Relatório de Análise Financeira Magazine Luiza 2020-2019: Análise Horizontal, Vertical e Índices

Contabilidade Financeira Para desenvolver esta atividade considere as demonstrações contábeis da empresa Magazine Luiza referentes aos exercícios sociais de 2020 e 2019 TAREFA Com base nas informações apresentadas elabore um relatório que analise os dois exercícios sociais da empresa O relatório deve conter os seguintes tópicos introdução análise horizontal análise vertical cálculo dos índices de liquidez cálculo da estrutura de capital cálculo da lucratividade cálculo da rentabilidade e conclusão sobre a situação econômica e financeira da empresa Para o cálculo dos indicadores econômicos e financeiros utilize as fórmulas descritas no arquivo a seguir Obs 1 É obrigatório a entrega de uma memória de cálculo para evidenciar os respectivos cálculos apurados Caso seja entregue apenas a resposta por exemplo Índice de liquidez corrente 140 Nesse caso como não houve apresentação da memória de cálculo ou a evidenciação de como se chegou a esse valor a questão será avaliada como 50 pois é obrigatório o desenvolvimento de como se chegou a esse valor Obs 2Vocês podem utilizar por exemplo uma planilha em excel para apurar os devidos resultados entretanto é importante que vocês façam um print screm por exemplo de cada desenvolvimento do cálculo As questões a serem resolvidas envolvem cálculos e vocês devem observar os procedimentos abaixo para elaborar sua atividade individual apurar os respectivos cálculos solicitados na matriz individual é obrigatório que vocês disponibilizem o detalhamento memória de cálculo da resolução do cálculo apresentado abaixo de cada questão Ou ainda pode ser também numa planilha a parte sem problemas Ou seja na planilha matriz da atividade individual vocês coloquem apenas os resultados e numa outra planilha a memória de cálculo Mas lembro que isto é apenas uma sugestão Quem quiser colocar tudo na planilha MATRIZ do Word também ok sem problemas Você também poderá pesquisar e utilizar outras fontes de informação Basta citálas devidamente em seu trabalho ATIVIDADE INDIVIDUAL Matriz de atividade individual Disciplina Módulo Aluno Turma Tarefa Introdução O presente trabalho tem como objetivo demonstrar a situação financeira e econômica da Empresa Magazine Luiza A análise será elaborada de acordo com os dados disponíveis nas demonstrações contábeis Balanço Patrimonial e Demonstração do Resultado do Exercício dos períodos 2019 e 2020 Os dados disponíveis nas Demonstrações Contábeis serão analisados através da Análise horizontal para verificar o crescimento e a redução das contas em comparação com o ano anterior a Análise vertical pra entender a participação de cada conta em relação ao total Será feito os cálculos dos indicadores índices de liquidez endividamento lucratividade e rentabilidade com o objetivo de descrever se a empresa está com uma margem de retorno de lucro como o seu capital está sendo investido ter o conhecimento dos seus ativos passivos patrimônio líquido e como estes são usados para geração de valor para a Magazine Luiza Análise horizontal BALANÇO PATRIMONIAL EMPRESA MAGAZINE LUIZA 2019 2020 AH 2019 2020 ATIVO CIRCULANTE Caixa e equivalentes de caixa 180799 1281569 60884 Aplicações financeiras 4446143 1220095 7256 Contas a receber 2769649 3460711 2495 Estoques 3509334 5459037 5556 1 Tributos a recuperar 777929 594782 2354 Outros ativos circulantes 473161 2783289 48823 TOTAL ATIVO CIRCULANTE 12157015 14799483 2174 ATIVO NÃO CIRCULANTE Ativo realizável a longo prazo 1491070 1585551 634 Investimentos 1240664 1705072 3743 Imobilizado 3196199 3613297 1305 Intangível 526869 593427 1263 TOTAL ATIVO NÃO CIRCULANTE 6454802 7497347 1615 ATIVO TOTAL 18611817 22296830 1980 PASSIVO CIRCULANTE Obrigações sociais e trabalhistas 309007 294314 475 Fornecedores 5413546 7679861 4186 Obrigações fiscais 307695 331113 761 Empréstimos e financiamentos 8192 1666243 2023988 Outras obrigações 1164602 1540648 3229 TOTAL PASSIVO CIRCULANTE 7203042 11512179 5982 PASSIVO NÃO CIRCULANTE Empréstimos e financiamentos 838862 17725 9789 Arrendamento mercantil 1893790 2156522 1387 Tributos Diferidos 3725 0 10000 Provisões fiscais trabalhistas e