Integração das Demonstrações Contábeis: Objetivos e Importância

DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS Adriana Greco Ferreira Visão integrada das demonstrações contábeis Objetivos de aprendizagem Ao final deste texto você deve apresentar os seguintes aprendizados Identificar a integração do balanço patrimonial da demonstração do resultado do exercício e da demonstração do fluxo de caixa Especificar os efeitos das principais decisões nas demonstrações contábeis Aplicar as análises horizontal e vertical para a interpretação da situação econômica e financeira das empresas Introdução As demonstrações contábeis apresentam informações úteis e fidedignas que refletem as operações realizadas pelas entidades em determinado período Cada uma delas apresenta suas finalidades próprias e permite compreender a situação econômica e financeira das entidades Os usuários das informações contábeis precisam conhecer cada uma das demonstra ções bem como compreender como a análise conjunta pode fornecer informações úteis para o alcance de seus diferentes objetivos Portanto as demonstrações contábeis são ferramentas imprescindíveis para a avaliação e o planejamento futuro uma vez que permitem a identificação de riscos e potencialidades de retorno da entidade Neste capítulo você estudará a integração do balanço patrimonial da demonstração do resultado do exercício DRE e da demonstração do fluxo de caixa DFC conhecerá os efeitos das principais decisões nas demonstrações contábeis e aprenderá como aplicar as análises horizontal e vertical para a interpretação da situação econômica e financeira das empresas Integração das demonstrações contábeis As demonstrações contábeis representam os efeitos patrimoniais e fi nancei ros o desempenho e o fl uxo de caixa da entidade de maneira estruturada e simplifi cada aos usuários das informações acionistas sócios administradores funcionários consumidores fornecedores e instituições fi nanceiras Elas fornecem informações fi dedignas e relevantes para a análise e a avaliação na tomada de decisão visando ao atendimento das necessidades de todos os interessados A administração da entidade é responsável pela elaboração das demonstrações contábeis que devem estar em conformidade com as normas contábeis vigentes e a estrutura conceitual De acordo com o item 10 da NBC TG 26 Resolução CFC nº 1185 de 28 de agosto de 2009 o conjunto completo das demonstrações contábeis consiste em CFC 2009 balanç o patrimonial ao final do perí odo demonstraç ã o do resultado do perí odo demonstraç ã o do resultado abrangente do perí odo demonstraç ã o das mutaç õ es do patrimô nio lí quido do perí odo demonstraç ã o dos fluxos de caixa do período demonstração do valor adicionado do período se exigido legalmente ou apresentado de forma voluntária notas explicativas compreendendo um resumo das políticas contábeis significativas e outras informações explanatórias balanço patrimonial no início do período mais antigo comparativa mente apresentado quando a entidade aplica uma política contábil retroativamente ou procede à reapresentação de itens das demonstrações contábeis ou ainda quando procede à reclassificação de itens de suas demonstrações contábeis Além disso as empresas publicam as notas explicativas as quais compre endem o resumo das políticas contábeis significativas e outras informações relevantes Visão integrada das demonstrações contábeis 2 De acordo com Borinelli e Pimentel 2017 as demonstrações contábeis são resultantes do processo contábil que consiste em colher dados referentes às transações realizadas pela entidade por meio de docu mentação comprobatória analisar mensurar e registrar as transações em conformidade com a estrutura conceitual e as normas contábeis gerar relatórios que contenham informações contábeis decorrentes dos processos anteriores divulgar as demonstrações contábeis aos diferentes usuários atendendo às exi gências legais Apesar de as demonstrações contábeis apresentarem finalidades diferentes elas se complementam e são consistentes entre si ou seja é possível associar os dados de uma demonstração contábil