Analise Financeira Grupo Mateus SA: Balanco DRE DFC e Indices

TRABALHO ANÁLISE DE DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS Prof Egberto L Teles Análise de Demonstrações Financeiras Sociedade Anônima demonstrações consolidadas 1 Realizar as análises horizontal e vertical do Balanço Patrimonial e da Demonstração do Resultado do Exercício dos últimos 5 exercícios sociais no mínimo 2 Realizar análise dos números da Demonstração dos Fluxos de Caixa e da Demonstração do Valor Adicionado dos últimos 5 exercícios sociais no mínimo 3 Realizar a análise através de índices dos últimos 5 exercícios sociais no mínimo utilizar no mínimo 15 e no máximo 20 índices 4 Os índices devem ser apresentados juntamente com seus conceitos e significados inclusive com a citação da fonte de pesquisa 5 Buscar informações de mercado sobre a empresa e o setor econômico onde está inserida 6 Tentar prever possíveis consequências da realidade econômica brasileira e mundial sobre os resultados futuros da empresa 7 Comparar os resultados da empresa e seus índices com índicespadrões do setor de atuação da empresa em análise ou principais concorrentes não obrigatório 8 Realizar a análise Dupont e Margem EBITDA obrigatórios Calcular o EBITDA da empresa e comparar com o EBITDA publicado pela mesma 9 Procurar avaliação de analistas de mercado bancos corretoras de valores 10 Comentar sobre o nível de governança da B3 ao qual a empresa está enquadrada principais pontos e obrigações 11 Efetuar uma conclusão substancial sobre a empresa respondendo 1 compraria ações da empresa 2 emprestaria dinheiro para a empresa 3 existe evidência de continuidade operacional para o futuro 1 Introdução Totalmente brasileiro o Grupo Mateus é o maior atacarejo de alimentos do país Mas também conta com outros setores como eletrodomésticos e móveis Situados principalmente na região Norte e Nordeste do país o Grupo possui 54 lojas Mas não é somente a loja que vende pela internet também os clientes podem adquirir produtos obtêlos vi delivery ou drivetrhu na própria loja De acordo com BORGES do site Investidor Sardinha Um diferencial do Grupo Mateus é a ampla atuação fora do eixo SulSudeste Apesar de não estar presente nos grandes centros econômicos do país o Grupo possui competitividade à altura de outros grandes varejistas Nesse sentido sua projeção futura deve incluir maior investimento nos processos de produção bem como maior expansão para áreas onde o Grupo Mateus ainda possui pouca atuação Além disso com a recente abertura de capital o Grupo deve investir na expansão comercial além de realizar melhorias nas fábricas de produção que possui Como citado permanecer no mercado não é problema para o Grupo Mateus investimentos futuros trazem uma maior seguridade de negócio em uma região do país que não há tantos concorrentes ou concorrentes de grandes proporções nacionais Fazendo com que o Grupo se desenvolva e permaneça no mercado Quanto ao seu nível de governança na B3 no Prospecto Definitivo da Oferta Pública de Distribuição Primária e Secundária de Ações Ordinárias de Emissão do Grupo Mateus SA à negociação de valores mobiliários emitidos por empresas que se comprometem voluntariamente com a adoção de práticas de governança corporativa e a divulgação pública de informações adicionais em relação ao que é exigido na legislação previstas no Regulamento do Novo Mercado O grupo é considerado desde 2020 Novo Mercado podendo emitir apenas ações ordinárias ou seja que dão direito a voto Mas o crescimento da empresa já garante um desenvolvimento ainda maior neste sentido Para confirmar estas informações foi gerada uma análise para verificar a saúde econômica e financeira da empresa para ver se esta possui uma boa atratividade para investidores A seguir é apresentada esta análise 2 Análises Grupo Mateus SA A análise vertical e horizontal foi calculada e suas informações estão presentes nos anexos deste trabalho Quanto aos índices seus cálculos e informações estão anexados no decorrer do texto a seguir 21 Análise Vertical Durante os cinco anos calculados é possível ver que a empresa tem a maior parte do seu ativo em média 65 encontrado no ativo circulante isso mostra que a empresa prioriza a parte