Análise dos Índices de Liquidez e sua Importância para a Gestão Empresarial

Os índices de liquidez são indicadores que medem a capacidade da empresa cumprir com seus pagamentos sejam de longo ou curto prazo Eles têm por finalidade comparar quantitativamente os direitos com as obrigações da empresa para assim demonstrar a real situação da organização Para que essa análise seja realizada de forma correta é imprescindível que a sua contabilidade seja realizada corretamente pois todos os dados são retirados dos demonstrativos contábeis tendo como principal demonstrativo o balanço patrimonial No entanto vale lembrar que esses índices servem como base das informações e não devem ser analisados separadamente mas sim como parte de um todo englobando os demais fatores determinantes para o bom desempenho da sua empresa O que são os índices de liquidez Entender o que os números demonstram é a premissa para uma tomada de decisões correta e eficiente gerando assim o sucesso do seu empreendimento Enfim de nada adianta você saber quais são seus índices de liquidez se não souber como eles refletem no seu negócio Diante disso entenda como é a análise desses indicadores 1 Índice de liquidez maior que 1 significa que a empresa possui valores que comparados com as obrigações seriam suficientes e ainda teria uma sobra 2 Índice de liquidez igual a 1 demonstra que os bens e direitos estão igualados às obrigações isto é a empresa pagaria todas as suas obrigações mas estaria zerada 3 Índice de liquidez menor que 1 significa que a empresa não conseguiria cumprir com suas obrigações de curto prazo Como analisar os índices de liquidez Geralmente a contabilidade está integrada ao dia a dia dos gestores das empresas É por meio dela que os principais indicadores de liquidez são demonstrados com o intuito de esclarecer a capacidade da empresa Entre esses indicadores podemos citar índice de liquidez geral índice de liquidez seca índice de liquidez corrente e índice de liquidez imediata Basicamente eles analisam as obrigações de curto prazo de longo prazo e as imediatas Quais são os principais índices de liquidez Índice de liquidez geral Esse indicador tem por finalidade demonstrar a situação da empresa a longo prazo permitindo uma visão mais ampla da saúde financeira dos negócios Para realizar esse cálculo são utilizadas as contas de curto prazo representadas pelo ativo circulante e o passivo circulante além das contas de longo prazo que são constituídas pelo realizável a longo prazo e o exigível a longo prazo Liquidez geral ativo circulante realizável a longo prazo passivo circulante exigível a longo prazo Realizavel a Longo Prazo Ativo Não Circulante Exigivel a Longo Prazo Passivo Não Circulante Em números esse indicador demonstra quanto a empresa possui de ativos para cada R 1 de dívidas fortalecendo o conceito de quanto maior melhor Outra questão importante a ser considerada a partir dessa informação é que se a empresa parasse suas atividades neste momento ela conseguiria quitar suas dívidas sem precisar mexer no seu ativo permanente Índice de liquidez corrente Esse índice mede a capacidade da empresa de quitar suas obrigações de curto prazo pois utiliza as contas que constituem o ativo circulante e o passivo circulante Novamente essa informação demonstra quanto maior o índice maior a capacidade de pagamento da empresa com seu capital de giro Liquidez corrente ativo circulante passivo circulante Se o resultado desse cálculo for maior que R1 de maneira geral significa que a empresa possui capital de giro positivo se o índice for menor que R 1 demonstra que o capital de giro é negativo ou seja ativo circulante menor que o passivo circulante Índice de liquidez seca Essa medida indica o poder de pagamento da empresa sem vender seus estoques em comparação com as dívidas de curto prazo pois entendese que o estoque faz parte da atividade da empresa portanto algo necessário para a continuação dos negócios Liquidez seca ativo circulante estoque passivo circulante Em comparação ao índice de liquidez corrente existem grandes similaridades porém essa fórmula tende a ser mais cautelosa no seu cálculo e inevitavelmente seu valor tende a ser menor pois exclui o estoque Índice de liquidez imediata Como o próprio nome menciona esse indicador procura verificar as disponibilidades imediatas da empresa como caixa bancos e aplicações de liquidez imediata Notase também que além dos estoques esse índice exclui os valores de contas a receber Liquidez imediata disponível passivo circulante Esse indicador pode variar constantemente devido ao fato de utilizar apenas as contas do disponível Outra situação que deve ser considerada é a variação do mercado financeiro que influencia diretamente nos resultados Resumidamente a liquidez imediata tem por finalidade verificar a situação da empresa diante das suas obrigações em curto prazo mostrando se os valores disponíveis seriam capazes de liquidar tais dívidas LG AC ANCPC PNC LS AC EstoquesPC LC ACPC LG 7000400001500030000 24000 18000 LG 92000 219 42000 LS 400007000 24000 LS 47000 196 24000 LC 47000 196 24000 LG LS LG LC LS LC Considerando o conjunto de dados apresentado que AC corresponde a ativo circulante que ANC corresponde a ativo não circulante que PC corresponde a passivo circulante que PNC corresponde a passivo não circulante e que o patrimônio líquido integra o PNC a liquidez seca melhorou no período LS AC Estoque PC 20x1 LS 315072 54120 194737 LS 134 20x0 LS 283147 48313 172030 LS 136 A liquidez seca diminuiu no período PIOROOU I ILI DisponivelPC CORRETAAAA II ILG ACANCPCPNC ERRADAAAA III ILS AC ESTOQUEPC CORRETTTAAA Os índices de liquidez seca e corrente são respectivamente ILS AC ESTOQUE PC ILC AC PC ILS 6600 3200 3300 ILS 3400 103 3300 ILC 6600 8900 33006700 ILC 6600 200 3300