com as outras O balanço patrimonial é a demonstração que serve como base para a elaboração das demais De acordo com Borinelli e Pimentel 2017 a partir dele cada uma das demonstrações contábeis acrescenta outros aspectos na evidenciação permitindo aos usuários uma visão detalhada e completa sobre a entidade De acordo com o art 178 da Lei nº 6404 de 15 de dezembro de 1976 o balanço patrimonial tem como função evidenciar de forma qualitativa e quantitativa a situação patrimonial e financeira da entidade BRASIL 1976 Sua posição é estática pois apresenta o patrimônio da companhia em um determinado período O balanço patrimonial é composto por ativo passivo e patrimônio líquido No grupo do ativo temse os bens e direitos da entidade e as aplicações de recurso estão à disposição da entidade O grupo do balanço passivo representa as obrigações e as origens de recursos da entidade e o patrimônio líquido constitui o capital próprio da entidade Dentro do balanço patrimonial ativo temse o ativo circulante que corres ponde às disponibilidades financeiras aos bens e aos direitos realizáveis até o fim do exercício seguinte dos quais de acordo com o CPC 26 COMITÊ DE PRONUNCIAMENTOS CONTÁBEIS 2011 esperase que sejam realizados vendidos ou consumidos durante o ciclo operacional da entidade estejam mantidos com a finalidade de negociação 3 Visão integrada das demonstrações contábeis que sejam realizados até 12 meses após a data de encerramento do balanço patrimonial estejam em caixa e equivalente de caixa Entendese por caixa o dinheiro em papelmoeda numerário em espécie e os depósitos bancários de livre movimentação Os equivalentes de caixa constituem os valores financeiros de disponibilidade imediata no máximo 3 meses de resgate e de alta liquidez que estão sujeitos a um insignificante risco de mudança de valor como aplicações financeiras e aplicações ban cárias por exemplo Como o balanço patrimonial é um relatório estático não é possível compreender a evolução do caixa e equivalente de caixa entre os períodos Assim a DFC que pertence à dinâmica patrimonial complementa o balanço patrimonial apresentando e explicando as variações ocorridas no caixa e equivalente de caixa A DFC permite que os usuários das demonstrações contábeis avaliem a capacidade de geração de caixa e equivalente de caixa o tempo e o grau de segurança de geração dos recursos financeiros e a necessidade de liquidez da companhia O balanço patrimonial passivo constitui os recursos consumidos pela entidade para a geração de fluxo de caixa futuros Ou seja compreende as origens de recursos representadas pelas obrigações da entidade SANTOS et al 2015 De acordo com o CPC 26 COMITÊ DE PRONUNCIAMENTOS CONTÁBEIS 2011 o patrimônio líquido constitui o interesse residual nos ativos da entidade após a dedução de todos os passivos Por esse motivo ele deve evidenciar os valores resultantes de ajuste de avaliação patrimonial decorrentes da avaliação de ativos e passivos a valores de mercado Vale ressaltar também que o patrimônio líquido corresponde ao valor de mercado das ações da entidade ou ao montante decorrente de possível venda dos seus ativos líquidos ou da entidade como um todo considerandose o princípio de continuidade BORINELLI PIMENTEL 2017 Assim podese dizer que o patrimônio líquido pode ser considerado o montante de recursos que pode ser reivindicado pelos acionistas ou quotistas De maneira geral o patrimônio líquido é composto por recursos próprios dos acionistas ou quotistas decorrentes de investimen tos realizados para a obtenção de ações quotas ou outras participações capital social evolução natural da entidade que acarreta a geração de lucros ou pre juízos no exercício Visão integrada das demonstrações contábeis 4 A Lei nº 11638 de 28 de dezembro de 2007 determinou que não mais existirá a conta lucros ou prejuízos acumulados que compunha anteriormente o patrimônio líquido das entidades BRASIL 2007 A partir dessa lei a conta prejuízos acumulados está prevista nesse grupo do balanço patrimonial O lucro do período deverá ser destinado como reserva aumento de capital social ou distribuição