operacional e não a aplicação de recursos em bens móveis e imóveis Quanto ao passivo o Grupo Mateus procura equilibrar as suas obrigações no curto e no longo prazo Isso favorece a empresa já que ela pode cobrir as suas dívidas de forma tranquila e organizada evitando juros ocasionados por atrasos E por fim na DRE vemos o controle que a empresa tem em relação aos seus custos e suas despesas Apesar de a receita aumentar de ano para ano o custo e as despesas se mantêm em torno de 90 desta Cabe ressaltar que a empresa poderia fazer algumas análises para ver como diminuir esses custos aumentando o percentual do seu lucro em relação à receita obtida 22 Análise Horizontal Em relação ao período analisado vemos que a empresa consegue manter um bom equilíbrio entre a sua liquidez e as suas obrigações Ao realizar investimentos a empresa utiliza tanto o capital próprio quanto capital de terceiros de forma correta Evitando depender de mais de capital de terceiros e de utilizar de forma errónea o capital obtido por meio de suas operações Isso faz com que a empresa consiga se desenvolver e crescer realizando investimentos de forma segura sem prejudicar as suas operações 23 Índices de liquidez INDICADORES OBJETIVO LIQUIDEZ GERAL AC RLP Mostra a capacidade de pagamento no curto e longo prazo Indica o quanto a empresa tem de recursos para cada R 1 de dívida PC ELP CORRENTE AC Mostra a capacidade de pagamento no curto prazo Mostra qual o percentual de dívida no curto prazo em relação ao ativo circulante PC SECA AC ESTOQUE Mostra a capacidade de pagamento no curto prazo sem considerar os estoques que possuem um prazo maior de realização em caixa PC IMEDIATA DISPONIBILIDADES Mostra a capacidade de pagamento imediata Mostra o de dívida no curto prazo em relação ao caixa e equivalentes de caixa e aplicações financeiras PC INDICADOR ANÁLISE GERAL 2022 2021 2020 2019 2018 LIQUIDEZ GERAL Quanto maior melhor Satisfatório acima de 10 EM R 158 186 251 134 150 CORRENTE Quanto maior melhor Satisfatório acima de 15 EM R 320 380 446 275 231 SECA Quanto maior melhor EM R 175 168 253 127 103 IMEDIATA Quanto maior melhor EM R 065 053 155 039 024 Por meio dos cálculos realizados é possível ver que a empresa consegue cumprir com suas obrigações utilizando seu ativo circulante com grande folga Por exemplo de 2018 até 2022 a empresa sempre apresentou um índice de liquidez imediata acima de um isso é ótimo pois comprova por exemplo aos seus fornecedores que eles vão receber pelos produtos vendidos para a empresa Dá certeza também a outros credores de que eles receberam pois a empresa gera mais capital do que necessita para pagar as suas atuais dívidas Outra coisa que chama atenção é que em 2020 a empresa conseguiu apenas com o seu caixa cobrir as suas obrigações de curto prazo E por ser uma empresa que depende da venda dos seus estoques afinal é uma rede de supermercados O Grupo Mateus SA não depende deles para cumprir as suas obrigações valores esses que são apresentados na liquidez seca Com certeza a empresa demonstra uma liquidez excelente em relação ao mercado em que faz parte 24 Índices de endividamento estrutura de capital INDICADORES OBJETIVO ENDIVIDAMENTO E ESTRUTURA DE CAPITAL GERAL PC ELP Mede a proporção da dívida com terceiros em relação às fontes totais de financiamento PC ELP PL PARTICIPAÇÃO DO CAPITAL DE TERCEIROS EM RELAÇÃO AO CAPITAL PRÓPRIO PC ELP Indica quanto a empresa tomou emprestado em relação aos recursos próprios totais PATRIMÔNIO LÍQUIDO COMPOSIÇÃO DE ENDIVIDAMENTO PC Indica quanto do capital de terceiros é de curto prazo PC ELP IMOBILIZAÇÃO DE CAPITAL PRÓPRIO ATIVO IMOBILIZADO Indica quanto dos recursos provenientes do Patrimônio Líquido foi aplicado no Ativo Imobilizado PATRIMÔNIO LÍQUIDO IMOBILIZAÇÃO DO ATIVO TOTAL ATIVO IMOBILIZADO Indica a participação percentual do Ativo Permanente no Ativo Total ATIVO TOTAL INDICADOR ANÁLISE GERAL 2022 2021 2020 2019 2018 ENDIVIDAMENTO E ESTRUTURA DE CAPITAL GERAL Quanto maior o índice maior será o endividamento da empresa com terceiros EM 4314 3494 3038 5270 5280 PARTICIPAÇÃO DO CAPITAL DE TERCEIROS EM RELAÇÃO AO CAPITAL PRÓPRIO Quanto maior o índice maior será a participação de capital de terceiros na estrutura de