Informe de Resultados Santander Brasil BR GAAP 3T20 - Análise Financeira e Sumário Executivo

Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais Informe de Resultados BR GAAP 3º TRIMESTRE DE 2020 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Índice Análise Gerencial dos Resultados BR GAAP Resumo dos dados do período Estratégia Sumário Executivo Resultados do Santander Brasil Demonstração de Resultado Gerencial Balanço Patrimonial Nossas Ações Ratings Reconciliação do Resultado Contábil e do Resultado Gerencial 03 04 07 09 09 14 24 26 27 Informações Adicionais 29 2 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais ¹ Exclui 100 da despesa de amortização do ágio o efeito do hedge cambial e outros ajustes conforme descrito nas páginas 27 e 28 ² Despesa administrativa exclui 100 da despesa de amortização do ágio Despesa de pessoal inclui PLR ³ Lucro Líquido Gerencial corresponde ao lucro líquido societário com a exclusão do resultado extraordinário e a reversão de 100 da despesa de amortização do ágio ocorrida no período A despesa de amortização do ágio foi de R 91 milhões no 3T20 de R 110 milhões no 2T20 e R 97 milhões no 3T19 ⁴ Inclui outras operações com risco de crédito debêntures FIDC CRI notas promissórias notas promissórias de colocação no exterior ativos relacionados a atividades de adquirência e avais e fianças ⁵ Inclui Poupança Depósitos à vista Depósitos a prazo Debêntures LCA LCI Letras Financeiras Certificados de Operações Estruturadas e LIG ⁶ Exclui 100 do saldo do ágio líquido de amortização que foi de R 1927 milhões em setembro de 2020 R 1998 milhões em junho de 2020 e R 1690 milhões em setembro de 2019 ⁷ Eficiência Despesas GeraisMargem Financeira Bruta Receitas de Prestação de Serviços e Tarifas Bancárias Despesas Tributárias Outras ReceitasDespesas Operacionais Resultados de Participações em Coligadas e Controladas ⁸ Recorrência Receitas de Prestação de Serviços e Tarifas Bancárias Despesas gerais 9 De acordo com o critério da Associação Brasileira das Entidades dos Mercados Financeiro e de Capitais ANBIMA Resumo dos dados do período 3 As informações gerenciais apresentadas neste relatório excluem os eventos não recorrentes apresentados nas páginas 27 e 28 Reconciliação entre o resultado contábil e gerencial 9M20 9M19 Var 3T20 2T20 Var 12M 3M RESULTADOS R milhões Margem Financeira Bruta 38707 35328 96 12432 13620 87 Receita de Prestação de Serviços e Tarifas Bancárias 13331 13882 40 4746 4102 157 Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa 9674 9116 61 2916 3334 125 Despesas Gerais² 15858 15561 19 5375 5191 36 Pessoal 6841 7047 29 2256 2232 11 Administrativa 9017 8513 59 3119 2958 54 Lucro Líquido Gerencial³ sem provisão extraordinária 11651 10824 76 3902 3896 02 Lucro Líquido Gerencial³ 9891 10824 86 3902 2136 827 Lucro Líquido Societário 9611 10433 79 3811 2026 882 BALANÇO PATRIMONIAL R milhões Ativo total 982222 838733 171 982222 987679 06 Títulos e valores mobiliários e Instrumentos Financeiros Derivativos 249332 213169 170 249332 252185 11 Carteira de crédito 397385 331601 198 397385 382877 38 Pessoa física 165044 147876 116 165044 157002 51 Financiamento ao consumo 57971 55133 51 57971 56732 22 Pequenas e médias empresas 53335 37963 405 53335 46556 146 Grandes empresas 121034 90629 335 121034 122587 13 Carteira de crédito ampliada⁴ 491319 408686 202 491319 466749 53 Captação de clientes⁵ 451058 342758 316 451058 432294 43 Depósitos à vista prazo e poupança 378107 254893 483 378107 352118 74 Patrimônio líquido final⁶ 74839 71993 40 74839 72455 33 INDICADORES DE DESEMPENHO Retorno sobre o patrimônio líquido médio excluindo ágio⁶ anualizado sem provisão extraordinária 218 212 06 pp 212 219 07 pp Retorno sobre o patrimônio líquido médio excluindo ágio⁶ anualizado 185 212 27 pp 212 120 92 pp Retorno sobre o ativo total médio excluindo ágio⁶ anualizado sem provisão extraordinária 16 18 01 pp 16 16 00 pp Retorno sobre o ativo total médio excluindo ágio⁶ anualizado 14 18 04 pp 16 09 07 pp Índice de Eficiência⁷ 365 385 20 pp 366 357 09 pp Índice de Recorrência⁸ 841 892 51 pp 883 790 93 pp Índice de Basileia 1486 1624 14 pp 1486 1441 05 pp Nível I 136 151 15 pp 136 132 04 pp Nível II 13 11 02 pp 13 12 00 pp INDICADORES DE QUALIDADE DA CARTEIRA Índice de Inadimplência acima de 90 dias 21 30 09 pp 21 24 03 pp Pessoa Física 30 41 11 pp 30 35 05 pp Pessoa Jurídica 09 15 06 pp 09 12 03 pp Índice de Cobertura acima de 90 dias 3066 1808 1258 pp 3066 2721 345 pp Índice de Inadimplência acima de 60 dias 27 38 11 pp 27 28 01 pp OUTROS DADOS Fundos9 R milhões 380899 341394 116 380899 363862 47 Agências 2168 2317 149 2168 2209 41 PABs 1416 1527 111 1416 1471 55 Caixas eletrônicos próprios 12975 13402 427 12975 13064 89 Caixas eletrônicos Rede 24 H 23676 23173 503 23676 23385 291 Funcionários 45147 49482 4335 45147 46348 1201 ANÁLISE GERENCIAL¹ BR GAAP Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais 4 O Banco Santander Brasil é o único banco internacional com escala no país Nos últimos anos reposicionamos a organização por meio do fortalecimento de nossa cultura comunicação clara com os clientes adequação de nossas ofertas e melhor atendimento Como resultado crescemos de forma rentável e estamos mais próximos dos clientes com melhora na satisfação Dessa forma dispomos de um sólido balanço com níveis confortáveis de capital e liquidez para seguir nosso propósito de contribuir para que as pessoas e os negócios prosperem Nossa atuação está pautada em uma relação próxima e duradoura com os clientes fornecedores e acionistas Além disso nossa estratégia socialmente responsável nos permite contribuir com as comunidades em que estamos presentes Somos um banco simples pessoal e justo sendo nossos pilares Estratégia A partir de uma plataforma multicanal ofertar produtos e serviços adequados a necessidade dos clientes fortalecendo o relacionamento Ganhar participação de mercado em produtos estratégicos de forma rentável por meio de nosso robusto portfólio otimizar o ecossistema e lançar novos negócios melhorando continuamente a experiência dos nossos clientes Ter disciplina de capital e liquidez para conservar a solidez enfrentar mudanças regulatórias e aproveitar oportunidades de crescimento Gerar resultados de forma sustentável e rentável com maior diversificação de receitas considerando equilíbrio entre crédito captação e serviços Ao mesmo tempo manter uma gestão preventiva de riscos e controle rigoroso de despesas Estamos preparados para o ciclo que se inicia a partir de uma cultura que valoriza a velocidade na execução e o estímulo a inovação Dessa forma os novos negócios continuam maturando ao mesmo tempo que capturamos sinergia em nosso ecossistema Em paralelo ao longo dos últimos anos aprimoramos os negócios core com tecnologia e melhor nível de serviço o que contribui para o crescimento sustentável da base de clientes com aumento de 13 milhão de clientes ativos em um ano Esse desempenho foi reconhecido e pode ser evidenciado pelo atingimento nesse trimestre do nosso maior patamar de satisfação com NPS de 618 pontos Além disso a industrialização dos processos aliada ao foco contínuo na produtividade nos permitiu melhorar o índice de eficiência em relação ao ano passado atingindo o melhor patamar histórico em nove meses Todas as nossas ações são pautadas em diretrizes sustentáveis contribuindo para a prosperidade do país e sociedade Clientes Santander SX em razão do lançamento da PIX em novembro nova solução de pagamentos instantâneos do Banco Central lançamos o SX que reúne a velocidade e a conveniência da PIX mas com outros benefícios como os 10 dias sem juros no limite da conta corrente Fomos os primeiros dentre os bancos privados a iniciar a comunicação com o cliente em linha com o nosso posicionamento de ser transparente Consignado decorrente de nossa estratégia de crescer em produtos de menor risco fomos líderes na oferta ao segmento de empresas privadas e expandimos nossa participação de mercado que atingiu 2053 em originação alta de 18 pp YoY Por meio do cross sell o segmento abriu 15 mil contas correntes em setembro Além disso com foco no aprimoramento da experiência dos nossos clientes a formalização digital alcançou 85 das novas contratações Como resultado seguimos com elevado nível de satisfação com NPS de 88 pontos Imobiliário em setembro fomos o primeiro banco privado a atingir o patamar de R 2 bilhões em originação em um único mês como resultado alcançamos 106¹ de participação de mercado no segmento pessoa física Além de uma taxa de juros competitiva somos pioneiros na oferta digital endtoend que reduziu em 50 o lead time em relação ao processo anterior como consequência nosso NPS nesse produto atingiu Cartões reorientamos desde o ano passado nosso foco em cartões para garantir o crescimento rentável Por esse motivo focamos na qualidade da base de clientes nesse produto em que destacamos que 68 dos clientes ativos são 75 pontos