PIM V Agronegocio - Guia Completo para Elaboracao do Projeto Integrado Multidisciplinar

Prof Tiago Davi Orientação do PIM V O que é Para que serve Como elaborar Projeto Integrado Multidisciplinar V Agronegócio Proporcionar ao aluno a possibilidade de desenvolver um levantamento das características e das práticas organizacionais de uma empresa com relações no agronegócio em suas aplicações organizacionais elaborando um PIM que resulte na pesquisa exploratória Proporcionar condições para que o aluno desenvolva de maneira prática os conhecimentos teóricos adquiridos colaborando no processo de ensinoaprendizagem Proporcionar a experiência das dificuldades e das vantagens existentes na implantação na execução e na avaliação dos modelos administrativos e observar a integração multidisciplinar fortalecendo a visão de si Enlace entre observação prática e teoria estudada PIM V Objetivos específicos O aluno eou grupo composto de até seis pessoas sendo alunos matriculados no mesmo curso deverá escolher uma empresa real que tenha relação com o Agronegócio Obs recomendase que sejam escolhidas empresas de capital aberto negociadas em Bolsa de Valores normalmente ou que disponibilizem as informações necessárias para a atividade proposta O aluno deverá buscar uma empresa que atue no ramo produtivo e demonstrar de modo claro e objetivo como está estruturada a cadeia produtiva começo meio e fim dessa empresa PIM V Empresa Necessário seguir certos padrões para facilitar a compreensão do leitor 15 a 20 páginas fonte Arial ou Times tamanho 12 espaçamento 15 e margens de 2 e 3 cm PIM V Estruturação Elementos prétextuais Capa Resumo Sumário Elementos textuais Introdução Desenvolvimento Conclusão Elementos póstextuais Referências Abordar obrigatoriamente o que se pede em cada uma das disciplinas estudadas Cadeias Produtivas I Matemática Financeira Movimentação e Armazenagem PIM V Disciplinas estudadas O conceito de cadeia produtiva foi desenvolvido como instrumento de visão sistêmica A análise prospectiva se apoia na premissa da complexidade e na necessidade de explorar e entender essa teia de relações complexas para se estabelecer possíveis alternativas de futuro Apresentar passo a passo a cadeia produtiva visão sistêmica PIM V Cadeias Produtivas I CADEIA PRODUTIVA EXTRAÇÃO de minerais não ferrosos FABRICAÇÃO de vidros usinas de base TRANSFORMAÇÃO de vidros Construção civil construtoras e vidraçarias Indústria automotiva Indústria moveleira Indústria de linha branca Fonte adaptado de httpsptstaticz dnnetfilesd2eb442824bfe3b5ec7da9585524bdcdc56jpg acesso 11072022 Fazer análises financeiras da empresa com relação à correção monetária do dinheiro prospecção de novos mercados análise de viabilidade econômica identificação de alternativas de captação de recursos etc PIM V Matemática Financeira Analisar como a empresa faz sua movimentação de mercadoria e distribuição das cargas propondo soluções para aumentar sua produtividade no que diz respeito à movimentação e à armazenagem PIM V Movimentação e Armazenagem Fonte autoria própria Individual ou em grupo com no máximo 6 integrantes Se PIM em grupo somente um integrante líder do grupo deverá inserir os demais alunos no sistema de entrega Entrega via Área do Aluno Trabalhos Acadêmicos Atenção ao período de entrega definido no Calendário Acadêmico do curso Finalizado o período de entrega não será permitido o envio de novos arquivos Enviar arquivo em pdf para manter formatação original PIM V Informações básicas PIM deve ser autoral Arquivos em formato de imagemescaneados não são permitidos A nota mínima para a aprovação no PIM é 60 seis Para ver a nota obtida e a devolutiva feita pelo corretor utilize o sistema Trabalhos Acadêmicos mesmo utilizado para o envio Se na condição de disciplina PIM Regular a nota obtida no PIM incide sobre o cálculo da média final de todas as disciplinas estudadas no bimestre Contate os tutores a distância do curso pelo telefone 0800 010 9000 ou pela Central de Atendimento ao Aluno PIM V Informações básicas A leitura atenta e detalhada do Manual do PIM V é um dos melhores caminhos para a elaboração de um bom PIM É de extrema importância a leitura dos livrostextos das disciplinas que compõem o PIM V Consulta de livros e de materiais complementares disponíveis no AVA em Bibliotecas Biblioteca Virtual eou Minha Biblioteca Muita atenção ao enviar o arquivo final para correção a troca do arquivo enviado é permitida somente se i Dentro do período de entrega ii Arquivo ainda não corrigido Participe do fórum de discussão para tirar as dúvidas com o professor orientador e também para formar os grupos Dicas para elaborar um bom PIM ATÉ A PRÓXIMA UNIP UNIVERSIDADE PAULISTA NOME DO CURSO NOME DO ALUNO PROJETO INTEGRADOR MULTIDISCIPLINAR V JBS SA CIDADE 2023 2 UNIP UNIVERSIDADE PAULISTA NOME DO CURSO NOME DO ALUNO PROJETO INTEGRADOR MULTIDISCIPLINAR V JBS SA Projeto Integrado Multidisciplinar para obtenção do título de tecnólogo em nome do curso apresentado à Universidade Paulista UNIP EaD Orientador a CIDADE 2023 3 RESUMO Este Projeto Integrador Multidisciplinar abordou a empresa JBS uma das maiores empresas do mundo no setor de alimentos com operações em diversos países e uma cadeia produtiva extensa e complexa O projeto foi dividido em três capítulos principais Para isso será utilizado o aprendizado adquirido nas disciplinas de cadeia produtiva matemática financeira movimentação e armazenagem As conclusões adquiridas serão apresentadas conforme os detalhes adquiridos na análise Keywords JBS Cadeia Produtiva Matemática Financeira Movimentação e Armazenagem 4 ABSTRACT This Multidisciplinary Integrator Project addressed the company JBS one of the largest companies in the world in the food sector with operations in several countries and an extensive and complex production chain The project was divided into three main chapters For this the learning acquired in the disciplines of production chain financial mathematics movement and storage will be used As acquired will be acquired as per the details acquired in the analysis Keywords JBS Productive chain Financial math Handling and Storage 5 SUMÁRIO UNIP UNIVERSIDADE PAULISTA1 PROJETO INTEGRADOR MULTIDISCIPLINAR V2 JBS SA2 1 INTRODUÇÃO7 2 DESENVOLVIMENTO8 21 Cadeia Produtiva8 211 MATÉRIAPRIMA E CRIAÇÃO ANIMAL9 212 INDUSTRIALIZAÇÃO10 213 COMERCIALIZAÇÃO11 22 Matemática Financeira12 211 CORREÇÃO MONETÁRIA12 212 PROSPECÇÃO DE NOVOS MERCADOS13 223 ANÁLISE DE VIABILIDADE ECONÔMICA15 224 IDENTIFICAÇÃO DE ALTERNATIVAS DE CAPTAÇÃO DE RECURSOS16 23 Movimentação e Armazenagem18 231 LOGÍSTICA DE SUPRIMENTOS E PRODUÇÃO18 232 LOGÍSTICA DE DISTRIBUIÇÃO19 3 CONSIDERAÇÕES FINAIS22 REFERÊNCIA BIBLIOGRÁFICA23 1 INTRODUÇÃO6 2 DESENVOLVIMENTO7 21 Cadeia Produtiva7 211 MATÉRIAPRIMA E CRIAÇÃO ANIMAL8 212 INDUSTRIALIZAÇÃO9 213 COMERCIALIZAÇÃO9 6 22 Matemática Financeira11 211 CORREÇÃO MONETÁRIA11 212 PROSPECÇÃO DE NOVOS MERCADOS12 223 ANÁLISE DE VIABILIDADE ECONÔMICA14 224 IDENTIFICAÇÃO DE ALTERNATIVAS DE CAPTAÇÃO DE RECURSOS15 23 Movimentação e Armazenagem16 231 LOGÍSTICA DE SUPRIMENTOS E PRODUÇÃO17 232 LOGÍSTICA DE DISTRIBUIÇÃO18 3 CONSIDERAÇÕES FINAIS21 REFERÊNCIA BIBLIOGRÁFICA22 7 1 INTRODUÇÃO Este projeto integrador multidisciplinar tem como objetivo principal analisar a estrutura da cadeia produtiva da JBS SA uma das maiores empresas de alimentos do mundo Com sede no Brasil a empresa possui operações em diversos países e uma cadeia produtiva extensa e complexa Para isso serão utilizados conhecimentos das disciplinas de Cadeias Produtivas Matemática Financeira e Movimentação e Armazenagem Portanto o objetivo desta pesquisa é apresentar uma análise completa da JBS abordando diferentes aspectos de sua cadeia produtiva bem como sua situação financeira e estratégias de mercado Desse modo esperase que este projeto integrador multidisciplinar possa contribuir para o aprimoramento dos conhecimentos dos estudantes envolvidos nas disciplinas citadas além de expandir as percepções dos aprendizados em uma empresa de grande porte 8 2 DESENVOLVIMENTO 21 Cadeia Produtiva Conforme Arbage e Reys 2009 há três níveis ou segmentos perfeitamente identificáveis que fazem parte da Cadeia Produtiva a produção das matériasprimas a industrialização e a comercialização Ainda a importância da cadeia produtiva da agricultura no Brasil está em sua responsabilidade de ser 55 do Produto Interno Bruto e 32 das exportações e 17 do emprego OECD 2013 apud LEÃO VASCONCELLOS 2015 Nesse caso analisase a JBS uma