capital da empresa comparando ao capital próprio EM R 076 054 044 111 112 COMPOSIÇÃO DE ENDIVIDAMENTO Quanto mais alto este índice indica o quanto ela necessita de recursos de curto prazo para honrar as exigibilidades Quanto mais próximo de 1 pior dívida de terceiros concentrada no curto prazo EM 4812 4745 5465 4651 6151 IMOBILIZAÇÃO DE CAPITAL PRÓPRIO Quanto menor a imobilização do capital próprio melhor as condições financeiras pois estes podem ser destinados ao Ativo Circulante Satisfatório abaixo de 1 EM R 056 054 034 062 044 IMOBILIZAÇÃO DO ATIVO TOTAL O percentual ideal depende do tipo de atividade da empresa A medida satisfatória tende a ser de 50 ou 05 EM 3182 3505 2364 2942 2079 Nesse requisito quanto menor for o índice melhor para a empresa E a empresa apresenta realmente isso apesar de em 2018 2019 ainda está fazendo grande uso de capital de terceiros ela melhorou a sua situação está durante o passar do tempo dependendo cada vez menos desse tipo de recurso ou utilizando ele de forma equilibrada Isso faz com que a empresa mantenha um controle sobre as suas decisões Além de demonstrar a boa ação da gestão na tomada de decisões que venham beneficiar a empresa pois mantém bom controle de seus gastos 25 Margem de Lucro INDICADORES OBJETIVO MARGEM DE LUCRO BRUTA LUCRO BRUTO Mede a proporção de cada unidade monetária de vendas líquidas resta após o pagamento do custo do produto vendido RECEITA LÍQUIDA DE VENDA OPERACIONAL LUCRO OPERACIONAL LÍQUIDO DE IR Mede a proporção de cada unidade monetária de vendas líquidas resta após o pagamento de todos os custos e despesas RECEITA LÍQUIDA DE VENDA LÍQUIDA LUCRO LÍQUIDO DO EXERCÍCIO Mede a proporção de cada unidade monetária de vendas líquidas resta após o pagamento de todos os custos e despesas incluindo juros impostos e dividendos pagos aos acionistas RECEITA LÍQUIDA DE VENDA INDICADOR ANÁLISE GERAL 2022 2021 2020 2019 2018 MARGEM DE LUCRO BRUTA Quanto maior melhor EM 2205 2332 2411 2591 2642 OPERACIONAL Quanto maior melhor EM 627 577 702 574 615 LÍQUIDA Quanto maior melhor EM 489 484 586 420 434 Nas 3 margens de lucro analisadas a bruta a operacional e a líquida Observase que o que mais reduz o valor do lucro é os custos envolvidos nas operações O custo da mercadoria vendida consome cerca de 75 do valor gerado pela receita Cabe a empresa analisar de que forma pode reduzir esses custos Visto ser uma rede grande e que adquire de seus fornecedores grandes quantidades de mercadoria e como já observado não é por meio de crédito Seria possível que ela buscasse obter descontos favoráveis a compra desses itens para revenda Assim a empresa conseguiria ter uma margem de lucro bruto maior gerando uma margem de lucro operacional e de lucro líquido maior 26 Rentabilidade INDICADORES OBJETIVO RENTABILIDADE RETORNO SOBRE O ATIVO TOTAL ROA LUCRO OPER LÍQ DE IR Mede a eficácia da Administração da empresa em termos de geração de lucro com os ativos disponíveis ATIVO TOTAL RETORNO SOBRE O PATRIMÔNI O LÍQUIDO ROE LUCRO LÍQUIDO Mede o retorno obtido no investimento do capital dos acionistas da empresa PATRIMÔNIO LÍQUIDO GIRO DO ATIVO VENDAS LÍQUIDAS Evidencia a proporção do quanto a empresa vendeu para cada R 100 de investimento total ATIVO TOTAL INDICADOR ANÁLISE GERAL 2022 2021 2020 2019 2018 RENTABILIDADE RETORNO SOBRE O ATIVO TOTAL ROA Quanto maior melhor EM 1029 920 1061 1120 1249 RETORNO SOBRE O PATRIMÔNIO LÍQUIDO ROE Quanto maior melhor EM 1412 1187 1272 1732 1866 GIRO DO ATIVO Quanto maior melhor EM R 164 159 151 195 203 O Grupo realmente demonstra ser um bom investimento a cada real investido se tem sempre um valor maior do que este de volta Isso faz com que o tempo do retorno do investimento se torne menor Acarreta novos investidores e segurança para os credores 27 Alavancagem Financeira EBITDA e Método Dupont INDICADORES OBJETIVO ALAVANCAGEM FINANCEIRA ALAVANCAGEM FINANCEIRA ANÁLISE GERAL Mostra o quanto a empresa é financiada pelo seu capital próprio PATRIMÔNIO LÍQUIDO DUPONT DUPONT MARGEM DE LL x GIRO DO ATIVO x ALAVANCAGEM FINANCEIRA Avalia a rentabilidade da empresa EBITDA EBITDA LUCRO OPER DEPRECIAÇÃO Mede a eficiência das operações INDICADOR ANÁLISE GERAL 2022 2021 2020 2019 2018 ALAVANCAGEM