Já no Usecasa homeequity crescemos 106 de produção em um ano e atingimos 325 de participação de mercado em produção² ¹ Fonte Banco Central database 8M20 ²Fonte ABECIP database 8M20 3Fonte Banco Central database agosto de 2020 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais 5 mercado em carteira de crédito para 128¹ 13 ¹ Carteira de crédito pelo critério do ranking Febraban ² Fonte Banco Central database agosto de 2020 ³ Fonte ABECS database 2T20 desconsidera coronavoucher mercado em carteira de crédito para 128¹ 13 Getnet proporcionamos soluções no âmbito físico e digital de forma inovadora e eficiente e assim nossa participação de mercado atingiu 131³ no 2T20 alta de 23 pp em doze meses No terceiro trimestre de 2020 realizamos uma iniciativa conjunta entre as equipes comerciais do Santander e Getnet o que incrementou o volume de credenciamentos em todos os canais Como resultado nossa base ativa alcançou 851 mil crescimento de 17 no ano Já o faturamento registrou alta de 32 no ano atingindo R 69 bilhões no trimestre três vezes superior ao crescimento do mercado A partir do fortalecimento da plataforma multisserviços acreditamos em uma potencial participação de mercado de 15 no final de 2020 Além disso ressaltamos nosso menor custo por Atacado SCIB estamos comprometidos em aumentar a transacionalidade dos clientes e para isso expandimos a atuação para novos mercados como a comercializadora de energia que em apenas um ano já está entre as cinco maiores do país e iniciamos a mesa de commodities agrícolas por meio da qual já somos líderes Além disso fomos pioneiros no mercado de CBIOs e alcançamos 80 de market share de acordo com o volume escriturado da B3 Em Project Finance seguimos com posição de destaque com R 220 bilhões de investimentos em projetos Por fim ressaltamos nossa referência como a maior plataforma de câmbio do país ranking Banco Central incluindo o protagonista na contratação de cambio 100 digital para o segmento pessoa jurídica Satisfação do cliente como resultado da transformação comercial fortalecimento da cultura e da marca fomos capazes de expandir consistentemente a base de clientes nos últimos cinco anos Em setembro de 2020 atingimos 273 milhões de clientes ativos aumento de 71 em relação a setembro de 2015 Esse crescimento foi acompanhado de melhores níveis de satisfação dos clientes com NPS de 618 pontos alta de 38 pontos em doze meses sendo o melhor patamar desde que iniciamos a medição Clientes ativos totais milhões 5 259 268 273 set19 jun20 set20 Agronegócio buscamos estar próximo do cliente e com isso encerramos setembro de 2020 com 40 lojas agro cujo retorno médio é em menos de 18 meses mais acelerado que uma loja tradicional Além disso temos 300 agências vocacionadas ao agronegócio Como resultado a carteira de crédito¹ atingiu R 22 bilhões nesse trimestre Ecossistema auto seguimos líderes no setor automotivo com participação de mercado de 253² no segmento pessoa física Essa posição só é possível em função do pioneirismo na gestão de riscos individual e da melhor experiência com financiamento 100 digital Nesse trimestre realizamos o Mega Feirão Webmotors contribuindo para a venda de seguros na Santander Auto e também para a produção de financiamentos Além disso por meio do crosssell o segmento abriu 18 mil contas correntes em setembro Destacamos o alcance e robustez da Webmotors que atingiu 360 mil de veículos anunciados gerou 2 milhões de leads e realizou 248 mil simulações de financiamentos por mês Pequenas e Médias Empresas ao longo do trimestre concedemos R 99 bilhões de crédito por meio dos programas governamentais colaborando para o segmento Além disso o Copiloto Santander segue com boa aderência pelos clientes sendo uma ferramenta que simplifica a gestão dos negócios a partir do controle do estoque registro de pagamentos acesso de fluxo de caixa entre outras funções correntistas com rentabilidade duas vezes maior em relação aos clientes monoprodutistas No âmbito de experiência ofertamos por meio do Santander Way a melhor jornada digital de autosserviço e pagamentos alcançando destacadas métricas 82 pontos de NPS 60 milhões de acessosmês e 8 milhões de usuários ativos Além disso incluímos o chatbot para os clientes e o rastreamento da entrega física do cartão Nesse trimestre o faturamento total crédito e débito cresceu 304 em relação ao 2T20 mostrando recuperação do consumo transação do mercado contribuindo para a rentabilidade Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais 6 ¹A efetivação da operação está sujeita às aprovações regulatórias aplicáveis ²Considera o desembolso em energias renováveis agronegócio sustentável Prospera Santander Microfinanças Project Finance energias renováveis outros negócios socioambientais financiamento estudantil graduação medicina ESG Linked Loan a participação na estruturação e advisory de GreenTransition Bonds e assessoria em Project Finance energias renováveis Clientes digitais milhões 134 145 152 set19 jun20 set20 13 Bantech Capturamos constantemente oportunidades de negócios atingindo novos nichos de mercado Sim plataforma de crédito para pessoa física 100 digital Disponibilizamos crédito pessoal com possibilidade de utilizar veículo automóvel e motocicleta como garantia Além disso iniciamos uma linha de financiamento ao consumo por meio de parcerias Nossa ambição é atingir R 10 bilhões de carteira de crédito em cinco anos emDia plataforma online de renegociação de dívidas com cadastro rápido e navegação fácil O serviço fica disponível 24 horas por dia 7 dias por semana Já alcançamos 33 milhões de clientes e R 20 milhões de volume renegociado Ben inovamos no setor de benefícios e com isso atingimos o breakeven em maio de 2020 A evolução do negócio permitiu alcançarmos mais de 310 mil estabelecimentos credenciados mais de mil clientes de recursos humanos e 164 mil cartões Santander Auto seguro de automóveis de forma 100 digital com uso de big data para precificação Atingimos 156 de penetração na Santander Financiamentos acima das expectativas iniciais Negócios Sustentáveis Reconhecemos nossa responsabilidade como instituição financeira em apoiar a sociedade e contribuir para o crescimento econômico do país Essa postura está incorporada em nossa cultura e é transversal aos negócios Além disso destacamos as seguintes iniciativas Relançamento do fundo Ethical com gestão da Santander Asset Management que aplica uma metodologia proprietária com análise local e global de critérios de sustentabilidade Lançamento de uma linha de crédito de R 5 bilhões para novos investimentos no setor de água e saneamento Coordenação da segunda operação de sustainable linked bonds no mundo com valor de USD 750 milhões Em conjunto com nossos funcionários e clientes arrecadamos R 72 milhões para doar ao projeto mães da favela apoiando 26 mil famílias Além disso iniciamos a campanha 2020 do Amigo de Valor programa que apoia crianças e adolescentes em situação de risco Seguimos as discussões do plano para promover o desenvolvimento sustentável da Amazônia em conjunto com outros dois bancos privados Foram estabelecidas 10 medidas que visam a conservação ambiental e desenvolvimento da bioeconomia investimento em infraestrutura sustentável e a garantia dos direitos da população na região Em setembro de 2020 atingimos R 193 bilhões de negócios socioambientais² viabilizados Clientes vinculados milhões 8 55 57 60 set19 jun20 set20 Toro e Pi em setembro de 2020 anunciamos a aquisição¹ de 60 do capital da Toro que agregará com a sua expertise em renda variável Acreditamos que a combinação dos negócios nos colocará na posição de corretora digital com soluções completas de investimento Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais RESULTADOS Sumário Executivo O lucro líquido gerencial atingiu R 9891 milhões nos nove primeiros meses de 2020 queda de 86 em doze meses e alta de 827 em três meses Excluindo o efeito da provisão extraordinária do 2T20 o lucro líquido somou R 11651 milhões alta de 76 em doze meses e 02 em três meses As receitas totais totalizaram R 52038 milhões nos nove meses de 2020 crescimento de 57 em doze meses e queda de 31 em três meses O retorno sobre o patrimônio líquido médio ROAE ajustado pelo ágio atingiu 185 nos nove meses de 2020 redução de 27 pp em doze meses e alta de 92 pp no trimestre Excluindo a despesa extraordinária de provisão do 2T20 o ROAE foi de 218 no acumulado do ano alta de 06 pp em doze meses e no trimestre o índice atingiu 212 07 pp menor em três meses Rentabilidade O resultado de crédito de liquidação duvidosa 7 atingiram R 15858 milhões no acumulado do ano alta de 19 em doze meses o que significa um crescimento inferior ao das receitas totais no mesmo período Parte da variação das despesas pode ser atribuída ao aumento dos gastos de processamento de dados que foi suavizado pelas menores despesas com pessoal Em três meses as despesas gerais subiram 36 influenciado pelas maiores