de dividendos A geração de lucros ou prejuízos no exercício apresentada no patrimônio líquido advém da DRE a qual confronta as receitas os custos e as despesas apurados segundo o regime de competência evidenciando o resultado líquido lucro ou prejuízo da entidade Portanto a DRE é uma demonstra ção completa que tem por finalidade mostrar o desempenho resultado da entidade em determinado período De acordo com a legislação a maioria das entidades deve elaborar e di vulgar seus resultados no mínimo uma vez ao ano Para as companhias de capital aberto é obrigatória a apresentação a cada trimestre Entretanto sob o ponto de vista gerencial as entidades costumam apurar e acompanhar seus resultados mensalmente Para os gestores é vital o conhecimento da natureza dos seus gastos e das suas receitas para a melhor tomada de decisão a fim de maximizar o desempenho organizacional Se a entidade apurar lucro líquido ela poderá distribuílo por meio de dividendos aos acionistas no exercício social Assim nessa transação a conta dividendos a pagar terá efeito no passivo circulante da entidade balanço patrimonial Efeitos das principais decisões nas demonstrações contábeis Conhecer a estrutura das demonstrações contábeis é tão importante quanto compreender as principais decisões que os usuários das informações poderão obter por meio delas Sabese que essas demonstrações apresentam diferentes 5 Visão integrada das demonstrações contábeis fi nalidades e que ao mesmo tempo elas se complementam pois os dados informados no balanço patrimonial estão também presentes na DRE e na DFC Por esse motivo recomendase a análise dessas demonstrações de maneira conjunta e não de forma isolada Antes de analisar as demonstrações contábeis os usuários devem conhecer detalhadamente o negócio e o mercado de atuação da entidade Esses fatores contribuem para uma melhor avaliação nas decisões tomadas de investimento e de financiamento O balanço patrimonial mostra a situação patrimonial e financeira da enti dade Por meio dessa demonstração o usuário conhece todos os bens direitos e obrigações conhecendo a posição patrimonial da entidade em determinado período Ou seja podese visualizar como a entidade distribui seus recursos entre os ativos circulante ou não circulante Dependendo do setor a entidade pode ter alto valor em imobilizado no entanto outras setores podem apresentar alto valor no ativo realizável a longo prazo Por meio do balanço patrimonial o usuário pode avaliar a estrutura de capital da entidade terceiros passivo e capital próprio patrimônio líquido Com base na sua distribuição é possível avaliar o endividamento da companhia Ou seja conseguese identificar a dependência de recursos de terceiros ou de capital próprio para a aquisição de recursos Se a entidade utilizar capital de terceiros os usuários podem conhecer a composição dos vencimentos dos recursos de terceiros curto ou longo prazo Decisões inadequadas de estrutura de capital podem acarretar um alto custo de capital o que tornaria difícil a escolha de investimentos aceitáveis Uma boa gestão tem por objetivo a diminuição do custo de capital da entidade visando a encontrar facilmente investimentos aceitáveis que maximizem a riqueza dos proprietários sócios e acionistas Visão integrada das demonstrações contábeis 6 A análise do balanço patrimonial permite conhecer a capacidade de pa gamento da entidade isto é se há condições financeiras de cumprir os com promissos assumidos bem como se há equilíbrio financeiro e necessidade de investimento em capital de giro O capital de giro consiste nos recursos que serão utilizados para suprir as necessidades financeiras da entidade ao longo do tempo Esses recursos se encontram no caixa nas contas a receber no estoque etc Podese dizer que são os montantes necessários para que as atividades da empresa ocorram A DRE mensura o desempenho da entidade em um determinado período Assim os usuários podem verificar se a geração de resultados positivos ou negativos são consistentes ao longo do tempo A partir da DRE é possível verificar as contas receitas custos e despesas que impactaram no