FINANCEIRA Quanto menor melhor EM R 176 154 144 211 212 DUPONT Quanto maior melhor EM 1412 1187 1272 1732 1866 EBITDA Quanto maior melhor EM R 1694452 1181125 1061707 461424 423552 Quanto a alavancagem financeira a empresa vem buscando um equilíbrio nesse sentido No ano de 2018 ela investia utilizando o seu próprio capital R 200 a cada real de retorno Nos dois anos seguintes houve redução nesse sentido mas em 2021 e 2022 voltou a subir Claro que isso mostra uma independência da empresa ao utilizar o seu próprio capital para realizar investimentos ou até mesmo manter as suas operações Mas é preciso que a empresa analise se isso está dando retorno necessário para ela Principalmente enquanto analisamos o lucro que é gerado pela empresa Diante do tamanho do negócio e do mercado em que ela está inserida há possibilidade de lucros ainda maiores Então a empresa precisa analisar de que forma está aplicando os seus recursos e se não poderia ter mais lucros financeiros se obtivesse novos investidores Ao falarmos do EBITDA vemos que a empresa tem melhorado a cada ano este ponto Como calculado em alguns anos mais do que dobra o valor do EBITDA chego no ano anterior Isso é muito bom para a empresa mas como já observado na margem de líquido operacional a empresa precisa reduzir os seus custos operacionais somente assim conseguirá ter ainda um EBITDA ainda maior Mostrando a evolução da eficiência da empresa no passar do tempo Mas os valores variam do cálculo pelo que é publicado pela empresa e isso se deve a consideração de informações consolidadas de outras ações ocorridas pela empresa que serão atualizadas nas próximas publicações e informações emitidas pela empresa Por fim o método DUPONT aponta a rentabilidade da empresa levando em consideração o giro do ativo a margem líquida do lucro líquido e a alavancagem financeira Durante o período analisado a empresa apresentou uma redução de 2018 até 2021 e voltou a subir este valor em 2022 O que influenciou na variação foi a alavancagem financeira que acompanha esta variação Por isso a empresa precisa como já observado buscar o equilíbrio em quanto está usando do seu capital próprio 28 Análise do Demonstrativo do Fluxo de Caixa e do Demonstrativo de Valor Adicionado Ao observar o Demonstrativo de Fluxo de Caixa no período de 2018 a 2022 obtemos a informação que a empresa realmente se preocupa muito com a parte da geração de recursos para o caixa A maior parte do aumento de caixa está relacionado às atividades operacionais há também as atividades de financiamento que ficam com uma pequena parte relacionado a essa questão Já as atividades de investimento consomem a maior parte dos recursos que iriam para o caixa Algo normal acontece nesta empresa Operações e financiamentos geram recursos enquanto investimentos consomem recursos Mas tudo é realizado de forma equilibrada não afetando a liquidez do caixa que se mantém bem elevado Isso traz uma segurança financeira para a empresa na sua tomada de decisões além de trazer segurança para os credores e para os seus clientes Quanto ao demonstrativo do valor adicionado observase que a maior parte do valor gerado é distribuído principalmente entre o pessoal ou seja a folha de pagamento e os impostos que são atribuídos às operações e a geração de renda pela empresa Não há muitas variações neste sentido Novamente chama atenção o quanto o grupo trabalha de forma equilibrada não tendo muita variação de período para período em suas ações e nas tomadas de decisão 3 Conclusão Após os dados apresentados em relação a empresa as análises realizadas dos demonstrativos relacionados aos índices de liquidez endividamento e rentabilidade é possível ver que a empresa é uma ótima opção para quem busca realizar investimentos com retorno garantido e segurança em suas operações Instituições bancárias e financeiras também podem realizar empréstimos pois a liquidez da empresa da seguridade no cumprimento de suas obrigações E todas estas informações comprovam a boa gestão que está sendo realizada pelo Grupo e a sua continuidade no mercado Referências RIBEIRO Osni Moura Estrutura e análise de balanços fácil Osni Moura Ribeiro 9ed ampl e atual São Paulo Saraiva 2011 BORGES D Grupo Mateus Investidor