despesas administrativas grande parte por processamento de dados e também de pessoal afetada pela aplicação do acordo coletivo sobre a base salarial em setembro O índice de eficiência alcançou 365 no acumulado do ano queda de 20 pp em doze meses resultado do nosso foco contínuo na produtividade As despesas gerais Nesse trimestre destacamos a retomada da atividade comercial resultado do engajamento dos colaboradores e de nossa rápida adaptação ao cenário atual Dessa forma no âmbito de riscos registramos um crescimento da carteira de crédito em ambas as comparações com destaque para o avanço no varejo Esse desempenho é acompanhado por indicadores de qualidade em patamares controlados A receita total nos nove meses de 2020 expandiu em relação ao ano passado sendo que destacamos nesse trimestre a retomada da transacionalidade pelos clientes impulsionando as comissões Em paralelo seguimos com a estratégia de trazer a industrialização para o nosso negócio colaborando para o aumento da produtividade e que pode ser refletida em nosso índice de eficiência atingindo o melhor patamar histórico em nove meses atingiu R 12874 milhões no acumulado do ano alta de 412 em doze meses e queda de 554 em três meses Desconsiderando a despesa de provisão extraordinária constituída no 2T20 o resultado de provisão teria totalizado R 9674 milhões em nove meses incremento de 61 em doze meses e queda de 125 em três meses As comissões somaram R 13331 milhões no acumulado do ano redução de 40 em doze meses influenciada pela menor transacionalidade dos clientes principalmente em cartões e serviços adquirentes Em três meses as comissões registraram um aumento de 157 com contribuição positiva de todas as linhas em que destacamos o desempenho de cartões e serviços adquirentes por meio da maior base de clientes correntistas e de serviço de colocação de títulos custódia e corretagem A margem financeira bruta totalizou R 38707 milhões nos nove meses de 2020 alta de 96 em doze meses em função principalmente do desempenho positivo da margem com mercado A margem com clientes foi impactada positivamente pelo aumento nos volumes compensada pela menor receita com capital de giro próprio Em três meses a margem financeira bruta apresentou queda de 87 atribuída a menores ganhos de margem com mercado e também a redução da margem clientes afetada por spread mix e menores ganhos de receita de capital de giro dado os menores volumes e redução do CDI no período Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais BALANÇO E INDICADORES A carteira de crédito total As captações com clientes 8 O patrimônio líquido excluindo o saldo do ágio no montante de R 1927 milhões totalizou R 74839 milhões em setembro de 2020 crescimento de 40 em doze meses e 33 em três meses Indicadores de qualidade Indicadores de capital somou R 397385 milhões no acumulado do ano 198 superior ao mesmo período do ano anterior ou alta de 169 desconsiderando o efeito da variação cambial com desempenho positivo em todos os segmentos Em três meses apresentou alta de 38 ou alta de 35 desconsiderando o efeito da variação cambial impulsionada principalmente pelos segmentos pessoa física 51 e pequenas e médias empresas 146 Nossa participação de mercado em crédito alcançou 104 em agosto de 2020 alta de 067 pp em doze meses e retração de 015 pp em três meses A carteira prorrogada totalizou R 467 bilhões no trimestre onde R 32 bilhões já foram amortizados quando comparado ao montante do trimestre anterior A carteira de crédito ampliada atingiu R 491319 milhões crescimento de 202 em doze meses e 53 em relação ao trimestre anterior atingiram R 451058 milhões no final de setembro expansão de 316 em doze meses explicada pelo aumento de depósitos à vista e a prazo Em três meses as captações aumentaram 43 em função principalmente de depósitos a prazo o índice de inadimplência acima de 90 dias atingiu 21 em setembro de 2020 queda de 09 pp na comparação anual e 03 pp na trimestral A contração observada em ambos períodos foi decorrente de quedas tanto no segmento pessoa física quanto o de pessoa jurídica e também impactada pelo efeito das prorrogações Considerando a PDD extraordinária constituída no 2T20 o custo de crédito nos primeiros 9 meses do ano alcançou 40 07 pp maior em relação ao mesmo período do ano anterior Em três meses atingiu 26 com melhora de 34 pp Desconsiderando o efeito da PDD extraordinária o custo de crédito teria atingido 30 no acumulado do ano queda de 03 pp em doze meses e de 05 pp em três meses O índice de cobertura alcançou 307 em setembro de 2020 crescimento de 1258 pp em doze meses e 345 pp em três meses demonstrando solidez do balanço tendo em vista a conjuntura macroeconômica atual o índice de Basileia atingiu 149 em setembro de 2020 redução de 137 pp em doze meses e alta de 045 pp em três meses Nossos indicadores de capital permanecem em patamares confortáveis Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais A seguir apresentamos a análise dos resultados gerenciais Margem Financeira Demonstração de Resultado Gerencial Balanço Patrimonial ¹ Exclui 100 da despesa de amortização do ágio o efeito do hedge cambial e outros ajustes conforme descrito nas páginas 27 e 28 ² Exclui 100 da despesa de amortização do ágio 9 A margem financeira bruta atingiu R 38707 milhões nos nove primeiros meses de 2020 crescimento de 96 em doze meses ou R 3379 milhões em função principalmente do bom desempenho da margem com mercado Em três meses a margem financeira bruta apresentou queda de 87 impactado pela redução tanto da margem com clientes quanto a margem com mercado As receitas oriundas das operações com clientes aumentaram 08 no ano atribuído ao crescimento da margem de produtos em função de maiores volumes e mix apesar da redução de spreads que foi compensado pela queda no resultado de capital de giro próprio devido a redução da taxa básica de juros no período e menores volumes Em três meses a margem com clientes reduziu 45 decorrente da menor receita de capital de giro próprio e de margem de produtos impactada pelos spreads e efeito mix A margem com mercado atingiu R 6312 milhões nos nove primeiros meses de 2020 crescimento de 969 em doze meses Em três meses essa receita caiu 267 10927 10888 10833 11029 10533 1102 1718 1823 2591 1899 12028 12605 12655 13620 12432 3T19 4T19 1T20 2T20 3T20 Evolução da Margem Financeira R milhões Margem com clientes Margem com mercado 124 117 113 109 102 spread aa 87 34 DEMONSTRAÇÃO DE RESULTADO GERENCIAL¹ 9M20 9M19 Var 3T20 2T20 Var R milhões 12M 3M Margem Financeira Bruta 38707 35328 96 12432 13620 87 Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa 9674 9116 61 2916 3334 125 Margem Financeira Líquida 29033 26212 108 9516 10286 75 Receitas de Prestação de Serviços e Tarifas Bancárias 13331 13882 40 4746 4102 157 Despesas Gerais 15858 15561 19 5375 5191 36 Despesas de PessoalPLR 6841 7047 29 2256 2232 11 Outras Despesas Administrativas² 9017 8513 59 3119 2958 54 Despesas Tributárias 3063 3081 06 1062 948 121 Resultados de Participações em Coligadas e Controladas 25 35 290 15 2 5763 Outras Receitas Despesas Operacionais 5516 5734 38 1441 2228 353 Resultado Operacional 17952 15754 140 6399 6024 62 Resultado não operacional 84 93 na 16 32 na Resultado antes de Impostos 18036 15661 152 6415 6055 59 Imposto de Renda e Contribuição Social 6284 4568 376 2484 2129 167 Participações dos Acionistas Minoritários 101 269 624 28 30 68 Lucro Líquido sem provisão extraordinária 11651 10824 76 3902 3896 02 Despesa de provisão extraordinária 3200 3200 Imposto de Renda 1440 1440 Lucro Líquido do Período 9891 10824 86 3902 2136 827 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais Comissões Receitas de Prestação de Serviços e Tarifas Bancárias Demonstração de Resultado Gerencial Balanço Patrimonial 10 ¹ Inclui Receitas de Adm de Fundos e Consórcios Serv de Colocação de Títulos Custódia e Corretagem e Outras Para mais detalhes consulte tabela Receitas de Prestação de Serviços e Tarifas Bancárias na página 11 As receitas de prestação de serviços e tarifas bancárias totalizaram R 13331 milhões nos nove primeiros meses do ano redução de 40 em doze meses explicada pela menor transacionalidade dos clientes principalmente no segundo trimestre de 2020 em razão do cenário Em três meses as receitas de prestação de serviços e tarifas bancárias foram 157 superiores com desempenho positivo em todas as linhas com destaque para cartões e serviços adquirentes e serviços de colocação de títulos custódia e corretagem As comissões com cartões e serviços adquirente somaram R 4080 milhões no acumulado do ano redução de 122 devido à redução das transações principalmente no 2T20 No trimestre essas comissões cresceram 176 com a contribuição positiva tanto da receita de emissor quanto da receita de adquirente mostrando retomada do consumo As receitas com serviços de conta corrente totalizaram R 2908 milhões nos nove primeiros meses do ano alta de 18 em