empresa multinacional que atua no setor de proteína animal incluindo carne bovina suína de frango e de cordeiro bem como subprodutos de origem animal como couro e biodiesel A cadeia produtiva da JBS é composta por várias etapas interligadas que vão desde a aquisição de matériasprimas até a distribuição dos produtos A JBS além de se beneficiar das condições favoráveis propiciadas pelos recursos do país também pôde se beneficiar do amplo mercado local bem como do crescimento acentuado desse mercado nas últimas décadas Ademais a JBS controla todos os elos da cadeia produtiva desde o confinamento do gado até sua comercialização SPOHR SILVEIRA 2012 Logo a cadeia produtiva é exemplificada abaixo Figura 1 Cadeia produtiva da Friboi uma das empesas da JBS Fonte FRIBOI sd 9 211 MATÉRIAPRIMA E CRIAÇÃO ANIMAL A matériaprima e a criação animal são aspectos essenciais da cadeia produtiva da JBS garantindo seu status como uma das maiores produtoras de carne do mundo A empresa possui diversas unidades produtivas em todo o mundo onde realiza a criação e o abate de animais para a produção de carne bovina suína de frango e outros produtos relacionados a alimentação Para isso a JBS adota uma abordagem sustentável em relação à criação animal buscando minimizar o impacto ambiental de suas operações e garantir o bemestar dos animais em suas unidades produtivas Assim a empresa investe em tecnologia e inovação para melhorar a qualidade e a eficiência de sua produção ao mesmo tempo em que mantém práticas responsáveis de criação animal Todo esse processo é garantido por programas de monitoramento e rastreamento de seus fornecedores de matériaprima com o objetivo de garantir que a criação animal seja realizada de forma responsável e sustentável Além disso a JBS tem investido em programas de certificação de suas operações como o Programa Nacional de Rastreabilidade da Carne Bovina PNRC no Brasil e o Programa Global de Qualidade e Segurança Alimentar GPASS em outras regiões do mundo A Companhia informou que a rastreabilidade da cadeia produtiva de bovinos do nascimento até o abate somente é possível ser realizada com acesso à totalidade das Guias de Trânsito Animal GTA para a identificação da cadeia de fornecedores indiretos No entanto informa que a GTA não é pública e é de uso exclusivo do Ministério da Agricultura Pecuária e Abastecimento MAPA e que atua em alguns Grupos de Trabalho para discussão do tema como Grupo de Trabalho da Pecuária Sustentável coordenado pelo Ministério do Meio Ambiente 2017 2018 Grupo de Trabalho de Fornecedores Indiretos na Pecuária Brasileira GTFI formado por stakeholders nacionais e internacionais da cadeia da Pecuária GRANT THORTHON 2019 Todo gado vem de fazendas monitoradas diariamente por satélites para evitar o desmatamento através do controle a distância Também aproveitase para tomar cuidado e respeitar a área de produção em terras indígenas ou áreas protegidas e com trabalho escravo 10 Ainda a JBS tem uma grande presença na cadeia produtiva de grãos e cereais uma vez que a alimentação dos animais é uma etapa crítica na criação animal Para isso faz uso de unidades produtivas para a produção de alimentos desses animais além de realizar a compra de insumos agrícolas de produtores locais em diversas regiões do mundo 212 INDUSTRIALIZAÇÃO A etapa de industrialização envolve o abate e processamento da carne bem como o armazenamento e distribuição dos produtos acabados A produção pecuária é seguida pelas fábricas que recebem em média 170 auditorias por ano que garantem maior segurança para os produtos que vão para a sua mesa Para isso conforme apontado no sie da Friboi sd empesa pertencente a JBS a produção adota tanto para o mercado brasileiro quanto para a exportação mais rigorosos padrões de qualidade No processo de abate e processamento da carne a JBS segue rigorosos padrões de qualidade e segurança alimentar utilizando etapas produtivas modernas e equipadas com tecnologia de ponta para garantir a eficiência e segurança do processo produtivo Além disso segue as normas e regulamentações das agências sanitárias nacionais e internacionais garantindo a qualidade e segurança dos produtos para os consumidores Só trabalham com fornecedores de confiança adeptos de boas práticas nas fazendas parceiras através de um sistema de monitoramento geoespacial Já a água utilizada nos processos industriais da JBS no Brasil é destinada a estações próprias de tratamento de efluentes FRIBOI sd auxiliando a reduzir emissões de gases que causam o aquecimento global do planeta e também possibilitando o reaproveitamento de resíduos como sebo e outros Priorizamos fontes renováveis e investimos em equipamentos eficientes para economia de recursos A tecnologia a vácuo que consiste na retirada de oxigênio de dentro da embalagem garante a validade do produto se mantido na temperatura ideal As caixas de papelão são de uso exclusivo para acondicionamento de produtos já embalados A temperatura é monitorada durante todo o transporte para garantir o padrão de qualidade até a entrega no cliente Os laboratóriosreferência para análises de qualidade de produto A cada ano são realizadas cerca de 660 mil verificações 11 com um sistema de monitoramento online de todos os indicadores de qualidade garantindo os processos da fábrica FRIBOI sd 213 COMERCIALIZAÇÃO Por fim a comercialização é fundamental para a cadeia produtiva da JBS Após o processamento da matériaprima animais no caso da empresa os produtos são comercializados em diferentes mercados seja no mercado interno ou externo Para isso a empresa conta com uma estratégia de diversificação de mercados buscando sempre expandir sua atuação em novas regiões geográficas e em novos segmentos de mercado Para o setor nacional a JBS é líder no mercado de carne bovina contando com uma forte atuação nos mercados agropecuários Já na esfera internacional a empresa se destaca na exportação de seus produtos para mais de 150 países incluindo Estados Unidos Europa Ásia e Oriente Médio Também fora do aspecto da venda de produtos in natura a JBS possui uma divisão de produtos processados que inclui linhas de hambúrgueres salsichas carnes temperadas e pratos prontos Essa divisão tem ganhado cada vez mais importância dentro da empresa representando uma fonte de receita adicional e uma forma de atender a diferentes necessidades e preferências dos consumidores A JBS também possui uma estratégia de verticalização de suas operações buscando atuar em diferentes etapas da cadeia produtiva desde a criação de animais até a comercialização de produtos Na esfera de vendas e marketing aplica uma rede para seus produtos incluindo equipes dedicadas a cada segmento de mercado varejo food service exportação entre outros Para isso a empresa utiliza estratégias de marketing para promover seus produtos e desenvolver relacionamentos com os clientes em todo o mundo Também fazem uso de pesquisas e desenvolvimento para melhorar a qualidade e a eficiência de seus processos produtivos bem como para desenvolver novos produtos e tecnologias Por fim utiliza uma imagem de sustentabilidade e responsabilidade social aplicando iniciativas voltadas para a sustentabilidade e a responsabilidade social incluindo programas de monitoramento ambiental e social práticas de gestão sustentável da cadeia produtiva entre outras ações 12 É responsabilidade dos supermercados garantirem a temperatura ideal para a conservação dos produtos no recebimento na expedição da loja no armazenamento e na exposição nas gôndolas e no balcão do açougue O QR code nas embalagens direciona para um site com a lista de fazendas de onde vem a carne FRIBOI sd Assim sendo observase que a cadeia produtiva da JBS é bastante complexa e interligada envolvendo diversas etapas e áreas de atuação 22 Matemática Financeira A partir dos dados do mercado aberto disponibilizados nos relatórios de investidores da JBS analisouse os aspectos financeiros da empresa 211 CORREÇÃO MONETÁRIA A inflação é um fenômeno econômico que afeta todas as empresas especialmente aquelas que operam em setores que dependem de commodities Isso porque a inflação afeta o poder de compra da moeda e consequentemente os preços dos produtos e serviços No caso da JBS que atua na produção e processamento de proteína animal a inflação pode impactar os custos de produção afetando a margem de lucro da empresa Desse modo a correção monetária é um fator importante a ser considerado na análise financeira da empresa justamente por lidar com grandes