resultado líquido do período Os percentuais de custos e despesas em relação às receitas são mensurados a fim de identificar os maiores gastos ocorridos no exercício e buscar maneiras de minimizálos Dessa forma a entidade consegue otimizar o desempenho da entidade As empresas que possuem diferentes unidades de negócio podem por meio da DRE compreender a origem da receita natureza do produto ou do serviço Ademais se estão localizadas em diferentes localidades conseguem identificar as áreas com maiores ou menores receitas É importante ressaltar que determinados setores são impactados pela sazonalidade Assim por meio da DRE conseguese visualizar as oscilações do resultado ao longo do tempo A DRE permite portanto avaliar se a maior parte do resultado da entidade é originária das atividades fins venda de produtos ou prestação de serviços ou de outras atividades como por exemplo venda de ativo imobilizado e receita de equivalência patrimonial Outra informação que a entidade e os usuários conseguem analisar por meio da DRE é o montante de impostos que incidiram sobre a receita e o resultado A carga tributária ainda é um valor considerado alto pelas entidades sendo responsável pela redução de margem destas 7 Visão integrada das demonstrações contábeis A estrutura da DRE permite a análise de diferentes níveis de resultados bruto operacional e líquido A margem bruta representa o resultado imediato da entidade com suas atividades Nesse nível o usuário pode identificar a representatividade dos custos das mercadorias ou dos ser viços prestados A margem operacional mede o resultado operacional da entidade Aqui é possível avaliar o montante das despesas realizadas no período ou seja como elas impactaram sobre a receita líquida Por último a margem líquida compreende o resultado líquido da entidade após a dedução dos impostos e dos tributos Em geral os investidores analisam essa margem pois entidades que apresentam excelentes resultados podem gerar altos retornos O usuário pode combinar os dados apresentados no balanço patrimonial com a DRE e por meio dessas demonstrações os acionistas e sócios analisam a relação entre a rentabilidade e os recursos ativo e patrimônio líquido da entidade Isso permite que eles mensurem o grau de modo a saber se receberão alguma remuneração em relação aos recursos aplicados A administração das entidades precisa controlar e otimizar o seu ciclo empresarial desde o processo de gestão de estoques até a concessão de crédito aos clientes decorrente das vendas dos produtos ou serviços Assim eles utilizam tanto a DRE como o balanço patrimonial para mensurar indicadores de atividade Com isso eles conseguem gerenciar as oscilações ocorridas no capital de giro da entidade A DFC permite que os usuários avaliem se a capacidade de geração de recursos financeiros da entidade é consistente ao longo do tempo e se a entidade está consumindo mais caixa em vez de gerar Além disso por meio dela é possível compreender as atividades operacional financeira e de investimento que estão gerando ou consumindo caixa e equivalentes de caixa da entidade Ou seja por meio da DFC é possível ver o potencial de geração de caixa futuro para saldar compromissos com terceiros pagar dividendos e sanar empréstimos obtidos Desse modo a DFC permite que os usuários avaliem o valor presente dos fluxos futuros de caixa Além disso em conjunto com as demonstra ções contábeis ajuda a analisar as mudanças nos ativos líquidos de uma entidade e a calcular a taxa de conversão de lucro em caixa bem como sua Visão integrada das demonstrações contábeis 8 estrutura financeira liquidez e solvência e sua capacidade para modificar valores e prazos dos fluxos de caixa permitindo adaptação às mudanças e oportunidades SANTOS SCHMIDT 2011 A DRE mostra a eficiência operacional de uma entidade sob o regime de competência independentemente das entradas e saídas de caixa A DFC mostra a eficácia operacional de uma entidade sob o regime de caixa Dessa forma ao analisar as duas demonstrações o usuário verifica o estado financeiro da entidade sob os dois regimes Aplicação das análises horizontal