cíveis 767938 998250 2999 Lucros e receitas a apropriar 339523 286867 1551 TOTAL PASSIVO NÃO CIRCULANTE 3843838 3459364 1000 PATRIMÔNIO LIQUIDO Capital social realizado 5952282 5952282 000 Reservas de capital 198730 213037 20720 Reservas de lucros 1410757 1574891 1163 Outros resultados abrangentes 3168 11151 25199 TOTAL PATRIMÔNIO LÍQUIDO 7564937 7325287 317 TOTAL PASSIVO 18611817 22296830 1980 DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO DO EXERCÍCIO 2 2019 2020 AH Receita de venda de bens eou serviços 18491861 26130544 4131 Custo dos bens eou serviços vendidos 13464405 19672090 4610 Resultado Bruto 5027456 6458454 2846 DespesasReceitas operacionais 3745083 5753929 5364 Despesas com vendas 3134586 4476887 4282 Despesas gerais e administrativas 972582 1295041 3315 Perdas pela não recuperabilidade de ativos 69676 100388 4408 Outras receitas operacionais 352031 81834 7675 Resultado de equivalência patrimonial 79730 36553 5415 Resultado antes do resultado financeiro e dos tributos 1282373 704525 4506 Receitas Financeiras 647421 201463 6888 Despesas Financeiras 714410 526543 2630 Resultado antes dos tributos sobre o lucro 1215384 379445 6878 Imposto de renda e contribuição social sobre o lucro 293556 12264 10418 Lucroprejuizo do período 921828 391709 5751 Análise vertical BALANÇO PATRIMONIAL DA EMPRESA MAGAZINE LUIZA 2019 AV 2020 AV ATIVO CIRCULANTE Caixa e equivalentes de caixa 180799 097 1281569 575 Aplicações financeiras 4446143 2389 1220095 547 Contas a receber 2769649 1488 3460711 1552 Estoques 3509334 1886 5459037 2448 Tributos a recuperar 777929 418 594782 267 Outros ativos circulantes 473161 254 2783289 1248 TOTAL ATIVO CIRCULANTE 12157015 6532 14799483 6637 ATIVO NÃO CIRCULANTE Ativo realizável a longo prazo 1491070 801 1585551 711 Investimentos 1240664 667 1705072 765 Imobilizado 3196199 1717 3613297 1621 Intangível 526869 283 593427 266 TOTAL ATIVO NÃO CIRCULANTE 6454802 3468 7497347 3363 ATIVO TOTAL 18611817 10000 22296830 10000 PASSIVO CIRCULANTE Obrigações sociais e trabalhistas 309007 166 294314 132 Fornecedores 5413546 2909 7679861 3444 Obrigações fiscais 307695 165 331113 149 3 Empréstimos e financiamentos 8192 004 1666243 747 Outras obrigações 1164602 626 1540648 691 TOTAL PASSIVO CIRCULANTE 7203042 3870 11512179 5163 PASSIVO NÃO CIRCULANTE Empréstimos e financiamentos 838862 451 17725 008 Arrendamento mercantil 1893790 1018 2156522 967 Tributos Diferidos 3725 002 0 000 Provisões fiscais trabalhistas e cíveis 767938 413 998250 448 Lucros e receitas a apropriar 339523 182 286867 129 TOTAL PASSIVO NÃO CIRCULANTE 3843838 2065 3459364 1552 PATRIMÔNIO LIQUIDO Capital social realizado 5952282 3198 5952282 2670 Reservas de capital 198730 107 213037 096 Reservas de lucros 1410757 758 1574891 706 Outros resultados abrangentes 3168 002 11151 005 TOTAL PATRIMÔNIO LÍQUIDO 7564937 4065 7325287 3285 TOTAL PASSIVO 18611817 10000 22296830 10000 DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO DO EXERCÍCIO 2019 AV 2020 AV Receita de venda de bens eou serviços 18491861 10000 26130544 10000 Custo dos bens eou serviços vendidos 13464405 7281 19672090 7528 Resultado Bruto 5027456 2719 6458454 2472 DespesasReceitas operacionais 3745083 2025 5753929 2202 Despesas com vendas 3134586 1695 4476887 1713 Despesas gerais e administrativas 972582 526 1295041 496 Perdas pela não recuperabilidade de ativos 69676 038 100388 038 Outras receitas operacionais 352031 190 81834 031 Resultado de equivalência patrimonial 79730 043 36553 014 Resultado antes do resultado financeiro e dos tributos 1282373 693 704525 270 Receitas Financeiras 647421 350 201463 077 Despesas Financeiras 714410 386 526543 202 Resultado antes dos tributos sobre o lucro 1215384 657 379445 145 Imposto de renda e contribuição social sobre o lucro 293556 159 12264 005 Lucroprejuízo do período 921828 499 391709 150 4 Cálculo dos índices de liquidez 2019 2020 LIQUIDEZ CORRENTE ACPC 169 129 IMEDIATA DISPONIVELPC 003 011 SECA AC ESTOQUES PC 120 081 GERAL AC ANC RLP PC PNC 124 109 Cálculo da estrutura de capital 2019 2020 ESTRUTURA PARTICIPAÇÃO CAPITAL DE TERCEIROS PC PNC PL 146 204 COMPOSIÇÃO DO ENDIVIDAMENTO PC PC PNC 6520 7689 IMOBILIZAÇÃO PATRIMÔNIO LIQUIDO ATIVO PERMANENTE PL 