volumes de dinheiro em diferentes moedas e precisa estar atenta às variações cambiais e inflacionárias Em suma a correção monetária é um ajuste financeiro do valor da moeda brasileira o Real em relação às moedas que circulam em outros países e à inflação que influencia no poder de compra da população BANCO PAN sd Tabela 1 Evolução do lucro líquido da JBS com correção monetária nos últimos cinco anos Ano Lucro Líquido em R milhões Índice de Correção Monetária Lucro Líquido Ajustado em R milhões 2017 1888 10193 1927 2018 2099 10401 2181 2019 6099 10444 6373 13 2020 4601 10582 4872 2021 4381 11091 4863 Fonte Elaborado pelo autor 2023 Como pode ser observado na tabela a correção monetária tem um impacto significativo no lucro líquido da empresa uma vez que as variações cambiais e inflacionárias podem influenciar o valor dos ativos e passivos da empresa causando consequentemente o resultado financeiro Desse modo para contornar a situação e as variações a JBS adota estratégias de gestão financeira como a utilização de instrumentos financeiros de hedge que permitem protegerse contra as variações cambiais e de juros como também procurando novos mercados e oportunidades de negócio o que ajuda a diversificar sua fonte de receitas e reduzir a exposição a riscos financeiros Ainda para se proteger dos efeitos da inflação aplicase indexadores em seus contratos de fornecimento e vendas como referência para correção monetária de valores e os corrigir monetariamente de forma que estejam alinhados com a inflação Junto aplicase a realização de hedge cambial por meio de contratos de câmbio para protegerse das variações que possam impactar seus negócios Essa preocupação está ligada as flutuações cambiais devida suas operações em outros países Assim o hedge cambial auxilia a fixar o valor das moedas em que realiza suas operações evitando assim prejuízos decorrentes de desvalorizações cambiais 212 PROSPECÇÃO DE NOVOS MERCADOS Antes de analisar como a prospecção de novos mercados da JBS funciona devese entender o que é primeiramente Prospectar de acordo com o dicionário online de Português é lat prospectare vint 1 Exercer as funções de prospector vtd 2 Explorar uma região à procura de jazidas de minério vtd 3 Fazer sondagens ou ensaios em uma mina ou jazida de minério para determinar o seu provável valor Var prospetar Fazendo um paralelo da definição da palavra prospectar para a prospecção de mercado analiso que um prospector seria um visionário empenhado em descobrir novos rumos novos mercados PEREIRA 2011 Desse modo a prospecção de novos mercados é uma estratégia importante para a JBS uma vez que a empresa atua em um setor que tem demanda global A 14 empresa tem operações em mais de 190 países e está constantemente buscando novas oportunidades de negócios para expandir sua atuação Para prospecção de novos mercados a JBS adota uma abordagem estratégica que envolve a análise cuidadosa das tendências do mercado a identificação de oportunidades de negócios e a criação de planos de expansão específicos para cada mercado Assim sendo realizase um amplo acompanhamento da aquisição de empresas locais para traçar o conhecimento local e das relações já estabelecidas pela empresa adquirida permitindo uma rápida expansão da sua atuação em novos mercados Ainda se faz uso se investe em pesquisa e desenvolvimento para adaptar seus produtos e serviços às necessidades específicas de cada mercado Por fim aplicase a diversificação dos seus negócios buscando atuar em diferentes segmentos do setor de alimentos como carnes lácteos e alimentos processados Essa estratégia permite que a empresa amplie sua atuação em novos mercados e se torne mais resiliente a variações do mercado Desse modo a JBS conquistou e aproveitou oportunidades de mercado seja por meio da diversificação de produtos ou da entrada em novas regiões geográficas A seguir são apresentados como a JBS tem prospectado novos mercados nos últimos anos Tabela 2 Prospecção de novos mercados da JBS Mercado Estratégia China A JBS tem investido fortemente na entrada no mercado chinês que é o maior mercado consumidor de carne do mundo A empresa possui unidades de processamento na China e tem fechado acordos comerciais para exportar seus produtos para o país Oriente Médio A JBS tem investido na construção de novas unidades de processamento no Oriente Médio para atender à demanda local por carne halal A empresa já possui unidades no Egito Emirados Árabes Unidos e Arábia Saudita e está buscando expandir sua atuação na região Europa A JBS adquiriu empresas na Europa nos últimos anos buscando consolidar sua posição no mercado europeu de carnes Em 2015 15 a empresa adquiriu a Moy Park uma das maiores produtoras de carne de aves do Reino Unido e da Irlanda Em 2020 a empresa anunciou a aquisição da Vivera uma das maiores produtoras de proteína vegetal da Europa Produtos processados A JBS tem investido na diversificação de seus produtos buscando atender às diferentes necessidades e preferências dos consumidores A empresa possui uma divisão de produtos processados que inclui linhas de hambúrgueres salsichas carnes temperadas e pratos prontos A empresa tem buscado expandir sua atuação nesse segmento lançando novos produtos e investindo em marketing e publicidade Fonte Elaborado pelo autor 2023 223 ANÁLISE DE VIABILIDADE ECONÔMICA Conforme Parmais 2017 a análise de viabilidade econômica e financeira é um estudo que visa a medir ou analisar se um determinado investimento é viável ou não isto é comparar os retornos que poderão ser obtidos com os investimentos demandados para decidir a sua viabilidade A JBS é uma empresa que tem uma estrutura complexa de investimentos com diversos projetos de investimento em diferentes áreas de negócios Para avaliar a viabilidade econômica desses projetos utilizam uma série de critérios e metodologias específicas Um dos critérios mais importantes utilizados pela JBS na análise de viabilidade econômica de seus projetos é a taxa interna de retorno TIR A TIR é um indicador que mede a rentabilidade de um investimento e representa a taxa de juros que iguala o valor presente dos fluxos de caixa futuros do projeto com o valor presente do investimento inicial A JBS também utiliza outros indicadores financeiros como o valor presente líquido VPL e o payback para avaliar a atratividade dos projetos Além disso empregase a leitura do potencial de crescimento do mercado a concorrência as barreiras regulatórias e o risco do projeto Para gerenciar seus investimentos aplicam uma série de ferramentas e metodologias incluindo a análise de sensibilidade que permite avaliar como a 16 rentabilidade do projeto é afetada por mudanças em variáveischave como o preço das commodities ou a demanda do mercado Também definese o planejamento estratégico que envolve a marca de metas e objetivos claros para cada projeto e a criação de um plano de ação para alcançálos Em uma análise geral os principais indicadores financeiros da JBS nos últimos três anos Tabela 3 Indicadores Financeiros da JBS nos Últimos Três Anos Indicador Financeiro 2020 2019 2018 Lucro Líquido em R bilhões 46 61 34 Retorno sobre o Patrimônio Líquido ROE 153 231 155 Fluxo de Caixa Livre em R bilhões 102 67 98 Fonte Elaborado pelo autor 2023 Os dados apresentados na tabela indicam que a JBS possui uma boa capacidade de geração de lucros e retornos financeiros em seus investimentos O lucro líquido da empresa tem se mantido em patamares elevados indicando uma boa rentabilidade dos negócios da empresa O ROE também tem se mantido em patamares elevados indicando uma boa eficiência no uso do capital Por fim o fluxo de caixa livre da empresa está em patamares elevados indicando uma boa capacidade de geração de caixa para a empresa também podendo ser utilizado para financiar investimentos futuros pagar dividendos aos acionistas ou reduzir o endividamento da empresa 224 IDENTIFICAÇÃO DE ALTERNATIVAS DE CAPTAÇÃO DE RECURSOS A diversificação é essencial para que se consiga atingir a sustentabilidade financeira das organizações Ela deve ser estipulada a partir das alternativas de captação de recursos entendendo a estrutura de capital da empresa e suas necessidades financeiras de curto e longo prazo A JBS possui uma estrutura de capital composta por dívida e patrimônio líquido sendo que em 2020 o endividamento da empresa correspondia a cerca de 44 vezes o EBITDA lucro antes de juros impostos depreciação e amortização 17 Dentre as alternativas de captação de recursos disponíveis para a JBS