e vertical para a interpretação da situação econômica e financeira da empresa Para auxiliar os usuários na análise das demonstrações contábeis podem ser aplicadas técnicas para compreender as tendências de uma conta ou grupo de contas de maneira rápida e simples a fi m de comparálas entre si e entre diferentes exercícios Essas técnicas são as chamadas análises horizontal e vertical A análise horizontal é uma técnica para examinar a evolução histórica dos valores que compõem o patrimônio da entidade e evidenciar a relação de cada conta das demonstrações contábeis em períodos consecutivos A comparação é feita por meio da visão horizontal dos percentuais ao longo dos períodos nas demonstrações Para a análise horizontal estabelecese uma base de referência período inicial em relação ao final considerando o exercício das contas consideradas na análise Para o cálculo do percentual utilizase a seguinte fórmula Análise horizontal Valor da conta final ano 2Valor da conta inicial ano 1 1 100 9 Visão integrada das demonstrações contábeis Exemplo 1 Uma companhia industrial apresentou o seguinte balanço patrimonial no ano 2 em reais Quadro 1 Ano 1 Ano 2 Análise horizontal Ativo 31200 35500 1378 Circulante 21900 24490 1183 Disponível 5350 6400 1963 Duplicatas a receber 6950 7200 360 Estoque 9600 10890 1344 Não circulante 9300 11010 1839 Realizável em longo prazo 1260 1480 1746 Investimento 2380 3570 5000 Imobilizado 3720 4460 1989 Intangível 1940 1500 2268 Passivo patrimônio líquido 31200 35500 1378 Circulante 5660 6320 1166 Fornecedores 2630 2720 342 Impostos a recolher 1420 1740 2254 Salários a pagar 1610 1860 1553 Não circulante 5800 4200 2759 Empréstimos e financiamentos 5800 4200 2759 Patrimônio líquido 19740 24980 2655 Capital social 14800 14800 000 Reservas de lucros 4940 10180 10607 Quadro 1 Balanço patrimonial referente ao Exemplo 1 Visão integrada das demonstrações contábeis 10 Com base no balanço patrimonial acima podese exemplificar o cálculo das seguintes contas Quadro 2 Ativo Ano 1 Ano 2 Análise horizontal Disponível 5350 6400 64005350 1 100 1963 Duplicatas a receber 6950 7200 72006950 1 100 360 Estoque 9600 10890 108909600 1 100 1344 Quadro 2 Cálculo das contas referentes ao Exemplo 1 A análise horizontal permite ver as maiores oscilações nas contas e nos grupos de contas Diante das informações fornecidas pelo balanço patrimonial o usuário pode perceber que houve aumento no ativo circulante em virtude do crescimento do disponível 1963 e dos estoques 1344 Houve também crescimento no ativo não circulante em consequência do aumento de 50 em investimentos e 1989 no ativo imobilizado Vale ressaltar que apesar do crescimento do ativo não circulante o intangível diminuiu 2268 que pode ter sido amortizado ou vendido Sobre o passivo observase aumento de 1166 no passivo circulante e redução de 2759 no passivo não circulante No passivo circulante há aumento de impostos a recolher de 2254 e 1553 em salários a pagar Podese inferir que a redução do passivo não circulante ocorreu devido à amortização do empréstimo de longo prazo O aumento de 2655 no patrimônio líquido devese ao aumento das reservas de lucros de 10607 A empresa também apurou a seguinte DRE no ano 2 em reais Quadro 3 Demonstração do resultado do exercício Ano 1 Ano 2 Análise horizontal Receita operacional líquida 75000 106000 4133 Custo das mercadorias vendidas 36000 55120 5311 Resultado bruto 39000 50880 3046 Despesas comerciais 12000 18160 5133 Quadro 3 DRE referente ao Exemplo 1 Continua 11 Visão integrada das demonstrações contábeis Com base na DRE acima podese exemplificar o cálculo das seguintes contas Quadro 4 Demonstração do resultado do exercício Ano 1 Ano 2 Análise horizontal Receita operacional líquida 75000 106000 10600075000 1 100 4133 Custo das mercadorias vendidas 36000 55120 5512036000 1 100 5311 Resultado bruto 39000 50880 5088039000 1 100 3046 Quadro 4 Cálculo das contas referentes ao Exemplo 1 Podese verificar por meio da da análise horizontal da DRE do ano 2 que houve aumento de 4133 na receita operacional líquida e de 5311 no custo das mercadorias vendidas As