Sardinha São Paulo 02122022 Disponível em httpsinvestidorsardinhar7comempresasdabolsagmat acesso em 01122023 B3 PROSPECTO DEFINITIVO DA OFERTA PÚBLICA DE DISTRIBUIÇÃO PRIMÁRIA E SECUNDÁRIA DE AÇÕES ORDINÁRIAS DE EMISSÃO DO GRUPO MATEUS SA Disponível em httpswwwb3combrdatafilesE6262C551DE05 7102C784E47AC094EA8Grupo20Mateus2020Prospecto20Definitivopdf acesso em 01122023 Anexos ATIVO 2022 2021 2020 2019 2018 Ativo Total 13263938 9954991 8198711 4121336 3390638 Ativo Circulante 8800267 6272157 6066016 2780285 2541734 Caixa e Equivalentes de Caixa 1795647 877255 2112385 398263 262678 Contas a Receber 2548256 1816264 1305458 817536 825617 Estoques 3985375 3498630 2617533 1497411 1403459 Tributos a Recuperar 379672 67338 21882 52579 37297 Outros Ativos Circulantes 91317 12670 8758 14496 12683 Ativo Não Circulante 4463671 3682834 2132695 1341051 848904 Ativo Realizável a Longo Prazo 238136 190889 193747 128466 144079 Investimentos 20 0 0 0 0 Imobilizado 4221000 3489389 1938498 1212585 704825 Intangível 4515 2556 450 0 0 PASSIVO 2022 2021 2020 2019 2018 Passivo Total 13263938 9954991 8198711 4121336 3390638 Passivo Circulante 2753346 1650337 1361330 1010174 1101236 Obrigações Sociais e Trabalhistas 301307 224680 178802 127104 105529 Fornecedores 2008574 1056585 944604 549924 700481 Obrigações Fiscais 132164 98616 96392 61336 51756 Empréstimos e Financiamentos 273105 233969 128352 254654 221094 Outras Obrigações 38196 36487 13180 17156 22376 Passivo Não Circulante 2968607 1828073 1129841 1161875 688982 Empréstimos e Financiamentos 2895283 1760073 1054615 1035809 571394 Outras Obrigações 25097 20279 34665 106364 111479 Tributos Diferidos 20181 32534 23353 4614 3187 Provisões 28046 15187 17208 15088 2922 Patrimônio Líquido Consolidado 7541985 6476581 5707540 1949287 1600420 Capital Social Realizado 4780929 4780929 4780929 911201 911201 Reservas de Capital 44217 44217 44217 44056 33800 Reservas de Lucros 2630460 1578041 819110 933741 596140 Participação dos Acionistas Não Controladores 86379 73394 63284 60289 59279 DRE 2022 2021 2020 2019 2018 Receita de Venda de Bens eou Serviços 21768477 15876857 12397038 8035545 6882185 Custo dos Bens eou Serviços Vendidos 16969435 12174415 9407628 5953147 5063754 Resultado Bruto 4799042 3702442 2989410 2082398 1818431 DespesasReceitas Operacionais 3433758 2786275 2119725 1620974 1394879 Resultado Antes do Resultado Financeiro e dos Tributos 1365284 916167 869685 461424 423552 Resultado Financeiro 276970 128617 145146 111554 124937 Resultado Antes dos Tributos sobre o Lucro 1088314 787550 724539 349870 298615 Imposto de Renda e Contribuição Social sobre o Lucro 23519 18759 1730 12175 44 LucroPrejuízo Consolidado do Período 1064795 768791 726269 337695 298659 Demonstrativo do Fluxo de Caixa 2022 2021 2020 2019 2018 Caixa Líquido Atividades Operacionais 977778 104260 234159 325750 63732 Caixa Gerado nas Operações 1694324 1188571 1016565 589157 454524 Depreciação e amortização 329168 264958 192022 0 0 Atualização passivos de arrendamento 115659 57476 32804 0 0 Provisão para obsolescência e quebras 23532 1085 2813 0 0 Atualização monetária de arrendamentos 4993 41036 0 0 0 Provisão para crédito de liquidação duvidosa 16189 8337 17471 0 0 Juros sobre empréstimos financiamento e debêntures provisionados 136026 38143 49441 0 0 Baixa de imobilizado 1089 10123 2924 0 0 BALANÇO PATRIMONIAL GRUPO MATEUS SA ANEXO A Dados do Grupo Mateus S A extraídos do site da B3 ANEXOS Provisão para riscos 12859 2021 2120 0 0 Lucro antes do imposto de renda e contribuição social 1088314 787550 724539 0 0 Imposto de renda e contribuição social 23519 18759 1943 0 0 Outras provisões 0 643 0 0 0 Variações nos Ativos e Passivos 646812 1282003 1207479 227230 358969 Contas a Receber 748181 519143 505393 0 0 Estoques 510277 882182 1117309 0 0 Tributos a recuperar 342901 40505 83066 0 0 Depósitos judiciais 4468 1583 2845 0 0 Outros ativos 92505 31161 4937 0 0 Fornecedores 951989 111981 394680 0 0 Obrigações trabalhistas e tributárias 110175 48102 88023 0 0 Tributos parcelados 31953 32791 23862 0 0 Outros passivos 21309 303 10368 0 0 Outros 69734 10828 43245 36177 31823 Juros pagos 69734 10828 43245 0 0 Caixa Líquido Atividades de Investimento 599585 