destacase a emissão de dívida onde a empresa pode Tabela 4 Alternativas de Captação de Recursos da JBS Alternativa de Captação de Recursos Descrição Emissão de Ações A JBS já realizou diversas emissões de ações no mercado com o objetivo de levantar recursos para investimentos em novos projetos e para redução do endividamento Emissão de Títulos de Dívida A empresa também realiza emissões de títulos de dívida como debêntures e bonds com o objetivo de captar recursos de longo prazo para financiar suas operações Empréstimos Bancários A JBS possui acordos de empréstimo com diversos bancos nacionais e internacionais com o objetivo de financiar suas atividades operacionais e investimentos Parcerias Estratégicas A empresa pode estabelecer parcerias estratégicas com outras empresas ou investidores com o objetivo de captar recursos e alavancar novos negócios Venda de Ativos A JBS já realizou a venda de ativos não estratégicos como unidades de processamento ou participações em outras empresas com o objetivo de levantar recursos e reduzir o endividamento Fonte Elaborado pelo autor 2023 Todas as decisões de financiamento impactam diretamente na geração de valor para os acionistas uma vez que a escolha da estrutura de capital adequada pode reduzir o custo de capital da empresa e aumentar sua rentabilidade Tendo isso em mente a JBS avalia criteriosamente as alternativas de captação de recursos disponíveis e busque uma estrutura de capital equilibrada e eficiente 18 23 Movimentação e Armazenagem Conforme A Robustec 2019 a logística no agronegócio é um diferencial competitivo de muita importância e que auxilia na agilidade nos processos e operações do setor Desse modo os sistemas de armazenagem e movimentação são essenciais para reduzir ao máximo a quantidade de itens armazenados trabalhando com exatidão para que a empresa não tenha problemas com sua produtividade FABRIMETAL ARMAZENAGEM 2018 Analisase então as questões de movimentação e armazenagem da JBS 231 LOGÍSTICA DE SUPRIMENTOS E PRODUÇÃO Começando pela Logística de Suprimentos da JBS é possível destacar que sua importância ao permitir o fluxo contínuo e eficiente de insumos para a produção de alimentos Desse modo efetivase diferentes unidades produtivas de insumos em diferentes regiões do país visando a redução de custos logísticos e o aumento da eficiência no processo de suprimento Os insumos utilizados incluem principalmente ração animal medicamentos e embalagens Para garantir a disponibilidade destes materiais garantese uma conexão entre os sistemas mas por meio da gestão integrada monitorada podendo controlar o estoque de insumos Dessa forma os gestores podem planejar e programar a produção de alimentos com antecedência evitando atrasos ou interrupções no processo produtivo A movimentação e armazenagem de insumos é realizada por meio de diferentes modalidades de transporte como rodoviário ferroviário e marítimo dependendo da origem e da quantidade dos materiais A JBS utiliza parceiros logísticos especializados para garantir a segurança e a eficiência no transporte dos insumos Já a gestão de estoques de insumos é garantida pela gestão de estoques e inventário para monitorar a disponibilidade dos materiais e realizar os pedidos de compra com antecedência evitando faltas ou excessos de estoque A logística de produção ou logística integrada engloba as todas as atividades relacionadas ao desenvolvimento de produtos que vão abastecer o mercado A Logística de Produção da JBS segue o uso da solução de eLearning da 19 OpenTech como de garantir a eficiência e a qualidade do processo produtivo desde o recebimento dos insumos até a expedição dos produtos A movimentação e armazenagem dos insumos dentro das unidades produtivas é realizada por meio de equipamentos e tecnologias de automação que permitem uma movimentação e armazenagem mais eficientes reduzindo os custos e os riscos de acidentes A parceria entre as empresas permite à líder mundial em processamento de carnes fazer o monitoramento total de suas viagens desde a coleta da mercadoria até a entrega no destino final com ganhos em produtividade eficiência e qualidade LAVINA 2016 Na etapa de produção propriamente dita a JBS adota tecnologias avançadas de processamento de alimentos garantindo a qualidade e a segurança dos produtos sendo monitoradas em tempo real por sistemas de automação permitindo a rápida identificação e correção de possíveis falhas A gestão de estoques de produtos em processo e produtos acabados também é uma atividade crítica na Logística de Produção da JBS A empresa utiliza sistemas de gestão integrada para monitorar e controlar o estoque de produtos em todas as etapas da produção visando a redução de custos e a maximização da eficiência Por fim incluise a expedição dos produtos para a distribuição Essa etapa é realizada com o apoio de parceiros logísticos especializados que garantem a segurança e a eficiência no transporte dos produtos para os clientes 232 LOGÍSTICA DE DISTRIBUIÇÃO A Logística de Distribuição da JBS é responsável por garantir que os produtos cheguem aos clientes finais de forma rápida segura e eficiente para isso emprega se tecnologias avançadas para atender às demandas dos clientes em todo o mundo Em 2015 concluíram a implantação do sistema WMS Warehouse Management System em AnhangueraSP Nova Santa RitaRS Cabo de Santo AgostinhoPE e AquirazCE A ferramenta ajuda em todo o gerenciamento de armazenagem para melhorar a gestão dos processos de Controle de Estoque Recebimento Devolução e Expedição 20 Figura 2 Unidades JBS Brasil Fonte JBS sd Para isso realizase treinamentos com o pessoal operacional e administrativo para a utilização da logística buscando a otimização e o aumento de produtividade nos processos logísticos Com a primarização das operações vamos melhorar nosso atendimento na região aumentar a capacidade de armazenagem e melhorar a qualidade do nosso nível de serviço Nesta virada contamos com o apoio da equipe comercial e o suporte da equipe de projetos além de ter todos os nossos novos colaboradores treinados na operação dos equipamentos de movimentação e nas normas de segurança do trabalho JBS 2015 Ainda devido ao amplo portfólio de produtos e marcas distribuídos por meio de diferentes canais incluindo varejo food service e exportação é necessário diferentes tipos de logísticas de distribuição Ela garantirá que os produtos cheguem a cada um desses canais de forma adequada e em conformidade com as normas de segurança e qualidade Por tanto o gerenciamento de frota rastreamento e monitoramento de veículos em tempo real possibilita o acompanhamento e gestão precisa das entregas e a identificação de eventuais problemas durante o processo A empresa também expande o processo para a rede logística mundial com centros de distribuição estrategicamente localizados em diferentes regiões do mundo e diminuindo os prazos de entrega e a otimização do transporte mantendo a segurança dos produtos durante o processo de armazenagem e distribuição 21 Em alguns pontos a empresa terceiriza a distribuição com empresas especializadas em logística e transporte nas modalidades rodoviário ferroviário marítimo e aéreo permitindo a escolha da melhor opção para cada tipo de produto e região 22 3 CONSIDERAÇÕES FINAIS A partir deste Projeto Integrador Multidisciplinar foi possível analisar a cadeia produtiva da JBS importante empresa do agronegócio Na pesquisa considerouse as disciplinas de Cadeias Produtivas Matemática Financeira e Movimentação e Armazenagem Desse modo compreendeuse como se constituem a organização interna frente a prévias de desafios e estabelecimento de novas oportunidades Primeiramente a partir da análise financeira concluiuse que a JBS apresenta bons resultados nas demonstrações financeiras com um sólido desempenho operacional e uma estrutura de capital adequada Quanto à prospecção de novos mercados percebeuse que a empresa segue uma linha de expansão global movida principalmente pelo investimento em tecnologias sustentáveis para atender as demandas do mercado No que diz respeito à análise de viabilidade econômica tornouse possível inferir que a JBS utiliza critérios rigorosos para avaliar seus projetos de investimento visando maximizar o retorno aos acionistas Quanto à identificação de alternativas de captação de recursos notouse que a empresa vem adotando uma estratégia bemsucedida de diversificação de fontes de financiamento Em relação à movimentação e armazenagem observouse que a empresa busca sempre novidades