despesas comerciais tiveram um aumento 5133 assim como as despesas gerais e administrativas 4271 Houve Demonstração do resultado do exercício Ano 1 Ano 2 Análise horizontal Despesas gerais e administrativas 14000 19980 4271 Outras receitas e despesas 7640 6760 1152 Resultado antes das receitas e despesas financeiras 5360 5980 1157 Despesa financeira 4000 5000 2500 Receita financeira 5000 6000 2000 Resultado antes do Imposto de Renda e da Contribuição Social 6360 6980 975 Despesa com IR e CSLL 1420 1740 2254 Lucro líquido do exercício 4940 5240 607 Quadro 3 DRE referente ao Exemplo 1 Continuação Visão integrada das demonstrações contábeis 12 uma redução de 1152 em outras receitas e despesas e um aumento de 2254 na despesa com IRRJ e CSLL em virtude do aumento do resultado antes dos impostos Portanto a empresa aumentou seu resultado líquido em 607 A análise vertical tem por objetivo determinar o percentual de cada conta em relação ao todo que ela faz parte No balanço patrimonial a base é o ativo total e o total do passivo e do patrimônio líquido e na DRE receita operacional líquida Essa análise envolve uma visão de cima para baixo nas colunas das demonstrações indicando resultados em efeito cascata Observe que a análise vertical apresenta o quanto cada conta é importante em relação à demonstração financeira à qual pertence Ao comparar percentuais da própria entidade em períodos anteriores o usuário consegue inferir se há contas com proporções anormais A análise vertical pode ser calculada da seguinte forma Análise vertical Conta desejadaconta base 100 Exemplo 2 Uma companhia industrial apresentou o seguinte balanço patrimonial no ano 2 em reais Quadro 5 Ano 1 Análise vertical Ano 2 Análise vertical Ativo 31200 10000 35500 10000 Circulante 21900 7019 24490 6899 Disponível 5350 1715 6400 1803 Duplicatas a receber 6950 2228 7200 2028 Estoque 9600 3077 10890 3068 Não circulante 9300 2981 11010 3101 Realizável em longo prazo 1260 404 1480 417 Investimento 2380 763 3570 1006 Imobilizado 3720 1192 4460 1256 Intangível 1940 622 1500 423 Quadro 5 Balanço patrimonial referente ao Exemplo 2 Continua 13 Visão integrada das demonstrações contábeis Com base no balanço patrimonial acima podese exemplificar o cálculo das seguintes contas Quadro 6 Ano 1 Análise vertical Ano 2 Análise vertical Ativo 31200 10000 35500 10000 Circulante 21900 2190031200 100 7019 24490 2449035500 100 6899 Disponível 5350 535031200 100 1715 6400 640035500 100 1803 Duplicatas a receber 6950 695031200 100 2228 7200 720035500 100 2028 Estoque 9600 960031200 100 3077 10890 1089035500 100 3068 Quadro 6 Cálculo das contas referentes ao Exemplo 2 Ano 1 Análise vertical Ano 2 Análise vertical Passivo patrimônio líquido 31200 10000 35500 10000 Circulante 5660 1814 6320 1780 Fornecedores 2630 843 2720 766 Impostos a recolher 1420 455 1740 490 Salários a pagar 1610 516 1860 524 Não circulante 5800 1859 4200 1183 Empréstimos e financiamentos 5800 1859 4200 1183 Patrimônio líquido 19740 6327 24980 7037 Capital social 14800 4744 14800 4169 Reservas de lucros 4940 1583 10180 2868 Quadro 5 Balanço patrimonial referente ao Exemplo 2 Continuação Visão integrada das demonstrações contábeis 14 Por meio da análise vertical da empresa podese perceber que no ano 1 o ativo circulante representa 7019 sobre o ativo total composto por 3077 do estoque 2228 das duplicatas a receber e 1715 de disponível No ano 2 o ativo circulante ainda apresenta uma participação 6899 representativa em relação ao ativo total e suas contas praticamente mantiveram a distribuição apresentada no ano 1 O ativo não circulante é responsável por 2891 sobre o ativo total e podese dizer que o imobilizado possui o maior percentual 1192 No ano 2 esse grupo não apresenta aumento considerável entretanto observase o aumento dos investimentos e podese afirmar que o imobilizado mantém a sua distribuição No ano 1 o passivo circulante representa 1814 em relação ao total do passivo e do patrimônio líquido e o ativo não circulante 1859 Em relação ao ano 2 esses grupos tiveram pequena redução 1780 e 1183 respectiva mente em virtude da redução