doze meses atribuída As comissões com seguros atingiram R 2210 milhões no acumulado do ano redução de 33 em doze meses principalmente em função da menor venda de produtos prestamistas Em relação ao trimestre anterior essas comissões expandiram 42 As Receitas de Administração de Fundos Consórcios e Bens totalizaram R 740 milhões nos nove primeiros meses do ano queda de 83 na comparação anual Em três meses essas receitas foram 156 superiores liderada pelas receitas de administração de consórcios em função de maiores campanhas As comissões de serviços de colocação de títulos custódia e corretagem atingiram R 838 milhões no acumulado do ano alta de 83 em doze meses Em três meses essas comissões registraram aumento de 654 decorrente da maior atividade do mercado de colocação de títulos MARGEM FINANCEIRA BRUTA 9M20 9M19 Var 3T20 2T20 Var R milhões 12M 3M Margem Financeira Bruta 38707 35328 96 12432 13620 87 Margem com clientes 32395 32123 08 10533 11029 45 Margem de Produtos 31116 30120 33 10207 10678 44 Volume Médio 384197 318873 205 397081 391935 13 Spread aa 108 126 18 pp 102 109 07 pp Capital de Giro Próprio 1280 2003 361 326 351 70 Operações com mercado 6312 3205 969 1899 2591 267 16 13 14 14 17 8 8 8 8 8 7 8 8 7 8 16 17 17 17 16 21 21 21 23 22 32 33 31 30 31 4730 4803 4482 4102 4746 3T19 4T19 1T20 2T20 3T20 Comissões R milhões Cartões e Serviços Adquirente Serviços de Conta Corrente Comissões de Seguros Operações de Crédito Cobrança e Arrecadações Demais Comissões¹ 03 157 a expansão da base de clientes ativos no período Em três meses essas comissões subiram 84 dado o aumento da transacionalidade e a estratégia de pacotes alinhadas às práticas de mercado Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais Despesas gerais administrativas pessoal Demonstração de Resultado Gerencial Balanço Patrimonial 11 As despesas gerais incluindo depreciação e amortização sem ágio atingiram R 15858 milhões nos nove primeiros meses do ano aumento de 19 em doze meses explicada por maiores despesas administrativas Em três meses as despesas gerais registraram um aumento de 36 As despesas administrativas e de pessoal excluindo depreciação e amortização totalizaram R 13899 milhões no acumulado do ano crescimento de 09 em relação ao mesmo período do ano passado Em três meses essas despesas subiram 34 As despesas com pessoal incluindo PLR somaram R 6841 milhões nos nove primeiros meses do ano queda de 29 em doze meses decorrente de menores gastos principalmente com remuneração encargos e benefícios Em três meses as despesas subiram 11 impactadas pelo acordo coletivo aplicado sobre toda a base salarial da Companhia desde setembro de 2020 As despesas administrativas excluindo depreciação e amortização totalizaram R 7058 milhões nos nove primeiros meses do ano crescimento de 48 em doze meses Em três meses essas despesas expandiram 56 O desempenho em ambos os períodos pode ser atribuído aos maiores gastos com processamento de dados em função do desenvolvimento de projetos e manutenção de licenças de softwares Além disso as despesas com serviços técnicos especializados e de terceiros cresceram 18 em doze meses As despesas de depreciação e amortização excluindo o efeito do ágio somaram R 1959 milhões nos nove meses de 2020 crescimento de 101 em doze meses Em três meses essas despesas apresentaram alta de 49 RECEITAS DE PRESTAÇÃO DE SERVIÇOS 9M20 9M19 Var 3T20 2T20 Var E TARIFAS BANCÁRIAS R milhões 12M 3M Cartões e Serviços Adquirente 4080 4646 122 1448 1231 176 Comissões de Seguros 2210 2285 33 745 715 42 Serviços de Conta Corrente 2908 2856 18 1022 942 84 Receitas de Administração de Fundos Consórcios e Bens 740 808 83 262 227 156 Operações de Crédito e Garantias Prestadas 1049 1016 32 378 307 231 Cobrança e Arrecadações 1086 1134 42 369 343 76 Serviços de Colocação de Títulos Custódia e Corretagem 838 774 83 361 218 654 Outras 420 363 157 162 119 362 Total 13331 13882 40 4746 4102 157 4652 5046 4667 4540 4692 606 632 626 651 683 5258 5678 5293 5191 5375 3T19 4T19 1T20 2T20 3T20 Despesas R milhões Depreciação e amortização exclui efeito do ágio Despesas Gerais 36 22 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais ¹ Exclui 100 da despesa de amortização do ágio de R 91 milhões no 3T20 de R 110 milhões no 2T20 e R 97 milhões no 3T19 ² Inclui participação no Lucro Demonstração de Resultado Gerencial Balanço Patrimonial 12 O índice atingiu 365 no acumulado do ano com queda de 20 pp em doze meses atingindo o melhor patamar histórico em nove meses Esse desempenho evidencia o nosso comprometimento com a produtividade resultado da estratégia de industrialização dos processos No trimestre o índice alcançou 366 384 401 372 357 366 3T19 4T19 1T20 2T20 3T20 Índice de Eficiência ABERTURA DE DESPESAS 9M20 9M19 Var 3T20 2T20 Var R milhões 12M 3M Serviços técnicos especializados e de terceiros 1785 1753 18 613 596 28 Propaganda promoções e publicidade 418 447 66 142 152 69 Processamento de dados 2061 1801 144 740 655 130 Comunicações 293 309 51 99 99 01 Aluguéis 604 592 21 200 195 24 Transporte e viagens 78 140 440 20 18 115 Segurança e vigilância 434 455 46 142 140 15 Manutenção e conservação de bens 230 185 241 83 78 64 Serviços do Sistema Financeiro 244 218 121 76 76 04 Água Energia e Gás 142 160 110 41 45 106 Material 54 38 435 9 29 700 Outras 714 637 121 273 224 219 Subtotal 7058 6734 48 2436 2308 56 Depreciação e amortização¹ 1959 1779 101 683 651 49 Total Despesas Administrativas 9017 8513 59 3119 2958 54 Remuneração² 4533 4649 25 1503 1493 07 Encargos 1162 1194 27 386 361 70 Benefícios 1069 1151 71 345 358 37 Treinamento 33 44 250 8 9 162 Outras 44 8 4419 14 11 275 Total Despesas com Pessoal 6841 7047 29 2256 2232 11 Despesas Administrativas Despesas de Pessoal exclui depreciação e amortização 13899 13781 09 4692 4540 34 Total Despesas Gerais 15858 15561 19 5375 5191 36 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais 3723 3585 3936 4045 3754 571 602 513 711 837 3152 2983 3424 6534 2916 3T19 4T19 1T20 2T20 3T20 Receita de recuperação de créditos baixados como prejuízo Despesa de provisão extraordinária Despesa de provisão para créditos de liquidação duvidosa Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa¹ R milhões 34 30 32 31 60 26 Custo do crédito sem provisão extraordinária Custo do crédito Outras receitas e despesas operacionais Resultado de créditos de liquidação duvidosa ¹ Inclui provisões fiscais cíveis e trabalhistas ¹Inclui provisão de avais O resultado de créditos de liquidação duvidosa somou R 12874 milhões nos primeiros nove meses de 2020 crescimento de 412 em doze meses e queda de 554 em três meses Vale destacar que essas comparações foram impactadas pela constituição no 2T20 de provisão extraordinária de R 32 bilhões considerando a deterioração recente da macroeconomia Desconsiderando esse efeito o resultado de créditos de liquidação duvidosa totalizou R 9674 milhões no acumulado do ano crescimento de 61 em doze meses e redução de 125 em três meses Esse desempenho é atribuído a melhoria endtoend que realizamos ao longo dos últimos trimestres com o aprimoramento dos modelos matemáticos maior qualidade na originação e evolução da multicanalidade para recuperações As despesas de provisão somaram R 14935 milhões nos primeiros nove meses de 2020 alta de 393 em doze meses e queda de 482 no trimestre Desconsiderando a despesa extraordinária de provisão essa linha totalizou R 11735 milhões nos primeiros nove meses de 2020 alta de 94 no ano e queda de 72 no trimestre As receitas de recuperação de créditos baixados a prejuízo totalizaram R 2061 milhões nos primeiros nove meses crescimento de 283 no ano e 178 no trimestre atribuído em parte a melhora dos nossos canais de recuperação como mencionado Demonstração de Resultado Gerencial Balanço Patrimonial 13 As outras receitas e despesas operacionais resultaram em uma despesa líquida de R 5516 milhões nos nove primeiros meses de 2020 redução de 38 em doze meses e 353 em três meses 554 75 OUTRAS RECEITAS E DESPESAS OPERACIONAIS 9M20 9M19 Var 3T20 2T20 Var R milhões 12M 3M Despesa com comercialização de cartões 2194 2561 143 772 694 112 Receita Líquida de Rendas de Capitalização 417 389 71 169 122 390 Provisões para contingências¹ 1123 1508 255 335 436 233 Outras 2616 2054 274 504 1220 587 Outras Receitas e Despesas Operacionais 5516 5734 38 1441 2228 353 3200 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais Balanço Patrimonial Demonstração de Resultado Gerencial Balanço Patrimonial 14 Os ativos totais atingiram R 982222 milhões ao final de setembro de 2020 crescimento de 171 em doze meses e queda de 06 em três meses O patrimônio líquido alcançou R 76766 milhões no mesmo período Desconsiderando o saldo do ágio o patrimônio líquido foi de R 74839 milhões ATIVO set20 set19 Var jun20 Var R milhões 12M 3M Ativo Circulante e Realizável a Longo Prazo 968524 825938 173 973953 06 Disponibilidades 15338 10307 488 22655 323 Aplicações