1423406 641788 194333 161840 Aquisição de imobilizado 868371 1432460 640981 0 0 Aquisição de intangível 2159 2840 450 0 0 Aquisição Ativo de Direito de Uso 0 0 0 0 0 Aplicação em títulos e valores mobiliários 1563 11894 357 0 0 Aporte de capital em investidas 20 0 0 0 0 Venda de imobilizado 269402 0 0 0 0 Caixa Líquido Atividades de Financiamento 540199 292536 2590069 4168 198274 Captação de empréstimos financiamentos e debêntures 944512 533326 690655 0 0 Partes relacionadas 4901 459 19214 0 0 Adiantamento para futuro aumento de capital 0 0 161 0 0 Amortização de empréstimos financiamentos e debêntures 222120 110767 1004569 0 0 Integralização de capital social 0 0 3034214 0 0 Participação de não controladores 609 250 0 0 0 Pagamento passivo de arrendamento 187703 130732 111178 0 0 Aumento Redução de Caixa e Equivalentes 918392 1235130 1714122 135585 100166 Saldo Inicial de Caixa e Equivalentes 877255 2112385 398263 262678 162512 Saldo Final de Caixa e Equivalentes 1795647 877255 2112385 398263 262678 Demonstrativo do Valor Adicionado 2022 2021 2020 2019 2018 Receitas 24586632 17990703 14375547 9554136 8475684 Vendas de Mercadorias Produtos e Serviços 24602821 17999040 14393018 9554996 8480644 ProvisãoReversão de Créds Liquidação Duvidosa 16189 8337 17471 860 4960 Insumos Adquiridos de Terceiros 17369908 13292244 10009060 6560799 5544656 Custos Prods Mercs e Servs Vendidos 16969435 12174415 9407628 5953893 5060882 Materiais Energia Servs de Terceiros e Outros 400473 1117829 601432 606906 483774 Valor Adicionado Bruto 7216724 4698459 4366487 2993337 2931028 Retenções 329168 264958 192022 143803 80184 Valor Adicionado Líquido Produzido 6887556 4433501 4174465 2849534 2850844 Vlr Adicionado Recebido em Transferência 183666 141263 83477 71603 21524 Receitas Financeiras 183666 141263 83477 71603 21524 Valor Adicionado Total a Distribuir 7071222 4574764 4257942 2921137 2872368 Distribuição do Valor Adicionado 7071222 4574764 4257942 2921137 2872368 Pessoal 1744790 1383286 1041656 636674 534480 Impostos Taxas e Contribuições 3678331 2037545 2155854 1669137 1734358 Remuneração de Capitais de Terceiros 583306 385142 334163 277631 304871 Remuneração de Capitais Próprios 12376 9860 461 337695 298659 Outros 1052419 758931 725808 0 0 Lucro líquido atribuído aos acionistas controladores 1052419 758931 725808 0 0 ATIVO AV 2022 AV 2021 AV 2020 AV 2019 AV 2018 Ativo Total 10000 13263938 10000 9954991 10000 8198711 10000 4121336 10000 3390638 Ativo Circulante 6635 8800267 6301 6272157 7399 6066016 6746 2780285 7496 2541734 Caixa e Equivalentes de Caixa 1354 1795647 881 877255 2576 2112385 966 398263 775 262678 Contas a Receber 1921 2548256 1824 1816264 1592 1305458 1984 817536 2435 825617 Estoques 3005 3985375 3514 3498630 3193 2617533 3633 1497411 4139 1403459 Tributos a Recuperar 286 379672 068 67338 027 21882 128 52579 110 37297 Outros Ativos Circulantes 069 91317 013 12670 011 8758 035 14496 037 12683 Ativo Não Circulante 3365 4463671 3699 3682834 2601 2132695 3254 1341051 2504 848904 Ativo Realizável a Longo Prazo 180 238136 192 190889 236 193747 312 128466 425 144079 Investimentos 000 20 000 0 000 0 000 0 000 0 Imobilizado 3182 4221000 3505 3489389 2364 1938498 2942 1212585 2079 704825 Intangível 003 4515 003 2556 001 450 000 0 000 0 PASSIVO AV 2022 AV 2021 AV 2020 AV 2019 AV 2018 Passivo Total 10000 13263938 10000 9954991 10000 8198711 10000 4121336 10000 3390638 Passivo Circulante 2076 2753346 1658 1650337 1660 1361330 2451 1010174 3248 1101236 Obrigações Sociais e Trabalhistas 227 301307 226 224680 218 178802 308 127104 311 105529 Fornecedores 1514 2008574 1061 1056585 1152 944604 1334 549924 2066 700481 Obrigações Fiscais 100 132164 099 98616 118 96392 149 61336 153 51756 Empréstimos e Financiamentos 206 273105 235 233969 157 128352 618 254654 652 221094 Outras Obrigações 029 38196 037 36487 016 13180 042 17156 066 22376 Passivo Não Circulante 2238 2968607 1836 1828073 1378 1129841 2819 1161875 2032 688982 Empréstimos e Financiamentos 2183 2895283 1768 1760073 1286 1054615 2513 1035809 1685 571394 Outras Obrigações 019 25097 020 20279 042 34665 258 106364 329 111479 Tributos Diferidos 015 20181 033 32534 028 23353 011 4614 009 3187 Provisões 021 28046 