na conta de fornecedores e da amortização de empréstimos financeiros em longo prazo O patrimônio líquido é responsável por 6327 sobre o total no ano 1 composto por 4744 do capital social e 1583 da reserva de lucros No ano 2 houve aumento desse grupo em consequência do aumento da reserva de lucros A empresa também apurou a seguinte DRE no ano 2 em reais Quadro 7 Demonstração do resultado do exercício Ano 1 Análise vertical Ano 2 Análise vertical Receita operacional líquida 75000 10000 106000 10000 Custo das mercadorias vendidas 36000 4800 55120 5200 Resultado bruto 39000 5200 50880 4800 Despesas comerciais 12000 1600 18160 1713 Despesas gerais e administrativas 14000 1867 19980 1885 Outras receitas e despesas 7640 1019 6760 638 Resultado antes das receitas e despesas financeiras 5360 715 5980 564 Despesa financeira 4000 533 5000 472 Receita financeira 5000 667 6000 566 Quadro 7 DRE referente ao Exemplo 2 Continua 15 Visão integrada das demonstrações contábeis Com base na DRE acima podese exemplificar o cálculo das seguintes contas Quadro 8 Demonstração do resultado do exercício Ano 1 Análise vertical Ano 2 Análise vertical Receita opera cional líquida 75000 10000 106000 10000 Custo das mercadorias vendidas 36000 3600075000100 4800 55120 55120106000100 5200 Resultado bruto 39000 3900075000100 5200 50880 50880106000100 4800 Quadro 8 Cálculo das contas referentes ao Exemplo 2 Na análise vertical da DRE do ano 1 podese observar que o custo da mercadoria vendida é responsável por 4800 da receita operacional líquida acarretando margem bruta de 5200 No ano 2 o custo da mercadoria vendida teve um leve aumento representando 5200 da receita operacional líquida o que diminuiu a margem bruta 4800 No ano 1 as despesas representam 4485 16 das despesas com vendas 1867 de despesas gerais e admi Demonstração do resultado do exercício Ano 1 Análise vertical Ano 2 Análise vertical Resultado antes do Imposto de Renda e da Contribuição Social 6360 848 6980 658 Despesa com IR e CSLL 1420 189 1740 164 Lucro líquido do exercício 4940 659 5240 494 Quadro 7 DRE referente ao Exemplo 2 Continuação Visão integrada das demonstrações contábeis 16 nistrativas e 1019 de outras receitas e despesas No ano seguinte há uma pequena redução nessas contas em virtude da queda percentual das outras receitas e despesas Diante desses dados a empresa apurou uma margem líquida de 659 no ano 1 e de 494 no ano 2 BORINELLI M L PIMENTEL R C Contabilidade para gestores analistas e outros pro fissionais de acordo com os pronunciamentos do CPC e IFRS São Paulo Atlas 2017 BRASIL Lei no 6404 de 15 de dezembro de 1976 Dispõe sobre as Sociedades por Ações Diário Oficial da União 17 dez 1976 Disponível em httpwwwplanaltogov brccivil03leisl6404consolhtm Acesso em 14 ago 2019 BRASIL Lei no 11638 de 28 de dezembro de 2007 Altera e revoga dispositivos da Lei no 6404 de 15 de dezembro de 1976 e da Lei no 6385 de 7 de dezembro de 1976 e estende às sociedades de grande porte disposições relativas à elaboração e divul gação de demonstrações financeiras Diário Oficial da União 28 dez 2007 Disponível em httpwwwplanaltogovbrccivil03ato200720102007leil11638htm Acesso em 14 ago 2019 CFC Resolução no 118509 Diário Oficial da União 15 set 2009 Disponível em http wwwcfcorgbrsiswebsredocsRES1185doc Acesso em 14 ago 2019 COMITÊ DE PRONUNCIAMENTOS CONTÁBEIS CPC 26 R1 apresentação das Demonstra ções Contábeis 2011 Disponível em httpstaticcpcaatbcombrDocumentos312 CPC26R1rev2013pdf Acesso em 14 ago 2019 SANTOS J L et al Manual de práticas contábeis aspectos societários e tributários 3 ed São Paulo Atlas 2015 SANTOS J L SCHMIDT P Contabilidade societária 4 ed São Paulo Atlas 2011 Leituras recomendadas PADOVEZE C L Introdução à contabilidade com abordagem para não contadores 2 ed São Paulo Cengage Learning 2015 SOUZA A F Análise financeira das demonstrações contábeis na prática São Paulo Tre visan Editora 2015 17 Visão integrada das demonstrações contábeis Encerra aqui o trecho do livro disponibilizado para esta Unidade de Aprendizagem Na Biblioteca Virtual da Instituição você encontra a obra na íntegra Conteúdo