Interfinanceiras de Liquidez 59400 36193 641 49272 206 Aplicações no Mercado Aberto 49015 27141 806 41017 195 Aplicações em Depósitos Interfinanceiros 6503 4113 581 4954 313 Aplicações em Moedas Estrangeiras 3882 4940 214 3301 176 Títulos e Valores Mobiliários e Instrumentos Financeiros Derivativos 249332 213169 170 252185 11 Carteira Própria 108731 80676 348 92196 179 Vinculados a Compromissos de Recompra 72162 92828 223 87806 178 Vinculados ao Banco Central 1953 1978 13 2279 na Vinculados à Prestação de Garantias 21364 16320 309 25218 153 Outros 45121 21366 1112 44686 10 Relações Interfinanceiras 85145 92671 81 80345 60 Créditos Vinculados 56735 71576 207 57449 12 Depósitos no Banco Central 56379 71290 209 57132 13 SFH Sistema Financeiro da Habitação 355 285 244 317 119 Outros 28411 21095 347 22895 241 Relações Interdependências 4 na na Carteira de Crédito 372688 308243 209 357943 41 Carteira de Crédito 397688 326485 218 383338 37 Operações de Crédito Vinculadas a Cessão na na Provisão para Liquidação Duvidosa 25001 18241 371 25394 16 Outros Créditos 184248 162782 132 208866 118 Carteira de Câmbio 109884 105010 46 135380 188 Créditos Tributários 45894 27812 650 46365 10 Outros 28470 29960 50 27120 50 Outros Valores e Bens 2370 2573 79 2624 97 Permanente 13698 12794 71 13726 02 Investimentos Temporários 382 366 43 359 65 Imobilizado de Uso 6987 6928 08 7037 07 Intangível 6330 5500 151 6330 00 Ágio líquido de amortização 1927 1690 140 1998 35 Outros Ativos 4402 3810 156 4332 16 Total do Ativo 982222 838733 171 987679 06 Ágio líquido de amortização 1927 1690 140 1998 35 Ativo excluindo o ágio 980295 837043 171 985681 05 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais PASSIVO set20 set19 Var jun20 Var R milhões 12M 3M Passivo Circulante e Exigível a Longo Prazo 903725 763053 184 911647 09 Depósitos 384218 258109 489 358061 73 Depósitos à Vista 43414 22191 956 39497 99 Depósitos de Poupança 59443 47341 256 55756 66 Depósitos Interfinanceiros 6111 3114 962 5943 28 Depósitos a Prazo e Outros 275249 185463 484 256866 72 Captações no Mercado Aberto 119163 122638 28 124920 46 Carteira Própria 70966 91840 227 83077 146 Carteira de Terceiros 5500 7257 242 15288 640 Carteira de Livre Movimentação 42697 23541 814 26556 608 Recursos de Aceites e Emissão de Títulos 73549 89321 177 81831 101 Recursos de Letras Imobiliárias Hipotecárias de Crédito e Similares 60434 77443 220 66256 88 Captação por Certificados de Operações Estruturadas 2636 3018 127 3596 267 Obrigações por Títulos e Valores Mobiliários no Exterior 9354 7367 270 10882 140 Outras 1125 1492 246 1096 26 Relações Interfinanceiras 2508 3589 301 2040 229 Relações Interdependências 4166 4258 22 3996 42 Obrigações por Empréstimos 55853 53172 50 53413 46 Obrigações por Repasses do País Instituições Oficiais 12355 12255 08 12067 24 BNDES 7414 6458 148 6990 61 FINAME 4527 4981 91 4598 16 Outras Instituições 415 817 493 479 135 Instrumentos Financeiros Derivativos 38521 20564 873 41639 75 Outras Obrigações 213391 199146 72 233680 87 Carteira de Câmbio 108996 106752 21 137977 210 Fiscais e Previdenciárias 6982 6671 47 8154 144 Instrumentos de Dívida Elegíveis a Capital 14474 10686 355 13822 47 Outros 82939 75038 105 73727 125 Resultados de Exercícios Futuros 577 277 1083 476 213 Participação dos Acionistas Minoritários 1154 1719 328 1103 46 Patrimônio Líquido 76766 73683 42 74453 31 Total do Passivo 982222 838733 171 987679 06 Patrimônio Líquido excluindo o ágio 74839 71993 40 72455 33 Títulos e valores mobiliários Demonstração de Resultado Gerencial Balanço Patrimonial 15 O total de títulos e valores mobiliários totalizou R 249332 milhões em setembro de 2020 alta de 170 em doze meses com desempenho positivo em todas as linhas Em três meses o total de títulos e valores mobiliários reduziu 11 atribuída a queda em títulos públicos e instrumentos financeiros TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS set20 set19 Var jun20 Var R milhões 12M 3M Títulos Públicos 179479 165719 83 180512 06 Títulos Privados 34778 29637 173 33052 52 Instrumentos Financeiros 35075 17812 969 38621 92 Total 249332 213169 170 252185 11 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais Carteira de Crédito Demonstração de Resultado Gerencial Balanço Patrimonial ¹ Inclui debêntures FIDC CRI notas promissórias notas promissórias de colocação no exterior ativos relacionados às atividades de adquirência e avais e fianças 16 A carteira de crédito atingiu R 397385 milhões em setembro de 2020 198 superior ao mesmo período do ano anterior ou alta de 169 desconsiderando o efeito da variação cambial Todas os segmentos apresentaram crescimento com destaque para o de grandes empresas pessoa física e pequenas e médias empresas que cresceram respectivamente 335 116 e 405 Em três meses a carteira de crédito expandiu 38 ou alta de 35 desconsiderando o efeito da variação cambial impulsionada principalmente pelos segmentos pessoa física e pequenas e médias empresas Vale destacar que seguimos apoiando o segmento de pequenas e médias empresas de forma que o montante concedido em créditos por meio de programas governamentais no trimestre somou R 9943 milhões O saldo da carteira em moeda estrangeira incluindo as operações indexadas ao Dólar totalizou R 36830 milhões ao final de setembro de 2020 expansão de 83 em relação ao saldo de R 34011 milhões de setembro de 2019 e redução de 145 em relação ao trimestre anterior A carteira de crédito ampliada que inclui as outras operações com risco de crédito ativos de adquirência e avais e fianças atingiu R 491319 milhões ao final de setembro de 2020 alta de 202 em doze meses ou alta de 179 desconsiderando o efeito da variação cambial Em três meses a carteira subiu 53 O saldo da carteira prorrogada somou R 467 bilhões ao final de setembro de 2020 onde R 32 bilhões já foram amortizados quando comparado ao montante do trimestre anterior A carteira atingiu mais de 50 em garantias de pessoa física 382877 397385 1553 8042 1240 6779 jun20 Pessoa Física Financiamento ao Consumo Pequenas e Médias Empresas Grandes Empresas set20 Variação da Carteira de Crédito R milhões Em relação a junho de 2020 o crescimento da carteira de crédito foi resultado principalmente do crescimento de 51 do saldo de pessoa física e de 146 do saldo de pequenas e médias empresas Por outro lado a carteira de grandes empresas contraiu 13 ou queda de 21 desconsiderando o efeito da variação cambial ABERTURA GERENCIAL DO CRÉDITO POR SEGMENTO set20 set19 Var jun20 Var R milhões 12M 3M Pessoa física 165044 147876 116 157002 51 Financiamento ao consumo 57971 55133 51 56732 22 Pequenas e Médias empresas 53335 37963 405 46556 146 Grandes Empresas 121034 90629 335 122587 13 Total da Carteira 397385 331601 198 382877 38 Outras operações com riscos de crédito¹ 93935 77085 219 83872 120 Total Carteira Ampliada 491319 408686 202 466749 53 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais 406 424 444 455 468 355 372 377 384 409 308 310 331 339 342 323 349 318 292 323 62 69 72 69 75 25 28 31 32 34 1479 1553 1573 1570 1650 set19 dez19 mar20 jun20 set20 Pessoa Física R bilhões Consignado Crédito Imobiliário Crédito PessoalOutros Cartão de Crédito Crédito Rural Leasing Veículos 446 415 166 146 114 134 273 305 331601 397385 set19 set20 Composição da Carteira de Crédito R milhões Pessoa física Financiamento ao consumo Pequenas e Médias empresas Grandes Empresas Carteira de pessoa física O crédito à pessoa física totalizou R 165044 milhões em setembro de 2020 aumento de 116 em doze meses ou R 17167 milhões impulsionado principalmente pelos produtos crédito imobiliário e consignado Vale destacar que 68 do saldo total de crédito no segmento pessoa física estava atrelado a colaterais incluindo crédito consignado destacando a qualidade da carteira Em três meses a carteira expandiu 51 impulsionada pelo saldo de cartão de crédito e crédito imobiliário A carteira de crédito consignado somou R 46783 milhões em setembro de 2020 crescimento de 153 em relação ao mesmo período do ano passado e alta de 29 em relação ao trimestre anterior Ressaltamos o papel estratégico desse produto tanto no crosssell como na vinculação de clientes O volume da carteira de crédito imobiliário totalizou R 40897 milhões nos primeiros nove meses do ano crescimento de 152 em doze meses e 66 em três meses Seguimos com um forte volume de produção nesse produto resultado do estímulo realizado por meio de campanhas parcerias e ofertas além da melhora na jornada digital do produto Demonstração de Resultado Gerencial Balanço Patrimonial Ao final de setembro de 2020 a carteira de pessoa física atingiu 415 da carteira total perda de 31 pp de participação em relação ao mesmo período do ano passado Além disso financiamento ao consumo também apresentou queda de 20 pp na participação atingindo 146 do total Por outro lado tanto grandes empresas como pequenas e médias empresas aumentaram participação no saldo da carteira