5865 7260 Cálculo da lucratividade 2019 2020 LUCRATIVIDADE MARGEM BRUTA LUCRO BRUTO RECEITA 2719 2472 MARGEM LIQUIDA LUCRO LIQUIDO RECEITA 499 150 Cálculo da rentabilidade 5 2019 2020 RENTABILIDADE ATIVO RESULTADO ATIVO 495 176 PATRIMÔNIO LIQUIDO LUCRO LIQUIDO PL 1219 176 Conclusão sobre a situação econômica e financeira da empresa Análise Financeira e Econômica da Empresa Magazine Luiza Análise do Balanço Patrimonial e Demonstração do Resultado do Exercício Analisando as demonstrações contábeis da empresa Magazine Luiza Balanço Patrimonial e DRE dos períodos 2019 e 2020 identificamos uma aplicação de recursos de 3285 em 2020 no patrimônio da empresa durante o período estudado houve uma redução da aplicação entre 2019 e 2020 cerca de 317 que teve como origem recursos do capital próprio e de terceiros sendo a maior parte de capital de terceiros visto que do total do capital cerca de 204 do total do capital está relacionado a capital de terceiros durante o período de 2019 e 2020 houve um aumento da dependência da empresa em relação a capital de terceiros Os recursos captados foram aplicados no ativo circulante e ativo não circulante sendo maior parte no ativo circulante ou seja liquidez em cerca de 6637 em 2020 e 6532 em 2019 durante o período em análise houve um aumento na aplicação no ativo circulante dentro do período analisado de aproximadamente 2174 As contas mais relevantes no ativo circulante estão relacionadas ao Estoques que do total do ativo equivale a 2448 em 2020 em seguida Conta a receber que possui cerca de 1552 do total do ativo durante o período analisado a conta Estoque aumentou em cerca de 5556 já em relação a Contas a receber teve um aumento da aplicação de aproximadamente 2495 A empresa obteve um aumento nas vendas equivalente a 4131 e durante o período analisado a empresa houve uma redução do lucro isso se dar por conta do aumento das despesas e os custos das mercadorias vendidas que aumentaram em maior proporção que as vendas o que impactou diretamente no resultado final de forma negativamente que durante 2019 e 2020 teve uma redução significativa cerca de 5751 Indicadores Liquidez Estrutura de Capital Lucratividade e Rentabilidade Liquidez 6 No período analisado entre 2019 e 2020 a empresa apresentava capacidade de pagamento de curto prazo isso em função do caixa a empresa tem uma dependência quase a totalidade dessa conta para quitação das dívidas com vencimento a curto prazo obteve liquidez corrente 1 Porém ao analisar a liquidez Geral a empresa tem capacidade de pagamento de longo prazo usando os recursos financeiros de curto e longo prazo será suficiente para cobrir todas as suas obrigações Estrutura de Capital A estrutura de capital da empresa apresenta uma superioridade do capital de terceiros em relação ao capital próprio Em 2020 do total do capital cerca de 204 era de capital de terceiros Ao analisar o período a empresa vem tendo uma dependência dos recursos de terceiros para gerir o ativo A empresa concentra maior parte da sua dívida com vencimento no curto prazo equivale a 7689 em 2020 do total das obrigações em contrapartida a de longo prazo equivale a 2311 Em 2020 a empresa apresentava dos recursos do capital próprio cerca de 7260 está investido em itens permanentes do ativo Lucratividade e Rentabilidade A rentabilidade do ativo da empresa e do patrimônio líquido dos sóciosacionistas que apresentou um resultado positivo em ambos entre 2019 e 2020 Em 2019 a empresa obteve um valor de 495 e 1219 respectivamente Em relação a lucratividade a empresa obteve um resultado positivo em cerca de 2472 em 2020 com a atividade operacional isso se deu em função das vendas já em relação a margem liquida obteve um resultado positivo de 150 em 2020 uma redução pois em 2019 estava em cerca de 499 em consequência do aumento das despesas Conclusão Diante dos dados disponíveis nas demonstrações contábeis e cálculo dos indicadores no período 2019 a 2020 é possível concluir que a empresa mantém uma boa situação financeira e econômica mesmo diante de alguns resultados negativo quanto a liquidez e estrutura a empresa com o aumento das vendas durante o período consegue reverter essas situações e rentabilizar o capital próprio 7