para aprimorar a logística dando primazia as reduções de custos e efetividades sempre seguindo a adoção de tecnologias avançadas de automação e aprimoramento dos processos de logística Concluise então que este projeto permitiu uma visão holística da JBS demonstrando que a empresa é referência no setor agroindustrial brasileiro e global principalmente com seu equilíbrio nas adaptações aos novos mercados e mantendo um bom desempenho financeiro 23 REFERÊNCIA BIBLIOGRÁFICA ARBAGE A P REYS MA Análise de Cadeias Produtivas Santa Maria Rio Grande do Sul 2009 Cadeia produtiva Disponível em httpsfriboicombrsustentabilidadecadeia produtiva Acesso em 13 abr 2023 Correção Monetária O Que É Atualização de Valores e Índices Banco Pan Disponível em httpswwwbancopancombrblogpublicacoescorrecao monetariahtmtextO20que20C3A920correC3A7C3A3o 20monetC3A1ria Acesso em 13 abr 2023 FABRIMETAL ARMAZENAGEM Sistemas de armazenagem e movimentação resultados positivos no seu armazém 2018 Disponível em httpswwwfabrimetalarmazenagemcombrblogsistemasdearmazenageme movimentacaotextOs20sistemas20de20armazenagem20e 20movimentaC3A7C3A3o20devem20ter20como20objetivo Acesso em 13 abr 2023 GRANT THORTHON Relatório JBS SA 2019 Disponível em httpsjbscombrwpcontentuploads202010JBSAuditoriaCompromisso Publico2020PTpdf Acessado em 12 de abril de 2023 JBS Saiba Mais 47 Disponível em httpsappjbscombrComunicacaoCorporativaed47tecnologiahtml Acesso em 13 abr 2023 LAVINA C JBS utiliza a tecnologia de eLearning da OpenTech e conquista ganhos na Gestão de Risco Disponível em httpswwwsegscombr2016info ti12456jbsutilizaatecnologiadeelearningdaopentecheconquistaganhosna gestaoderisco Acesso em 13 abr 2023 LEÃO L HCVASCONCELLOS L C F Cadeias produtivas e a vigilância em saúde trabalho e ambiente Saúde E Sociedade 2015 p 12321243 httpsdoiorg101590S010412902015136460 PARMAIS Como fazer análise de viabilidade econômica e financeira Disponível em httpswwwparmaiscombrblogcomofazeranalisedeviabilidade economicaefinanceira PEREIRA LAF Prospecção de mercado 2011 Disponível em httpsadministradorescombrartigosprospeccaodemercado Acesso em 13 abr 2023 ROBUSTEC Logística no agronegócio Como tornála mais eficiente Disponível em httpswwwrobustecindbrbloglogisticanoagronegocio Acesso em 13 abr 2023 24 Site de Relações com Investidores da JBS Resultados serviços e informações para acionistas analistas e potenciais investidores B3 JBSS3 Disponível em httpsrijbscombr SPOHR N SILVEIRA F F Estratégia internacional de uma multinacional emergente brasileira o caso JBS Revista de Administração de Empresas v 52 p 300312 1 jun 2012 UNIP UNIVERSIDADE PAULISTA NOME DO CURSO NOME DO ALUNO PROJETO INTEGRADOR MULTIDISCIPLINAR V JBS SA CIDADE 2023 2 UNIP UNIVERSIDADE PAULISTA NOME DO CURSO NOME DO ALUNO PROJETO INTEGRADOR MULTIDISCIPLINAR V JBS SA Projeto Integrado Multidisciplinar para obtenção do título de tecnólogo em nome do curso apresentado à Universidade Paulista UNIP EaD Orientador a CIDADE 2023 3 RESUMO Este Projeto Integrador Multidisciplinar abordou a empresa JBS uma das maiores empresas do mundo no setor de alimentos com operações em diversos países e uma cadeia produtiva extensa e complexa O projeto foi dividido em três capítulos principais Para isso será utilizado o aprendizado adquirido nas disciplinas de cadeia produtiva matemática financeira movimentação e armazenagem As conclusões adquiridas serão apresentadas conforme os detalhes adquiridos na análise Keywords JBS Cadeia Produtiva Matemática Financeira Movimentação e Armazenagem 4 ABSTRACT This Multidisciplinary Integrator Project addressed the company JBS one of the largest companies in the world in the food sector with operations in several countries and an extensive and complex production chain The project was divided into three main chapters For this the learning acquired in the disciplines of production chain financial mathematics movement and storage will be used As acquired will be acquired as per the details acquired in the analysis Keywords JBS Productive chain Financial math Handling and Storage 5 SUMÁRIO 1 INTRODUÇÃO 6 2 DESENVOLVIMENTO 7 21 Cadeia Produtiva 7 211 MATÉRIAPRIMA E CRIAÇÃO ANIMAL 8 212 INDUSTRIALIZAÇÃO 9 213 COMERCIALIZAÇÃO 9 22 Matemática Financeira 11 211 CORREÇÃO MONETÁRIA 11 212 PROSPECÇÃO DE NOVOS MERCADOS 12 223 ANÁLISE DE VIABILIDADE ECONÔMICA 14 224 IDENTIFICAÇÃO DE ALTERNATIVAS DE CAPTAÇÃO DE RECURSOS 15 23 Movimentação e Armazenagem 16 231 LOGÍSTICA DE SUPRIMENTOS E PRODUÇÃO 17 232 LOGÍSTICA DE DISTRIBUIÇÃO 18 3 CONSIDERAÇÕES FINAIS 21 REFERÊNCIA BIBLIOGRÁFICA 22 6 1 INTRODUÇÃO Este projeto integrador multidisciplinar tem como objetivo principal analisar a estrutura da cadeia produtiva da JBS SA uma das maiores empresas de alimentos do mundo Com sede no Brasil a empresa possui operações em diversos países e uma cadeia produtiva extensa e complexa Para isso serão utilizados conhecimentos das disciplinas de Cadeias Produtivas Matemática Financeira e Movimentação e Armazenagem Portanto o objetivo desta pesquisa é apresentar uma análise completa da JBS abordando diferentes aspectos de sua cadeia produtiva bem como sua situação financeira e estratégias de mercado Desse modo esperase que este projeto integrador multidisciplinar possa contribuir para o aprimoramento dos conhecimentos dos estudantes envolvidos nas disciplinas citadas além de expandir as percepções dos aprendizados em uma empresa de grande porte 7 2 DESENVOLVIMENTO 21 Cadeia Produtiva Conforme Arbage e Reys 2009 há três níveis ou segmentos perfeitamente identificáveis que fazem parte da Cadeia Produtiva a produção das matériasprimas a industrialização e a comercialização Ainda a importância da cadeia produtiva da agricultura no Brasil está em sua responsabilidade de ser 55 do Produto Interno Bruto e 32 das exportações e 17 do emprego OECD 2013 apud LEÃO VASCONCELLOS 2015 Nesse caso analisase a JBS uma empresa multinacional que atua no setor de proteína animal incluindo carne bovina suína de frango e de cordeiro bem como subprodutos de origem animal como couro e biodiesel A cadeia produtiva da JBS é composta por várias etapas interligadas que vão desde a aquisição de matérias primas até a distribuição dos produtos A JBS além de se beneficiar das condições favoráveis propiciadas pelos recursos do país também pôde se beneficiar do amplo mercado local bem como do crescimento acentuado desse mercado nas últimas décadas Ademais a JBS controla todos os elos da cadeia produtiva desde o confinamento do gado até sua comercialização SPOHR SILVEIRA 2012 Logo a cadeia produtiva é exemplificada abaixo Figura 1 Cadeia produtiva da Friboi uma das empesas da JBS Fonte FRIBOI sd 8 211 MATÉRIAPRIMA E CRIAÇÃO ANIMAL A matériaprima e a criação animal são aspectos essenciais da cadeia produtiva da JBS garantindo seu status como uma das maiores produtoras de carne do mundo A empresa possui diversas unidades produtivas em todo o mundo onde realiza a criação e o abate de animais para a produção de carne bovina suína de frango e outros produtos relacionados a alimentação Para isso a JBS adota uma abordagem sustentável em relação à criação animal buscando minimizar o impacto ambiental de suas operações e garantir o bem estar dos animais em suas unidades produtivas Assim a empresa investe em tecnologia e inovação para melhorar a qualidade e a eficiência de sua produção ao mesmo tempo em que mantém práticas responsáveis de criação animal Todo esse processo é garantido por programas de monitoramento e rastreamento de seus fornecedores de matériaprima com o objetivo de garantir que a criação animal seja realizada de forma responsável e sustentável Além disso a JBS tem investido em programas de certificação de suas operações como o Programa Nacional de Rastreabilidade da Carne Bovina PNRC no Brasil e o Programa Global de Qualidade e Segurança Alimentar GPASS em outras regiões do mundo A Companhia informou que a rastreabilidade da cadeia produtiva de bovinos do nascimento até o abate somente é possível ser realizada com acesso à totalidade das Guias de Trânsito Animal GTA para a identificação da cadeia de fornecedores indiretos No entanto informa que a GTA não é pública e é de uso exclusivo do Ministério da Agricultura Pecuária e Abastecimento MAPA e que atua em alguns Grupos de Trabalho para discussão do tema como Grupo de Trabalho da Pecuária Sustentável coordenado pelo Ministério do Meio Ambiente 2017 2018 Grupo de Trabalho de Fornecedores Indiretos na Pecuária Brasileira GTFI formado