de crédito total e atingiram 305 e 134 respectivamente 17 comparação trimestral apresentou expansão de 105 Esse desempenho demonstra uma retomada gradual do consumo da nossa base ativa de clientes principalmente os correntistas que possuem maior qualidade de crédito combinada com o crescimento no trimestre dos níveis de faturamento 51 116 O volume da carteira de cartões alcançou R 32297 milhões praticamente estável em relação ao mesmo período do ano anterior 01 enquanto na Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais 380 405 441 466 533 906 980 1180 1226 1210 1286 1385 1621 1691 1744 set19 dez19 mar20 jun20 set20 Pessoa Jurídica R bilhões Pequenas e Médias Empresas Grandes Empresas 90 10 Composição da Carteira 3T20 Veículos Outros 88 87 88 89 89 12 13 12 11 11 551 582 591 567 580 set19 dez19 mar20 jun20 set20 Financeira R bilhões Pessoa Física Pessoa Jurídica Financiamento ao consumo A carteira de financiamento ao consumo que é originada fora da rede de agências somou R 57971 milhões em setembro de 2020 crescimento de 51 em doze meses ou R 2839 milhões e 22 em três meses Do total dessa carteira R 49603 milhões referese a financiamentos de veículos para pessoa física o que representa um aumento de 78 em doze meses A carteira total de veículos para pessoa física que inclui as operações realizadas tanto pela financeira correspondentes bancários como pela rede de agências atingiu R 53013 milhões alta de 93 em doze meses e 21 em três meses Crédito Pessoa Jurídica A carteira de crédito de pessoa jurídica somou R 174370 milhões em setembro de 2020 alta significativa de 356 em relação a setembro de 2019 ou R 45778 milhões Em três meses essa carteira subiu 31 A carteira de crédito de grandes empresas alcançou R 121034 milhões alta de 335 em doze meses ou alta de 239 desconsiderando o efeito da variação cambial refletindo o movimento de reforço de caixa das empresas nesse ano frente a atual conjuntura Em três meses a carteira caiu 13 O saldo da carteira de pequenas e médias empresas somou R 53335 milhões crescimento de 405 em doze meses e 146 em três meses Demonstração de Resultado Gerencial Balanço Patrimonial 18 22 51 31 356 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais 181 209 194 272 307 set19 dez19 mar20 jun20 set20 Cobertura acima 90 dias Carteira de Crédito Pessoa Jurídica e Pessoa Física por produto Índice de Cobertura O saldo das provisões para crédito de liquidação duvidosa totalizou R 25001 milhões em setembro de 2020 expansão de 371 em relação ao mesmo período do ano passado explicado principalmente pela constituição de provisão extraordinária de R32 bilhões realizada no 2T20 Em três meses essas provisões recuaram 16 O índice de cobertura alcançou 307 em setembro de 2020 alta de 1258 pp em doze meses e 345 pp em relação a junho de 2020 evidenciando níveis saudáveis de provisionamento ¹ Incluindo financiamento ao consumo a carteira de veículos PF totalizou R 51013 MM em set20 51930 MM em jun20 e R 48516 MM em set19 ² Inclui debêntures FIDC CRI notas promissórias notas promissórias de colocação no exterior ativos relacionados a atividades de adquirência e avais e finanças Demonstração de Resultado Gerencial Balanço Patrimonial 19 ABERTURA GERENCIAL DA CARTEIRA set20 set19 Var jun20 Var DE CRÉDITO POR PRODUTOS R milhões 12M 3M Pessoa Física Leasing Veículos¹ 3410 2484 373 3225 57 Cartão de Crédito 32297 32320 01 29240 105 Consignado 46783 40593 153 45451 29 Crédito Imobiliário 40897 35490 152 38373 66 Crédito Rural 7474 6234 199 6853 91 Crédito PessoalOutros 34183 30756 111 33859 10 Total Pessoa Física 165044 147876 116 157002 51 Financiamento ao consumo 57971 55133 51 56732 22 Pessoa Jurídica Leasing Veículos 4071 3644 117 4007 16 Crédito Imobiliário 1982 2737 276 2369 164 Comércio Exterior 37758 35502 64 41840 98 Repasses 11136 7926 405 10662 44 Crédito Rural 5907 4510 310 5923 03 Capital de GiroOutros 113516 74274 528 104343 88 Total Pessoa Jurídica 174370 128592 356 169143 31 Carteira de Crédito Total 397385 331601 198 382877 38 Outras operações com riscos de crédito² 93935 77085 219 83872 120 Carteira de Crédito Ampliada 491319 408686 202 466749 53 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais 15696 16292 17098 21182 22912 7672 8283 8565 9717 10054 3T19 4T19 1T20 2T20 3T20 Carteira de renegociação R milhões Créditos Renegociados PDD de créditos renegociados 489 508 501 459 439 Cobertura 13 12 14 14 10 12 10 12 03 06 set19 dez19 mar20 jun20 set20 NPL Formation NPL Formation carteira de crédito NPL Formation exrenegociação carteira de crédito 39 40 43 41 43 35 34 32 34 33 9 9 10 10 9 7 7 7 7 6 10 9 8 9 8 set19 dez19 mar20 jun20 set20 Carteira de Crédito por Nível de Risco AA A B C DH Carteira de renegociação As operações de crédito renegociadas totalizaram R 22912 milhões ao final de setembro de 2020 alta de 460 em doze meses e 82 em três meses Esse desempenho é explicado principalmente pela deterioração macroeconômica dos últimos meses Contudo destacamos a qualidade do mix de produtos e perfil dos clientes Nestas operações estão incluídos os contratos de crédito que foram repactuados para permitir o seu recebimento em condições acordadas com os clientes inclusive as renegociações de operações baixadas a prejuízo no passado Carteira de crédito por nível de risco Operamos de acordo com a nossa cultura de risco e com as boas práticas internacionais visando proteger nosso capital e garantir a rentabilidade de nossos negócios Nosso processo de aprovação de crédito particularmente a aprovação de novos empréstimos e monitoramento de riscos são estruturados de acordo com nossa classificação de clientes e produtos em torno de nosso segmento de varejo e atacado No final de setembro de 2020 as carteiras classificadas nos níveis AA e A representavam 76 do total da carteira de crédito NPL Formation O NPL formation alcançou R 3938 milhões em setembro de 2020 queda de 40 em doze meses devido principalmente a redução no saldo da carteira em atraso acima de 90 dias Em três meses o NPL formation reduziu 257 A relação entre o NPL formation e a carteira de crédito atingiu 10 queda de 03pp na comparação anual e 04pp no trimestre Obs O NPL Formation é obtido pela variação do saldo da carteira inadimplente acima de 90 dias e da carteira em renegociação excluindo a carteira baixada para prejuízo no período Demonstração de Resultado Gerencial Balanço Patrimonial 20 Em setembro de 2020 o índice de cobertura da carteira de renegociação atingiu 439 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais 41 39 41 27 31 57 52 60 42 46 17 19 16 11 12 set19 dez19 mar20 jun20 set20 Índice de Inadimplência² de 15 a 90 dias Total PJ PF 30 29 30 24 21 41 40 40 35 30 15 13 16 12 09 set19 dez19 mar20 jun20 set20 Índice de Inadimplência¹ acima de 90 dias Total PJ PF ² Operações vencidas de 15 a 90 diascarteira de crédito em BR GAAP Índice de inadimplência acima de 90 dias Índice de inadimplência de 15 a 90 dias ¹ Operações vencidas há mais de 90 diascarteira de crédito em BR GAAP O índice de inadimplência superior a 90 dias atingiu 21 em setembro de 2020 queda de 09 pp em doze meses e 03 em três meses A melhora nos indicadores foi observada tanto no segmento pessoa física quanto no segmento pessoa jurídica refletindo em parte a prorrogação de pagamentos oferecida aos nossos clientes no 2T20 combinada com a mudança do mix de produtos da carteira para aqueles com menor risco Vale destacar também que seguimos com a gestão preventiva e melhoria contínua dos modelos matemáticos que por sua vez suportam a qualidade dos nossos indicadores O índice de inadimplência pessoa física atingiu 30 em setembro de 2020 queda de 11 pp em doze meses e 05 pp em três meses O índice de inadimplência pessoa jurídica alcançou 09 queda de 06 pp em doze meses e 03 pp em três meses O índice de inadimplência de 15 a 90 dias atingiu 31 em setembro de 2020 queda de 10 pp em relação ao mesmo período do ano passado e leve crescimento de 04 pp no trimestre O índice de inadimplência pessoa física atingiu 46 queda de 11 pp em doze meses e alta de 04 pp em três meses O índice de inadimplência pessoa jurídica alcançou 12 redução de 05 pp em doze meses e incremento de 01 pp em relação a junho de 2020 Demonstração de Resultado Gerencial Balanço Patrimonial 21 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais 3428 3537 3854 4323 4511 967 995 982 886 881 00 1000 2000 3000 4000 5000 6000 7000 8000 9000 set19 dez19 mar20 jun20 set20 Evolução das Captações R bilhões Captações de Clientes Carteira de créditocaptação de clientes Captação Relação entre crédito e captação ¹ De acordo com o critério ANBIMA Demonstração de Resultado Gerencial Balanço Patrimonial 22 ¹ Inclui Debêntures Letras de Crédito Imobiliário Letras de Crédito Agrícola e Letra Imobiliária Garantida e Certificados de Operações Estruturadas As captações de clientes totalizaram R 451058 milhões no final de setembro de 2020 alta de 316 em relação ao mesmo