015 15187 021 17208 037 15088 009 2922 Patrimônio Líquido Consolidado 5686 7541985 6506 6476581 6962 5707540 4730 1949287 4720 1600420 Capital Social Realizado 3604 4780929 4803 4780929 5831 4780929 2211 911201 2687 911201 Reservas de Capital 033 44217 044 44217 054 44217 107 44056 100 33800 Reservas de Lucros 1983 2630460 1585 1578041 999 819110 2266 933741 1758 596140 Participação dos Acionistas Não Controladores 065 86379 074 73394 077 63284 146 60289 175 59279 DRE AV 2022 AV 2021 AV 2020 AV 2019 AV 2018 Receita de Venda de Bens eou Serviços 10000 21768477 10000 15876857 10000 12397038 10000 8035545 10000 6882185 Custo dos Bens eou Serviços Vendidos 7795 16969435 7668 12174415 7589 9407628 7409 5953147 7358 5063754 Resultado Bruto 2205 4799042 2332 3702442 2411 2989410 2591 2082398 2642 1818431 DespesasReceitas Operacionais 1577 3433758 1755 2786275 1710 2119725 2017 1620974 2027 1394879 Resultado Antes do Resultado Financeiro e dos Tributos 627 1365284 577 916167 702 869685 574 461424 615 423552 Resultado Financeiro 127 276970 081 128617 117 145146 139 111554 182 124937 Resultado Antes dos Tributos sobre o Lucro 500 1088314 496 787550 584 724539 435 349870 434 298615 Imposto de Renda e Contribuição Social sobre o Lucro 011 23519 012 18759 001 1730 015 12175 000 44 LucroPrejuízo Consolidado do Período 489 1064795 484 768791 586 726269 420 337695 434 298659 GRUPO MATEUS SA BALANÇO PATRIMONIAL ANEXO B Análise Vertical ATIVO AH 2022 2021 Ativo Total 3324 13263938 9954991 Ativo Circulante 4031 8800267 6272157 Caixa e Equivalentes de Caixa 10469 1795647 877255 Contas a Receber 4030 2548256 1816264 Estoques 1391 3985375 3498630 Tributos a Recuperar 46383 379672 67338 Outros Ativos Circulantes 62073 91317 12670 Ativo Não Circulante 2120 4463671 3682834 Ativo Realizável a Longo Prazo 2475 238136 190889 Investimentos 20 0 Imobilizado 2097 4221000 3489389 Intangível 7664 4515 2556 PASSIVO AH 2022 2021 Passivo Total 3324 13263938 9954991 Passivo Circulante 6684 2753346 1650337 Obrigações Sociais e Trabalhistas 3410 301307 224680 Fornecedores 9010 2008574 1056585 Obrigações Fiscais 3402 132164 98616 Empréstimos e Financiamentos 1673 273105 233969 Outras Obrigações 468 38196 36487 Passivo Não Circulante 6239 2968607 1828073 Empréstimos e Financiamentos 6450 2895283 1760073 Outras Obrigações 2376 25097 20279 Tributos Diferidos 3797 20181 32534 Provisões 8467 28046 15187 Patrimônio Líquido Consolidado 1645 7541985 6476581 Capital Social Realizado 000 4780929 4780929 Reservas de Capital 000 44217 44217 Reservas de Lucros 6669 2630460 1578041 Participação dos Acionistas Não Controladores 1769 86379 73394 DRE AH 2022 2021 Receita de Venda de Bens eou Serviços 3711 21768477 15876857 Custo dos Bens eou Serviços Vendidos 3939 16969435 12174415 Resultado Bruto 2962 4799042 3702442 DespesasReceitas Operacionais 2324 3433758 2786275 Resultado Antes do Resultado Financeiro e dos Tributos 4902 1365284 916167 Resultado Financeiro 11534 276970 128617 Resultado Antes dos Tributos sobre o Lucro 3819 1088314 787550 Imposto de Renda e Contribuição Social sobre o Lucro 2537 23519 18759 LucroPrejuízo Consolidado do Período 3850 1064795 768791 ANEXO C Análise Horizontal GRUPO MATEUS SA BALANÇO PATRIMONIAL ATIVO AH 2021 2020 Ativo Total 2142 9954991 8198711 Ativo Circulante 340 6272157 6066016 Caixa e Equivalentes de Caixa 5847 877255 2112385 Contas a Receber 3913 1816264 1305458 Estoques 3366 3498630 2617533 Tributos a Recuperar 20773 67338 21882 Outros Ativos Circulantes 4467 12670 8758 Ativo Não Circulante 7268 3682834 2132695 Ativo Realizável a Longo Prazo 148 190889 193747 Investimentos 0 0 Imobilizado 8000 3489389 1938498 Intangível 46800 2556 450 PASSIVO AH 2021 2020 Passivo Total 2142 9954991 8198711 Passivo Circulante 2123 1650337 1361330 Obrigações Sociais e Trabalhistas 2566 224680 178802 Fornecedores 1185 1056585 944604 Obrigações Fiscais 231 98616 96392 Empréstimos e Financiamentos 8229 233969 128352 Outras Obrigações 17684 36487 13180 Passivo Não Circulante 6180 1828073 1129841 Empréstimos e Financiamentos 6689 1760073 1054615 Outras Obrigações 4150 20279 34665 Tributos Diferidos 3931 32534 23353 Provisões 1174 15187 17208 Patrimônio Líquido Consolidado 