por stakeholders nacionais e internacionais da cadeia da Pecuária GRANT THORTHON 2019 Todo gado vem de fazendas monitoradas diariamente por satélites para evitar o desmatamento através do controle a distância Também aproveitase para tomar cuidado e respeitar a área de produção em terras indígenas ou áreas protegidas e com trabalho escravo Ainda a JBS tem uma grande presença na cadeia produtiva de grãos e cereais uma vez que a alimentação dos animais é uma etapa crítica na criação animal Para 9 isso faz uso de unidades produtivas para a produção de alimentos desses animais além de realizar a compra de insumos agrícolas de produtores locais em diversas regiões do mundo 212 INDUSTRIALIZAÇÃO A etapa de industrialização envolve o abate e processamento da carne bem como o armazenamento e distribuição dos produtos acabados A produção pecuária é seguida pelas fábricas que recebem em média 170 auditorias por ano que garantem maior segurança para os produtos que vão para a sua mesa Para isso conforme apontado no sie da Friboi sd empesa pertencente a JBS a produção adota tanto para o mercado brasileiro quanto para a exportação mais rigorosos padrões de qualidade No processo de abate e processamento da carne a JBS segue rigorosos padrões de qualidade e segurança alimentar utilizando etapas produtivas modernas e equipadas com tecnologia de ponta para garantir a eficiência e segurança do processo produtivo Além disso segue as normas e regulamentações das agências sanitárias nacionais e internacionais garantindo a qualidade e segurança dos produtos para os consumidores Só trabalham com fornecedores de confiança adeptos de boas práticas nas fazendas parceiras através de um sistema de monitoramento geoespacial Já a água utilizada nos processos industriais da JBS no Brasil é destinada a estações próprias de tratamento de efluentes FRIBOI sd auxiliando a reduzir emissões de gases que causam o aquecimento global do planeta e também possibilitando o reaproveitamento de resíduos como sebo e outros Priorizamos fontes renováveis e investimos em equipamentos eficientes para economia de recursos A tecnologia a vácuo que consiste na retirada de oxigênio de dentro da embalagem garante a validade do produto se mantido na temperatura ideal As caixas de papelão são de uso exclusivo para acondicionamento de produtos já embalados A temperatura é monitorada durante todo o transporte para garantir o padrão de qualidade até a entrega no cliente Os laboratóriosreferência para análises de qualidade de produto A cada ano são realizadas cerca de 660 mil verificações com um sistema de monitoramento online de todos os indicadores de qualidade garantindo os processos da fábrica FRIBOI sd 213 COMERCIALIZAÇÃO 10 Por fim a comercialização é fundamental para a cadeia produtiva da JBS Após o processamento da matériaprima animais no caso da empresa os produtos são comercializados em diferentes mercados seja no mercado interno ou externo Para isso a empresa conta com uma estratégia de diversificação de mercados buscando sempre expandir sua atuação em novas regiões geográficas e em novos segmentos de mercado Para o setor nacional a JBS é líder no mercado de carne bovina contando com uma forte atuação nos mercados agropecuários Já na esfera internacional a empresa se destaca na exportação de seus produtos para mais de 150 países incluindo Estados Unidos Europa Ásia e Oriente Médio Também fora do aspecto da venda de produtos in natura a JBS possui uma divisão de produtos processados que inclui linhas de hambúrgueres salsichas carnes temperadas e pratos prontos Essa divisão tem ganhado cada vez mais importância dentro da empresa representando uma fonte de receita adicional e uma forma de atender a diferentes necessidades e preferências dos consumidores A JBS também possui uma estratégia de verticalização de suas operações buscando atuar em diferentes etapas da cadeia produtiva desde a criação de animais até a comercialização de produtos Na esfera de vendas e marketing aplica uma rede para seus produtos incluindo equipes dedicadas a cada segmento de mercado varejo food service exportação entre outros Para isso a empresa utiliza estratégias de marketing para promover seus produtos e desenvolver relacionamentos com os clientes em todo o mundo Também fazem uso de pesquisas e desenvolvimento para melhorar a qualidade e a eficiência de seus processos produtivos bem como para desenvolver novos produtos e tecnologias Por fim utiliza uma imagem de sustentabilidade e responsabilidade social aplicando iniciativas voltadas para a sustentabilidade e a responsabilidade social incluindo programas de monitoramento ambiental e social práticas de gestão sustentável da cadeia produtiva entre outras ações É responsabilidade dos supermercados garantirem a temperatura ideal para a conservação dos produtos no recebimento na expedição da loja no armazenamento e na exposição nas gôndolas e no balcão do açougue O QR code nas embalagens direciona para um site com a lista de fazendas de onde vem a carne FRIBOI sd 11 Assim sendo observase que a cadeia produtiva da JBS é bastante complexa e interligada envolvendo diversas etapas e áreas de atuação 22 Matemática Financeira A partir dos dados do mercado aberto disponibilizados nos relatórios de investidores da JBS analisouse os aspectos financeiros da empresa 211 CORREÇÃO MONETÁRIA A inflação é um fenômeno econômico que afeta todas as empresas especialmente aquelas que operam em setores que dependem de commodities Isso porque a inflação afeta o poder de compra da moeda e consequentemente os preços dos produtos e serviços No caso da JBS que atua na produção e processamento de proteína animal a inflação pode impactar os custos de produção afetando a margem de lucro da empresa Desse modo a correção monetária é um fator importante a ser considerado na análise financeira da empresa justamente por lidar com grandes volumes de dinheiro em diferentes moedas e precisa estar atenta às variações cambiais e inflacionárias Em suma a correção monetária é um ajuste financeiro do valor da moeda brasileira o Real em relação às moedas que circulam em outros países e à inflação que influencia no poder de compra da população BANCO PAN sd Tabela 1 Evolução do lucro líquido da JBS com correção monetária nos últimos cinco anos Ano Lucro Líquido em R milhões Índice de Correção Monetária Lucro Líquido Ajustado em R milhões 2017 1888 10193 1927 2018 2099 10401 2181 2019 6099 10444 6373 2020 4601 10582 4872 2021 4381 11091 4863 Fonte Elaborado pelo autor 2023 12 Como pode ser observado na tabela a correção monetária tem um impacto significativo no lucro líquido da empresa uma vez que as variações cambiais e inflacionárias podem influenciar o valor dos ativos e passivos da empresa causando consequentemente o resultado financeiro Desse modo para contornar a situação e as variações a JBS adota estratégias de gestão financeira como a utilização de instrumentos financeiros de hedge que permitem protegerse contra as variações cambiais e de juros como também procurando novos mercados e oportunidades de negócio o que ajuda a diversificar sua fonte de receitas e reduzir a exposição a riscos financeiros Ainda para se proteger dos efeitos da inflação aplicase indexadores em seus contratos de fornecimento e vendas como referência para correção monetária de valores e os corrigir monetariamente de forma que estejam alinhados com a inflação Junto aplicase a realização de hedge cambial por meio de contratos de câmbio para protegerse das variações que possam impactar seus negócios Essa preocupação está ligada as flutuações cambiais devida suas operações em outros países Assim o hedge cambial auxilia a fixar o valor das moedas em que realiza suas operações evitando assim prejuízos decorrentes de desvalorizações cambiais 212 PROSPECÇÃO DE NOVOS MERCADOS Antes de analisar como a prospecção de novos mercados da JBS funciona devese entender o que é primeiramente Prospectar de acordo com o dicionário online de Português é lat prospectare vint 1 Exercer as funções de prospector vtd 2 Explorar uma região à procura de jazidas de minério vtd 3 Fazer sondagens ou ensaios em uma mina ou jazida de minério para determinar o seu provável valor Var prospetar Fazendo um paralelo da definição da palavra prospectar para a prospecção de mercado analiso que um prospector seria um visionário empenhado em descobrir novos rumos novos mercados PEREIRA 2011 Desse modo a prospecção de novos mercados é uma estratégia importante para a