período do ano anterior explicada em grande parte pelo incremento dos saldos de depósitos à prazo depósitos à vista e da poupança tendo em vista a migração de recursos dos investidores para instrumentos mais estáveis Em três meses o total de captações de clientes cresceu 43 refletindo crescimento principalmente de depósitos a prazo A relação entre a carteira de empréstimos e a captação de clientes alcançou 881 em setembro de 2020 queda de 86 pp em doze meses e redução de 05 pp em três meses A métrica de liquidez ajustada ao impacto dos compulsórios e ao funding de médio longo prazo atingiu 816 em setembro de 2020 redução de 118 pp em doze meses e 06 pp em três meses explicado principalmente pela maior captação nos períodos CAPTAÇÕES VS CRÉDITO set20 set19 Var jun20 Var R milhões 12M 3M Captação de Clientes A 451058 342758 316 432294 43 Depósitos Compulsórios 56379 71290 209 57132 13 Captações Líquidas de Depósitos Compulsórios 394679 271467 454 375163 52 Obrigações por Repasses país 12399 12314 07 12121 23 Dívida subordinada 14474 10686 355 13822 47 Captações no Exterior 65164 60480 77 64241 14 Total Captações B 486715 354947 371 465347 46 Fundos¹ 380899 341394 116 363862 47 Total de Captações e Fundos 867614 696341 246 829209 46 Total Crédito Clientes C 397385 331601 198 382877 38 C B 816 934 823 C A 881 967 886 CAPTAÇÃO set20 set19 Var jun20 Var R milhões 12M 3M Depósitos à vista 43414 22191 956 39497 99 Depósitos de poupança 59443 47341 256 55756 66 Depósitos a Prazo 275249 185361 485 256866 72 Letra Financeira 17915 34649 483 22443 202 Outros¹ 55037 53216 34 57734 47 Captação de Clientes 451058 342758 316 432294 43 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais 140 129 114 119 123 162 150 138 144 149 set19 dez19 mar20 jun20 set20 Índice de Basileia CET1 Índice de Basileia O índice de Basileia alcançou 149 em setembro de 2020 queda de 137 pp em doze meses Esse desempenho é explicado pelo crescimento de 186 do RWA em doze meses impulsionado principalmente pelo crescimento da carteira de crédito e pela alta no saldo dos créditos tributários O patrimônio de referência apresentou incremento de 86 no ano Em três meses o índice de Basileia cresceu 045 pp devido ao crescimento de 46 do patrimônio de referência dado o maior lucro acumulado no período Destacamos que o índice supera em 461 pp a soma dos requerimentos mínimos do Patrimônio de Referência e Adicionais de Capital Principal A exigência de capital é de 1025 sendo mínimo regulatório de 80 conservação de 125 adicional de importância sistemicamente de 10 O Capital Nível I atinge 825 e o Capital Principal 675 Índice de Basileia Demonstração de Resultado Gerencial Balanço Patrimonial 23 RECURSOS PRÓPRIOS E BIS set20 set19 Var jun20 Var R milhões 12M 3M Patrimônio de Referência Nível I PRNI 76235 71536 66 72862 46 Capital Principal 68983 66181 42 65946 46 Capital Complementar 7253 5354 355 6917 49 Patrimônio de Referência Nível II PRNII 7221 5331 355 6906 46 Patrimônio de Referência Nível I e II 83457 76867 86 79768 46 Ativo ponderado pelo risco RWA 561563 473443 186 553687 14 Risco de Crédito 485856 398412 219 483358 05 Risco de Mercado 18289 27066 324 20208 95 Risco Operacional 57419 47965 197 50121 146 Índice de Basileia 1486 1624 137 pp 1441 045 pp Nível I 1358 1511 153 pp 1316 042 pp Capital Principal 1228 1398 169 pp 1191 037 pp Nível II 129 113 016 pp 125 004 pp Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais Nossas Ações 24 O Santander Brasil possui um free float de 986 e está listado atualmente no nível tradicional da B3 Brasil Bolsa Balcão sendo representado pelas ações ordinárias SANB3 ações preferenciais SANB4 e units SANB11 Nossa unit é composta por uma ação ordinária e uma ação preferencial Nossas ações também são negociadas na Bolsa de Nova Iorque NYSE sob o código BSBR Somos comprometidos com as melhores práticas de Governança Corporativa Cinco dos nove membros do nosso Conselho de Administração são independentes Os cargos de Presidente do Conselho de Administração e Diretor Presidente não poderão ser acumulados pela mesma pessoa Comitês independentes reportandose diretamente ao Conselho de Administração Reuniões periódicas com o mercado e disponibilização de informações através do site de Relações com Investidores Estrutura acionária Composição do Freefloat¹ ¹ Composição acionária do Santander em 30 de setembro de 2020 ² Considera a participação das empresas Grupo Empresarial Santander SL e Sterrebeeck BV além das ações de propriedade dos Administradores Desempenho de nossas ações 1 Preços históricos exdividendos e juros sobre capital Fonte Bloomberg O gráfico acima mostra que R100 investidos nas ações units do Santander Brasil no dia 30 de setembro de 2016 teriam valorizado para R 15718 no dia 30 de setembro de 2020 com os pagamentos de dividendos e JCP sendo reinvestidos Ações Ordinárias ON Ações Preferenciais PN Total de Ações Total Mil Mil Mil Grupo Santander² 3444188 9019 3277525 8907 6721713 8964 Ações em Tesouraria 18838 049 18838 051 37676 050 Free Float 355669 931 383473 1042 739142 986 Total 3818695 10000 3679836 10000 7498531 10000 ESTRUTURA ACIONÁRIA 285 304 411 Free Float set20 Investidor Local B3 Brasil Bolsa Balcão Investidor Estrangeiro B3 Brasil Bolsa Balcão NYSE set16 out16 nov16 dez16 jan17 fev17 mar17 abr17 mai17 jun17 jul17 ago17 set17 out17 nov17 dez17 jan18 fev18 mar18 abr18 mai18 jun18 jul18 ago18 set18 out18 nov18 dez18 jan19 fev19 mar19 abr19 mai19 jun19 jul19 ago19 set19 out19 nov19 dez19 jan20 fev20 mar20 abr20 mai20 jun20 jul20 ago20 set20 Evolução da Cotação¹ Base 100 IBOV SANB11 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais Nossas Ações Lucro Líquido anualizado por Unit1 R Preço de Fechamento da Unit R ² Valor Patrimonial por Unit R 4 ¹ Considera a quantidade de Units excluindo ações em tesouraria no final do período ² Preço de fechamento no final do período sem ajuste de proventos 3 Valor de Mercado total de Units Unit 1 ON 1 PN x preço de fechamento da Unit no final do período 4 Valor patrimonial exclui o ágio Valor de mercado3 R bilhões Dividendos e JCP por Unit acumulado 12 meses1 R Indicadores Preço da unit2 por Lucro líquido anualizado 25 Distribuição de proventos O Santander Brasil distribuiu nos nove primeiros meses de 2020 o montante de R 1660 milhões na forma de juros sobre capital próprio JCP sendo R 890 milhões pagos dia 26 de junho de 2020 e R 770 milhões que serão pagos a partir do dia 25 de setembro de 2020 Destacamos que a distribuição de proventos foi impactada pela resolução nº4820 de 29 de maio de 2020 do Banco Central do Brasil que limitou entre outros o pagamento de juros sobre o capital próprio e dividendos ao mínimo obrigatório estabelecido no Estatuto Social da Companhia ou o mínimo obrigatório estabelecido em lei 25 do lucro líquido 387 415 416 9M19 6M20 9M20 4533 2802 2796 set19 jun20 set20 16924 10453 10430 set19 jun20 set20 1173 674 671 9M19 6M20 9M20 209 260 253 set19 jun20 set20 1928 1942 2006 set19 jun20 set20 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais O Santander é classificado por agências internacionais de rating e as notas atribuídas refletem diversos fatores incluindo a qualidade de sua administração seu desempenho operacional e solidez financeira além de outros fatores relacionados ao setor financeiro e ao ambiente econômico no qual a companhia está inserida tendo o rating de longo prazo em moeda estrangeira limitado ao rating soberano A tabela abaixo apresenta os ratings atribuídos pelas agências Standard Poors e Moodys Agências de Rating 26 Escala Global Escala Nacional Ratings Longo Prazo Curto Prazo Longo Prazo Curto Prazo Longo Prazo Curto Prazo Nacional Moeda Local Moeda Estrangeira Br1 Standard Poors1 perspectiva BB estável B BB estável B brAAA estável brA1 Moodys2 perspectiva Ba1 estável NP Ba3 estável NP Aaabr ¹ Última atualização em 18 de agosto de 2020 ² Última atualização em 15 de setembro de 2020 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais Reconciliação entre o resultado contábil e o resultado gerencial Para melhor compreensão dos resultados em BRGAAP a seguir apresentamos a reconciliação entre o resultado contábil e o resultado gerencial 27 DEMONSTRAÇÃO DE RESULTADO GERENCIAL 9M20 9M20 9M20 R milhões Contábil Hedge Cambial¹ Recup Crédito² Amort do ágio³ Part no Lucro Outros Eventos4 Gerencial Despesa extraord provisão Gerencial sem despesa provisão extraord Margem Financeira Bruta 20445 18291 635 606 38707 38707 Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa 13501 618 9 12874 3200 9674 Margem Financeira Líquida 6944 18291 17 615 25833 3200 29033 Receitas de Prest de Serviços e Tarifas Bancárias 13331 13331 13331 Despesas Gerais 14764 326 1421 15858 15858 Despesas de Pessoal 5420 1421 6841 6841 Outras Despesas Administrativas 9343 326 9017 9017 Despesas Tributárias 2291 772 3063 3063 Resultados de Part em Coligadas e Controladas 25 25 25 Outras ReceitasDespesas