1347 6476581 5707540 Capital Social Realizado 000 4780929 4780929 Reservas de Capital 000 44217 44217 Reservas de Lucros 9265 1578041 819110 Participação dos Acionistas Não Controladores 1598 73394 63284 DRE AH 2021 2020 Receita de Venda de Bens eou Serviços 2807 15876857 12397038 Custo dos Bens eou Serviços Vendidos 2941 12174415 9407628 Resultado Bruto 2385 3702442 2989410 DespesasReceitas Operacionais 3145 2786275 2119725 Resultado Antes do Resultado Financeiro e dos Tributos 534 916167 869685 Resultado Financeiro 1139 128617 145146 Resultado Antes dos Tributos sobre o Lucro 870 787550 724539 Imposto de Renda e Contribuição Social sobre o Lucro 118434 18759 1730 LucroPrejuízo Consolidado do Período 585 768791 726269 GRUPO MATEUS SA BALANÇO PATRIMONIAL ATIVO AH 2020 2019 Ativo Total 9893 8198711 4121336 Ativo Circulante 11818 6066016 2780285 Caixa e Equivalentes de Caixa 43040 2112385 398263 Contas a Receber 5968 1305458 817536 Estoques 7480 2617533 1497411 Tributos a Recuperar 5838 21882 52579 Outros Ativos Circulantes 3958 8758 14496 Ativo Não Circulante 5903 2132695 1341051 Ativo Realizável a Longo Prazo 5082 193747 128466 Investimentos 0 0 Imobilizado 5986 1938498 1212585 Intangível 450 0 PASSIVO AH 2020 2019 Passivo Total 9893 8198711 4121336 Passivo Circulante 3476 1361330 1010174 Obrigações Sociais e Trabalhistas 4067 178802 127104 Fornecedores 7177 944604 549924 Obrigações Fiscais 5715 96392 61336 Empréstimos e Financiamentos 4960 128352 254654 Outras Obrigações 2318 13180 17156 Passivo Não Circulante 276 1129841 1161875 Empréstimos e Financiamentos 182 1054615 1035809 Outras Obrigações 6741 34665 106364 Tributos Diferidos 40613 23353 4614 Provisões 1405 17208 15088 Patrimônio Líquido Consolidado 19280 5707540 1949287 Capital Social Realizado 42468 4780929 911201 Reservas de Capital 037 44217 44056 Reservas de Lucros 1228 819110 933741 Participação dos Acionistas Não Controladores 497 63284 60289 DRE AH 2020 2019 Receita de Venda de Bens eou Serviços 5428 12397038 8035545 Custo dos Bens eou Serviços Vendidos 5803 9407628 5953147 Resultado Bruto 4356 2989410 2082398 DespesasReceitas Operacionais 3077 2119725 1620974 Resultado Antes do Resultado Financeiro e dos Tributos 8848 869685 461424 Resultado Financeiro 3011 145146 111554 Resultado Antes dos Tributos sobre o Lucro 10709 724539 349870 Imposto de Renda e Contribuição Social sobre o Lucro 11421 1730 12175 LucroPrejuízo Consolidado do Período 11507 726269 337695 GRUPO MATEUS SA BALANÇO PATRIMONIAL ATIVO AH 2019 2018 Ativo Total 2155 4121336 3390638 Ativo Circulante 939 2780285 2541734 Caixa e Equivalentes de Caixa 5162 398263 262678 Contas a Receber 098 817536 825617 Estoques 669 1497411 1403459 Tributos a Recuperar 4097 52579 37297 Outros Ativos Circulantes 1429 14496 12683 Ativo Não Circulante 5797 1341051 848904 Ativo Realizável a Longo Prazo 1084 128466 144079 Investimentos 0 0 Imobilizado 7204 1212585 704825 Intangível 0 0 PASSIVO AH 2019 2018 Passivo Total 2155 4121336 3390638 Passivo Circulante 827 1010174 1101236 Obrigações Sociais e Trabalhistas 2044 127104 105529 Fornecedores 2149 549924 700481 Obrigações Fiscais 1851 61336 51756 Empréstimos e Financiamentos 1518 254654 221094 Outras Obrigações 2333 17156 22376 Passivo Não Circulante 6864 1161875 688982 Empréstimos e Financiamentos 8128 1035809 571394 Outras Obrigações 459 106364 111479 Tributos Diferidos 4478 4614 3187 Provisões 41636 15088 2922 Patrimônio Líquido Consolidado 2180 1949287 1600420 Capital Social Realizado 000 911201 911201 Reservas de Capital 3034 44056 33800 Reservas de Lucros 5663 933741 596140 Participação dos Acionistas Não Controladores 170 60289 59279 DRE AH 2019 2018 Receita de Venda de Bens eou Serviços 1676 8035545 6882185 Custo dos Bens eou Serviços Vendidos 1756 5953147 5063754 Resultado Bruto 1452 2082398 1818431 DespesasReceitas Operacionais 1621 1620974 1394879 Resultado Antes do Resultado Financeiro e dos Tributos 894 461424 423552 Resultado Financeiro 1071 111554 124937 Resultado Antes dos Tributos sobre o Lucro 1716 349870 298615 Imposto de Renda e Contribuição Social sobre o Lucro 2777045 12175 44 LucroPrejuízo Consolidado do Período 1307 337695 298659 BALANÇO PATRIMONIAL GRUPO MATEUS SA