JBS uma vez que a empresa atua em um setor que tem demanda global A empresa tem operações em mais de 190 países e está constantemente buscando novas oportunidades de negócios para expandir sua atuação Para prospecção de novos mercados a JBS adota uma abordagem estratégica que envolve a análise cuidadosa das tendências do mercado a identificação de 13 oportunidades de negócios e a criação de planos de expansão específicos para cada mercado Assim sendo realizase um amplo acompanhamento da aquisição de empresas locais para traçar o conhecimento local e das relações já estabelecidas pela empresa adquirida permitindo uma rápida expansão da sua atuação em novos mercados Ainda se faz uso se investe em pesquisa e desenvolvimento para adaptar seus produtos e serviços às necessidades específicas de cada mercado Por fim aplicase a diversificação dos seus negócios buscando atuar em diferentes segmentos do setor de alimentos como carnes lácteos e alimentos processados Essa estratégia permite que a empresa amplie sua atuação em novos mercados e se torne mais resiliente a variações do mercado Desse modo a JBS conquistou e aproveitou oportunidades de mercado seja por meio da diversificação de produtos ou da entrada em novas regiões geográficas A seguir são apresentados como a JBS tem prospectado novos mercados nos últimos anos Tabela 2 Prospecção de novos mercados da JBS Mercado Estratégia China A JBS tem investido fortemente na entrada no mercado chinês que é o maior mercado consumidor de carne do mundo A empresa possui unidades de processamento na China e tem fechado acordos comerciais para exportar seus produtos para o país Oriente Médio A JBS tem investido na construção de novas unidades de processamento no Oriente Médio para atender à demanda local por carne halal A empresa já possui unidades no Egito Emirados Árabes Unidos e Arábia Saudita e está buscando expandir sua atuação na região Europa A JBS adquiriu empresas na Europa nos últimos anos buscando consolidar sua posição no mercado europeu de carnes Em 2015 a empresa adquiriu a Moy Park uma das maiores produtoras de carne de aves do Reino Unido e da Irlanda Em 2020 a empresa anunciou a aquisição da Vivera uma das maiores produtoras de proteína vegetal da Europa 14 Produtos processados A JBS tem investido na diversificação de seus produtos buscando atender às diferentes necessidades e preferências dos consumidores A empresa possui uma divisão de produtos processados que inclui linhas de hambúrgueres salsichas carnes temperadas e pratos prontos A empresa tem buscado expandir sua atuação nesse segmento lançando novos produtos e investindo em marketing e publicidade Fonte Elaborado pelo autor 2023 223 ANÁLISE DE VIABILIDADE ECONÔMICA Conforme Parmais 2017 a análise de viabilidade econômica e financeira é um estudo que visa a medir ou analisar se um determinado investimento é viável ou não isto é comparar os retornos que poderão ser obtidos com os investimentos demandados para decidir a sua viabilidade A JBS é uma empresa que tem uma estrutura complexa de investimentos com diversos projetos de investimento em diferentes áreas de negócios Para avaliar a viabilidade econômica desses projetos utilizam uma série de critérios e metodologias específicas Um dos critérios mais importantes utilizados pela JBS na análise de viabilidade econômica de seus projetos é a taxa interna de retorno TIR A TIR é um indicador que mede a rentabilidade de um investimento e representa a taxa de juros que iguala o valor presente dos fluxos de caixa futuros do projeto com o valor presente do investimento inicial A JBS também utiliza outros indicadores financeiros como o valor presente líquido VPL e o payback para avaliar a atratividade dos projetos Além disso empregase a leitura do potencial de crescimento do mercado a concorrência as barreiras regulatórias e o risco do projeto Para gerenciar seus investimentos aplicam uma série de ferramentas e metodologias incluindo a análise de sensibilidade que permite avaliar como a rentabilidade do projeto é afetada por mudanças em variáveischave como o preço das commodities ou a demanda do mercado Também definese o planejamento estratégico que envolve a marca de metas e objetivos claros para cada projeto e a criação de um plano de ação para alcançálos Em uma análise geral os principais indicadores financeiros da JBS nos últimos três anos 15 Tabela 3 Indicadores Financeiros da JBS nos Últimos Três Anos Indicador Financeiro 2020 2019 2018 Lucro Líquido em R bilhões 46 61 34 Retorno sobre o Patrimônio Líquido ROE 153 231 155 Fluxo de Caixa Livre em R bilhões 102 67 98 Fonte Elaborado pelo autor 2023 Os dados apresentados na tabela indicam que a JBS possui uma boa capacidade de geração de lucros e retornos financeiros em seus investimentos O lucro líquido da empresa tem se mantido em patamares elevados indicando uma boa rentabilidade dos negócios da empresa O ROE também tem se mantido em patamares elevados indicando uma boa eficiência no uso do capital Por fim o fluxo de caixa livre da empresa está em patamares elevados indicando uma boa capacidade de geração de caixa para a empresa também podendo ser utilizado para financiar investimentos futuros pagar dividendos aos acionistas ou reduzir o endividamento da empresa 224 IDENTIFICAÇÃO DE ALTERNATIVAS DE CAPTAÇÃO DE RECURSOS A diversificação é essencial para que se consiga atingir a sustentabilidade financeira das organizações Ela deve ser estipulada a partir das alternativas de captação de recursos entendendo a estrutura de capital da empresa e suas necessidades financeiras de curto e longo prazo A JBS possui uma estrutura de capital composta por dívida e patrimônio líquido sendo que em 2020 o endividamento da empresa correspondia a cerca de 44 vezes o EBITDA lucro antes de juros impostos depreciação e amortização Dentre as alternativas de captação de recursos disponíveis para a JBS destacase a emissão de dívida onde a empresa pode Tabela 4 Alternativas de Captação de Recursos da JBS Alternativa de Captação de Recursos Descrição 16 Emissão de Ações A JBS já realizou diversas emissões de ações no mercado com o objetivo de levantar recursos para investimentos em novos projetos e para redução do endividamento Emissão de Títulos de Dívida A empresa também realiza emissões de títulos de dívida como debêntures e bonds com o objetivo de captar recursos de longo prazo para financiar suas operações Empréstimos Bancários A JBS possui acordos de empréstimo com diversos bancos nacionais e internacionais com o objetivo de financiar suas atividades operacionais e investimentos Parcerias Estratégicas A empresa pode estabelecer parcerias estratégicas com outras empresas ou investidores com o objetivo de captar recursos e alavancar novos negócios Venda de Ativos A JBS já realizou a venda de ativos não estratégicos como unidades de processamento ou participações em outras empresas com o objetivo de levantar recursos e reduzir o endividamento Fonte Elaborado pelo autor 2023 Todas as decisões de financiamento impactam diretamente na geração de valor para os acionistas uma vez que a escolha da estrutura de capital adequada pode reduzir o custo de capital da empresa e aumentar sua rentabilidade Tendo isso em mente a JBS avalia criteriosamente as alternativas de captação de recursos disponíveis e busque uma estrutura de capital equilibrada e eficiente 23 Movimentação e Armazenagem Conforme A Robustec 2019 a logística no agronegócio é um diferencial competitivo de muita importância e que auxilia na agilidade nos processos e operações do setor Desse modo os sistemas de armazenagem e movimentação são essenciais para reduzir ao máximo a quantidade de itens armazenados trabalhando com exatidão para que a empresa não tenha problemas com sua produtividade 17 FABRIMETAL ARMAZENAGEM 2018 Analisase então as questões de movimentação e armazenagem da JBS 231 LOGÍSTICA DE SUPRIMENTOS E PRODUÇÃO Começando pela Logística de Suprimentos da JBS é possível destacar que sua importância ao permitir o fluxo contínuo e eficiente de insumos para a produção de alimentos Desse modo efetivase diferentes unidades produtivas de insumos em diferentes regiões do país visando a redução de custos logísticos e o aumento da eficiência no processo de suprimento Os insumos utilizados incluem principalmente ração animal medicamentos e embalagens Para garantir a disponibilidade destes materiais garantese uma conexão entre os sistemas mas por meio da gestão integrada monitorada podendo controlar o