Operacionais 5018 17 515 5516 5516 Resultado Operacional 1773 17519 326 1421 100 14752 3200 17952 Resultado não operacional 252 169 84 84 Resultado antes de Impostos 1520 17519 326 1421 69 14836 3200 18036 Imposto de renda e contribuição social 12653 17519 22 4844 1440 6284 Participações no lucro 1421 1421 Participações dos acionistas minoritários 101 101 101 Lucro Líquido do Período 9611 0 326 46 9891 1760 11651 DEMONSTRAÇÃO DE RESULTADO GERENCIAL 9M19 9M19 R milhões Contábil Hedge Cambial¹ Recup Crédito² Amort do ágio³ Part no Lucro Outros Eventos4 Gerencial Margem Financeira Bruta 33268 2469 733 324 35328 Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa 9697 769 189 9116 Margem Financeira Líquida 23571 2469 36 136 26212 Receitas de Prest de Serviços e Tarifas Bancárias 13882 13882 Despesas Gerais 14440 274 1395 15561 Despesas de Pessoal 5652 1395 7047 Outras Despesas Administrativas 8788 274 8513 Despesas Tributárias 3219 57 196 3081 Resultados de Part em Coligadas e Controladas 35 35 Outras ReceitasDespesas Operacionais 5562 36 136 5734 Resultado Operacional 14267 2412 0 274 1395 196 15754 Resultado não operacional 93 93 Resultado antes de Impostos 14175 2412 274 1395 196 15661 Imposto de renda e contribuição social 2077 2412 78 4568 Participações no lucro 1395 1395 Participações dos acionistas minoritários 269 269 Lucro Líquido do Período 10433 274 117 10824 Reclassificações Reclassificações Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais 28 ¹ Hedge Cambial de acordo com as regras fiscais brasileiras o ganho perda com a variação cambial dos investimentos em moeda estrangeira não é tributável dedutível Esse tratamento resulta em uma exposição cambial na linha de impostos Uma posição de hedge de câmbio foi montada com o objetivo de tornar o lucro líquido protegido contra as variações cambiais relacionadas com esta exposição cambial decorrente dos investimentos no exterior filiais e subsidiárias ² Recuperação de Crédito Margem Financeira Bruta e Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa reclassificação referente à recuperação de crédito e ao desconto concedido Outras Receitas e Despesas Operacionais e Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa reclassificação referente à provisão de garantias prestadas ³ Amortização de Ágio reversão das despesas com amortização de ágio 4 Outros eventos 2019 1T19 Margem Financeira Bruta e Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa reclassificação entre as linhas referente ao ajuste na valoração de ativos relativo à redução ao valor recuperável de títulos e valores mobiliários 2T19 Margem Financeira Bruta e Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa reclassificação entre as linhas referente ao ajuste na valoração de ativos relativo à redução ao valor recuperável de títulos e valores mobiliários Despesas tributárias Efeito da despesa extraordinária de tributos referente a Santander Leasing 3T19 Margem financeira bruta e Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa reclassificação entre linhas referente a ajustes na valoração de ativos relativo à redução ao valor recuperável de títulos valores mobiliários R 64MM Margem Financeira Bruta e Outras Receitas e Despesas Operacionais reclassificação entre linhas aos instrumentos derivativos R 136MM 2020 1T20 Margem Financeira Bruta e Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa reclassificação referentes aos ajustes na valoração de ativos à redução ao seu valor recuperável Margem Financeira Bruta e Outras Receitas e Despesas Operacionais reclassificação entre linhas aos instrumentos derivativos Outras Receitas e Despesas Operacionais despesas extraordinárias de R 100MM destinados à doações e apoio para os nossos clientes e sociedade em função do COVID19 2T20 Margem Financeira Bruta e Outras Receitas e Despesas Operacionais reclassificação entre linhas referente aos instrumentos derivativos Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa constituição de PDD extraordinária baseada em estudo de cenários 3T20 Margem Financeira Bruta e Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa reclassificação referentes aos ajustes na valoração de ativos à redução ao seu valor recuperável Margem Financeira Bruta e Outras Receitas e Despesas Operacionais reclassificação entre linhas referente aos instrumentos derivativos DEMONSTRAÇÃO DE RESULTADO GERENCIAL 3T20 3T20 R milhões Contábil Hedge Cambial¹ Recup Crédito² Amort do ágio³ Part no Lucro Outros Eventos4 Gerencial Margem Financeira Bruta 10428 2138 226 92 12432 Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa 3139 231 9 2916 Margem Financeira Líquida 7290 2138 5 83 9516 Receitas de Prest de Serviços e Tarifas Bancárias 4746 4746 Despesas Gerais 5008 91 458 5375 Despesas de Pessoal 1798 458 2256 Outras Despesas Administrativas 3210 91 3119 Despesas Tributárias 996 66 1062 Resultados de Part em Coligadas e Controladas 15 15 Outras ReceitasDespesas Operacionais 1353 5 83 1441 Resultado Operacional 4694 2072 0 91 458 6399 Resultado não operacional 16 16 Resultado antes de Impostos 4710 2072 91 458 6415 Imposto de renda e contribuição social 413 2072 2484 Participações no lucro 458 458 Participações dos acionistas minoritários 28 28 Lucro Líquido do Período 3811 91 3902 DEMONSTRAÇÃO DE RESULTADO GERENCIAL 2T20 2T20 2T20 R milhões Contábil Hedge Cambial¹ Recup Crédito² Amort do ágio³ Part no Lucro Outros Eventos4 Gerencial Despesa extraord provisão Gerencial sem despesa extraord provisão Margem Financeira Bruta 10473 3327 261 80 13620 13620 Resultado de Créditos de Liquidação Duvidosa 6776 243 0 6534 3200 3334 Margem Financeira Líquida 3697 3327 18 80 7086 3200 10286 Receitas de Prest de Serviços e Tarifas Bancárias 4102 4102 4102 Despesas Gerais 4817 110 484 5191 5191 Despesas de Pessoal 1748 484 2232 2232 Outras Despesas Administrativas 3069 110 2958 2958 Despesas Tributárias 769 179 948 948 Resultados de Part em Coligadas e Controladas 2 2 2 Outras ReceitasDespesas Operacionais 2167 18 80 2228 2228 Resultado Operacional 49 3149 0 110 484 2824 3200 6024 Resultado não operacional 32 32 32 Resultado antes de Impostos 81 3149 110 484 2855 3200 6055 Imposto de renda e contribuição social 2459 3149 689 1440 2129 Participações no lucro 484 484 Participações dos acionistas minoritários 30 30 30 Lucro Líquido do Período 2026 110 2136 1760 3896 Reclassificações Reclassificações Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais 63 68 65 49 51 51 3T19 2T20 3T20 Safra média trimestral Carteira 25 9 53 13 Canais Parceiros Assessorias e Imobiliárias Repasses Incorporadoras Rede de Agências Canal Digital 2790 3118 3080 2494 3008 3537 4182 3754 2891 3921 6327 7300 6834 5384 6929 3T19 4T19 1T20 2T20 3T20 Crédito Débito 320 365 367 341 420 199 246 225 184 267 519 611 592 525 687 3T19 4T19 1T20 2T20 3T20 Crédito Débito 401 443 382 317 406 183 223 192 156 212 584 666 574 473 617 3T19 4T19 1T20 2T20 3T20 Crédito Débito Cartões Faturamento¹ R bilhões Transações milhões Imobiliário ¹ Faturamento de cartões não contempla as transações de saque considera somente o volume de compras ² Originação PF ³ Relação entre o valor do financiamento e o valor das Garantias Faturamento R bilhões Getnet Transações milhões Evolução da carteira R bilhões Loan to Value³ Canais de distribuição² Informações por Negócios 29 3773 3857 3253 2744 3305 3235 3227 2921 2667 3472 7008 7084 6174 5411 6777 3T19 4T19 1T20 2T20 3T20 Crédito Débito 93 94 95 7 6 5 382 407 429 3T19 2T20 3T20 Pessoa Jurídica Pessoa Física Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Resumo dos dados do período Reconciliação do resultado contábil e do resultado gerencial Ratings Nossas ações Resultados do Santander Brasil Sumário Executivo Estratégia Informações adicionais 226 218 217 ago19 jun20 ago20 84 94 87 ago19 jun20 ago20 109 114 114 ago19 jun20 ago20 108 125 131 2T19 1T20 2T20 112 122 123 ago19 jun20 ago20 98 106 104 ago19 jun20 ago20 1762 2202 1675 2509 1728 3T19 4T19 1T20 2T20 3T20 460 483 497 487 496 25 28 31 32 34 485 512 529 519 530 3T19 4T19 1T20 2T20 3T20 Financeira Canal interno ¹ Carteira PF e PJ de veículos carteira PF gerada pelo Canal interno e carteira PF do segmento de Financiamento ao Consumo ² Bacen ³ Bacen Inclui depósitos a vista a prazo poupança LCI LCA e LIG 4 ABECS Monitor Bandeiras novo critério Financeira Carteira em PF¹ total de veículos por canal R bilhões Número de simulações mensais do Negócios veículos milhares Participação de Mercado Depósitos³ Saldo Total Getnet4 Faturamento total Consignado² Crédito PMEs² Crédito Veículos² Crédito Crédito² Saldo Total 30 Informe de Resultados BR GAAP 3T20 Nosso propósito é contribuir para que as pessoas e os negócios prosperem E acreditamos que tudo deve ser feito de um jeito Simples Pessoal Justo Relações com Investidores Brasil Av Juscelino Kubitschek 2235 26º andar São Paulo SP Brasil 04543011 Telefone 55 11 3553 3300 Emails risantandercombr acionistassantandercombr