF Saldos de Tesouraria Itens 31032022 31032023 ACF 10268977 12526583 PCF 8478390 7750745 ST ACF PCF 1790587 4775838 III O Capital Circulante Líquido CCL Necessidade de Capital de Giro Saldos de Tesouraria Capital Circulante Líquido Itens 31032022 31032023 NCG 1555488 22790748 ST 1790587 4775838 CCL NGCST 3346075 27566586 De acordo com os resultados da análise do capital de giro concluise a Companhia Tropicalidade apresenta uma situação financeira sólida nos dois períodos com uma variação positiva em 2023 Indicadores de Endividamento e Rentabilidade É importante para a empresa analisar a estrutura de capital de forma a identificar a participação do capital de terceiros e próprios como fonte de financiamentos da atividade operacional e seu grau de endividamento esta análise pode ser feita atraves dos indicadores de endividamento Índice de Endividamento IE mostra o percentual dos ativos da empresa que é financiado por capital de terceiros dívida Fórmula IE Dívida Total Ativos Totais Índice de Endividamento IE Itens 31032022 31032023 Divida Total 65649612 52272674 Ativos Totais 152599843 194121205 IE DAT 4302 2693 Os resultados indicam que em 2022 cerca de 4302 do ativo era financiado por capital de terceiros este indice diminuiu em 2023 aproximadamente 27 o que demonstra que a Companhia apresenta um equilibrio quanto a estrutura de capital resulta em um menor risco de inadimplência Índice de Dívida do Patrimônio IDP mostra quantos porcento do patrimônio representa a dívida da organização Fórmula IDP Dívida Total Total de Patrimônio Índice de Dívida do Patrimônio IDP Itens 31032022 31032023 Divida Total 65649612 52272674 Patrimônio Líquido 86950231 141848531 IDP DPL 7550 3685 Levando em consideração o capital próprio diante dos resultados a empresa em 2022 tinha um compromentimento de 7550 do PL para pagamento das obrigações com terceiros porém em 2023 este indice reduziu para 3685 o que é bom pois indica que a empresa está utilizando mais recursos próprios para financiar suas operações o que reduz o gasto com despesas financeiras Os indicadores de rentabilidade demonstra quanto que uma empresa é capaz de gerar de retorno sobre os investimentos realizados seja pelo ativo ROI seja pelo patrimônio líquido ROE Retorno sobre o Patrimônio Líquido ROE um indicador que demonstra a capacidade da organização e do seu corpo administrativo em gerar valor para o seu acionista ao longo do tempo Fórmula ROE Resultado Líquido Patrimônio Líquido Retorno sobre o Patrimônio Líquido ROE Itens 31032022 31032023 Resultado Líquido 53078744 55898230 Patrimônio Líquido 86950231 141848531 ROE 6104 3941 Os resultados indicam que em 2022 a empresa conseguiu rentabilizar os acionistas em uma margem de rentabilidade de 6104 a uma queda do indice em 2023 para 3941 estes indices indicam que para cada R 10000 aportados pelos acionistas a um retornode R 3941 A redução se dar pelo aumento do capital próprio Retorno sobre Investimento ROI Esse índice relaciona investimento e resultado e apresenta o lucro ou a economia de custo proporcionados por um investimento Fórmula ROI Receita Custo Custo x 100 Retorno sobre o Investimento ROI Itens 31032022 31032023 Receitas de vendas 175114854 183655082 Custos 39400842 38567567 ROI 2900 2658 Os resultados indicam que em 2022 a empresa conseguiu rentabilizar os ativos em uma margem de rentabilidade de 2900 a uma queda do indice em 2023 para 2658 estes indices indicam que para cada R 10000 investidos nos ativos a um retornode R 2658 Com base na análise do capital de giro e os indicadores de endividamento e rentabilidade indicam que a Companhia Tropicalidade apresenta uma sólida situação financeira com capacidade de pagamento a curto prazo além de apresentar um equilibrio na estrutura de endividamento o que resulta em riscos menores de endividamento sob a ótica econômica a empresa garante retorno sobre os investimentos e patrimônio líquido Referências Bibliográficas Apostila da disciplina Endividamento e Rentabilidade Universidade Unigranrio 2019 Apostila da disciplina Análise Dinâmica do Capital de Giro Universidade Unigranrio 2019