estoque de insumos Dessa forma os gestores podem planejar e programar a produção de alimentos com antecedência evitando atrasos ou interrupções no processo produtivo A movimentação e armazenagem de insumos é realizada por meio de diferentes modalidades de transporte como rodoviário ferroviário e marítimo dependendo da origem e da quantidade dos materiais A JBS utiliza parceiros logísticos especializados para garantir a segurança e a eficiência no transporte dos insumos Já a gestão de estoques de insumos é garantida pela gestão de estoques e inventário para monitorar a disponibilidade dos materiais e realizar os pedidos de compra com antecedência evitando faltas ou excessos de estoque A logística de produção ou logística integrada engloba as todas as atividades relacionadas ao desenvolvimento de produtos que vão abastecer o mercado A Logística de Produção da JBS segue o uso da solução de eLearning da OpenTech como de garantir a eficiência e a qualidade do processo produtivo desde o recebimento dos insumos até a expedição dos produtos A movimentação e armazenagem dos insumos dentro das unidades produtivas é realizada por meio de equipamentos e tecnologias de automação que permitem uma movimentação e armazenagem mais eficientes reduzindo os custos e os riscos de acidentes A parceria entre as empresas permite à líder mundial em processamento de carnes fazer o monitoramento total de suas viagens desde a coleta da mercadoria 18 até a entrega no destino final com ganhos em produtividade eficiência e qualidade LAVINA 2016 Na etapa de produção propriamente dita a JBS adota tecnologias avançadas de processamento de alimentos garantindo a qualidade e a segurança dos produtos sendo monitoradas em tempo real por sistemas de automação permitindo a rápida identificação e correção de possíveis falhas A gestão de estoques de produtos em processo e produtos acabados também é uma atividade crítica na Logística de Produção da JBS A empresa utiliza sistemas de gestão integrada para monitorar e controlar o estoque de produtos em todas as etapas da produção visando a redução de custos e a maximização da eficiência Por fim incluise a expedição dos produtos para a distribuição Essa etapa é realizada com o apoio de parceiros logísticos especializados que garantem a segurança e a eficiência no transporte dos produtos para os clientes 232 LOGÍSTICA DE DISTRIBUIÇÃO A Logística de Distribuição da JBS é responsável por garantir que os produtos cheguem aos clientes finais de forma rápida segura e eficiente para isso emprega se tecnologias avançadas para atender às demandas dos clientes em todo o mundo Em 2015 concluíram a implantação do sistema WMS Warehouse Management System em AnhangueraSP Nova Santa RitaRS Cabo de Santo AgostinhoPE e AquirazCE A ferramenta ajuda em todo o gerenciamento de armazenagem para melhorar a gestão dos processos de Controle de Estoque Recebimento Devolução e Expedição 19 Figura 2 Unidades JBS Brasil Fonte JBS sd Para isso realizase treinamentos com o pessoal operacional e administrativo para a utilização da logística buscando a otimização e o aumento de produtividade nos processos logísticos Com a primarização das operações vamos melhorar nosso atendimento na região aumentar a capacidade de armazenagem e melhorar a qualidade do nosso nível de serviço Nesta virada contamos com o apoio da equipe comercial e o suporte da equipe de projetos além de ter todos os nossos novos colaboradores treinados na operação dos equipamentos de movimentação e nas normas de segurança do trabalho JBS 2015 Ainda devido ao amplo portfólio de produtos e marcas distribuídos por meio de diferentes canais incluindo varejo food service e exportação é necessário diferentes tipos de logísticas de distribuição Ela garantirá que os produtos cheguem a cada um desses canais de forma adequada e em conformidade com as normas de segurança e qualidade Por tanto o gerenciamento de frota rastreamento e monitoramento de veículos em tempo real possibilita o acompanhamento e gestão precisa das entregas e a identificação de eventuais problemas durante o processo A empresa também expande o processo para a rede logística mundial com centros de distribuição estrategicamente localizados em diferentes regiões do mundo e diminuindo os prazos de entrega e a otimização do transporte mantendo a segurança dos produtos durante o processo de armazenagem e distribuição 20 Em alguns pontos a empresa terceiriza a distribuição com empresas especializadas em logística e transporte nas modalidades rodoviário ferroviário marítimo e aéreo permitindo a escolha da melhor opção para cada tipo de produto e região 21 3 CONSIDERAÇÕES FINAIS A partir deste Projeto Integrador Multidisciplinar foi possível analisar a cadeia produtiva da JBS importante empresa do agronegócio Na pesquisa considerouse as disciplinas de Cadeias Produtivas Matemática Financeira e Movimentação e Armazenagem Desse modo compreendeuse como se constituem a organização interna frente a prévias de desafios e estabelecimento de novas oportunidades Primeiramente a partir da análise financeira concluiuse que a JBS apresenta bons resultados nas demonstrações financeiras com um sólido desempenho operacional e uma estrutura de capital adequada Quanto à prospecção de novos mercados percebeuse que a empresa segue uma linha de expansão global movida principalmente pelo investimento em tecnologias sustentáveis para atender as demandas do mercado No que diz respeito à análise de viabilidade econômica tornouse possível inferir que a JBS utiliza critérios rigorosos para avaliar seus projetos de investimento visando maximizar o retorno aos acionistas Quanto à identificação de alternativas de captação de recursos notouse que a empresa vem adotando uma estratégia bem sucedida de diversificação de fontes de financiamento Em relação à movimentação e armazenagem observouse que a empresa busca sempre novidades para aprimorar a logística dando primazia as reduções de custos e efetividades sempre seguindo a adoção de tecnologias avançadas de automação e aprimoramento dos processos de logística Concluise então que este projeto permitiu uma visão holística da JBS demonstrando que a empresa é referência no setor agroindustrial brasileiro e global principalmente com seu equilíbrio nas adaptações aos novos mercados e mantendo um bom desempenho financeiro 22 REFERÊNCIA BIBLIOGRÁFICA ARBAGE A P REYS MA Análise de Cadeias Produtivas Santa Maria Rio Grande do Sul 2009 Cadeia produtiva Disponível em httpsfriboicombrsustentabilidadecadeia produtiva Acesso em 13 abr 2023 Correção Monetária O Que É Atualização de Valores e Índices Banco Pan Disponível em httpswwwbancopancombrblogpublicacoescorrecao monetariahtmtextO20que20C3A920correC3A7C3A3o20m onetC3A1ria Acesso em 13 abr 2023 FABRIMETAL ARMAZENAGEM Sistemas de armazenagem e movimentação resultados positivos no seu armazém 2018 Disponível em httpswwwfabrimetalarmazenagemcombrblogsistemasdearmazenageme movimentacaotextOs20sistemas20de20armazenagem20e20movime ntaC3A7C3A3o20devem20ter20como20objetivo Acesso em 13 abr 2023 GRANT THORTHON Relatório JBS SA 2019 Disponível em httpsjbscombrwp contentuploads202010JBSAuditoriaCompromissoPublico2020PTpdf Acessado em 12 de abril de 2023 JBS Saiba Mais 47 Disponível em httpsappjbscombrComunicacaoCorporativaed47tecnologiahtml Acesso em 13 abr 2023 LAVINA C JBS utiliza a tecnologia de eLearning da OpenTech e conquista ganhos na Gestão de Risco Disponível em httpswwwsegscombr2016info ti12456jbsutilizaatecnologiadeelearningdaopentecheconquistaganhosna gestaoderisco Acesso em 13 abr 2023 LEÃO L HCVASCONCELLOS L C F Cadeias produtivas e a vigilância em saúde trabalho e ambiente Saúde E Sociedade 2015 p 12321243 httpsdoiorg101590S010412902015136460 PARMAIS Como fazer análise de viabilidade econômica e financeira Disponível em httpswwwparmaiscombrblogcomofazeranalisedeviabilidadeeconomica efinanceira PEREIRA LAF Prospecção de mercado 2011 Disponível em httpsadministradorescombrartigosprospeccaodemercado Acesso em 13 abr 2023 ROBUSTEC Logística no agronegócio Como tornála mais eficiente Disponível em httpswwwrobustecindbrbloglogisticanoagronegocio Acesso em 13 abr 2023 23 Site de Relações com Investidores da JBS Resultados serviços e informações para acionistas analistas e potenciais investidores B3 JBSS3 Disponível em httpsrijbscombr SPOHR N SILVEIRA F F Estratégia internacional de uma multinacional emergente brasileira o caso JBS Revista de Administração de Empresas v 52 p 300312 1 jun 2012